Digiwin Software Co.Ltd(300378) ( Digiwin Software Co.Ltd(300378) )
Resumen de los resultados: los ingresos de explotación de la empresa en 2021 ascendieron a 1.790 millones de yuan, un aumento del 19,5% año tras año; El beneficio neto de la empresa en 2021 fue de 110 millones de yuan, una disminución del 7,6% año tras año.
Los ingresos de la empresa aumentaron considerablemente en 2021 y el beneficio neto de la empresa matriz disminuyó ligeramente en comparación con el año anterior. Desde el punto de vista de los ingresos, los ingresos de la empresa en 2021 aumentaron un 19,5% año tras año, principalmente debido a que los ingresos de las empresas aumentaron significativamente en todas las secciones y continuaron la expansión regional. Desde el punto de vista del negocio, los ingresos de ventas de software casero de la empresa ascendieron a 550 millones de yuan, un 26,1% más que el mismo período del año pasado; Los ingresos por ventas de software y hardware adquiridos ascendieron a 360 millones de yuan, un aumento del 19,6% con respecto al año anterior; Los ingresos por servicios técnicos ascendieron a 880 millones de yuan, un aumento del 15,7% con respecto al año anterior; Desde el punto de vista de los beneficios, el beneficio neto de la empresa matriz en 2021 disminuyó un 7,6% en comparación con el mismo per íodo del año anterior, debido principalmente a la participación en la financiación de los gastos de los incentivos de capital en 2021, con una cantidad total de 50 millones de yuan. El beneficio neto de la empresa matriz después de eliminar el efecto fue de 170 millones de yuan, un aumento del 36,6% en comparación con el año anterior. La tasa bruta de interés de la empresa es del 66,3%, que es básicamente la misma que la del mismo período del año pasado; El tipo de interés neto fue del 6,3%, una disminución del 1,8% con respecto al mismo período del a ño pasado; Desde el punto de vista de los gastos, la tasa de gastos de venta, gestión y I + D de la empresa en 2021 es del 33,2%, el 12,8% y el 12,8%, respectivamente.
La empresa siguió profundizando la cooperación industrial, el rápido desarrollo de diversos negocios. La empresa promueve activamente la cooperación estratégica con Foxconn Industrial Internet Co.Ltd(601138) Al mismo tiempo, la empresa fortalece la cooperación con Huawei, construye el escenario de aplicación de fabricación inteligente juntos, construye la ecología de la industria digital juntos. En 2021, el negocio de productos de servicios de la empresa creció rápidamente, la proporción de productos de servicios en el Grupo de clientes contratados aumentó significativamente, el número de clientes contratados de productos de servicios aumentó un 32% y la cantidad contratada aumentó un 36%. El negocio de fabricación inteligente de la empresa acoge con beneplácito la oportunidad histórica de apoyar la política y el rápido desarrollo de la industria. En 2021, los ingresos de la empresa ascendieron a 290 millones de yuan, un aumento del 27,4% y la proporción de ingresos fue del 16,4%.
Previsión de beneficios y sugerencias de inversión. Se prevé que el EPS de 2022 a 2024 sea de 0,70 Yuan, 0,89 yuan y 1,14 Yuan, respectivamente, y que el beneficio neto de la empresa matriz alcance una tasa de crecimiento compuesto del 39,5% en los próximos tres años. Teniendo en cuenta que la política promueve el rápido desarrollo de la fabricación inteligente, la Internet industrial y los servicios en la nube, la empresa, como principal proveedor de servicios de soluciones integradas para la transformación digital y la fabricación inteligente en China, tiene una fuerte capacidad de innovación en I + D, una rica experiencia en proyectos y Recursos de clientes de alta calidad. Se espera que el volumen de pedidos de la empresa alcance un nuevo crecimiento en 2022, con una valoración de 35 veces en 2022, un precio objetivo de 24,5 Yuan, una cobertura inicial y una calificación de “compra”.
Consejos de riesgo: cooperar con Foxconn Industrial Internet Co.Ltd(601138)
