Código de la acción: Shanghai Sinotec Co.Ltd(603121) Abreviatura de la acción: Shanghai Sinotec Co.Ltd(603121) Número de anuncio: 2022052 Shanghai Shanghai Sinotec Co.Ltd(603121) Technology (Group) Co.
Anuncio sobre la recepción de una carta de solicitud de información de la Bolsa de Shanghai
El Consejo de Administración y todos los Directores de la Compañía garantizan que el contenido de este anuncio no contiene declaraciones falsas, engañosas u omisiones materiales y aceptan la responsabilidad legal por la veracidad, exactitud e integridad de su contenido.
Shanghai Shanghai Sinotec Co.Ltd(603121) Technology (Group) Company Limited (” Shanghai Sinotec Co.Ltd(603121) ” o la “Compañía”) recibió el 15 de noviembre de 2022 de la Bolsa de Valores de Shanghai el “Aviso sobre Shanghai Shanghai Sinotec Co.Ltd(603121) Technology (Group) Co. (Group) Co., Ltd. para la adquisición de participaciones y la ampliación de capital (SSE Gongxin [2022] Nº 2655) (en adelante, la “Carta de solicitud”), cuyo texto es el siguiente: “Shanghai Shanghai Sinotec Co.Ltd(603121) Technology (Group) Co.
(en adelante, Wuxi Shengbang o la empresa en cuestión) por 251 millones de RMB en efectivo y para ampliar su capital en 100 millones de RMB en la empresa en cuestión. Una vez completada la adquisición y la ampliación de capital, Wuxi Shengbang se convertirá en una filial de control en el ámbito de los estados financieros consolidados de la Compañía. Tras la revisión post-facto y de acuerdo con la Regla 13.1.1 y otras disposiciones pertinentes de las Reglas que rigen la cotización de las acciones en la Bolsa, se solicita a la Compañía que verifique y haga una divulgación adicional sobre los siguientes asuntos.
I. Sobre la razonabilidad de la valoración. Según el anuncio, Wuxi Shengbang logró unos ingresos de explotación de 261 millones de RMB y un beneficio neto de 17,982 millones de RMB en 2021; unos ingresos de explotación de 896952 millones de RMB y un beneficio neto de 259807 millones de RMB de enero a junio de 2022. La valoración se basó en el enfoque de los ingresos y el enfoque de mercado, con una tasa de apreciación del 125954% y el 131110% respectivamente. El precio de la transacción corresponde a una valoración de 500 millones de yuanes para la empresa objetivo. Según la información pública, la contraparte de la transacción, Ningbo Shengyun, adquirió el control de Wuxi Shengbang en 2021, y la valoración global correspondiente en ese momento era de aproximadamente 370 millones de RMB, lo que difiere de la valoración de la transacción.
Se pide a la empresa que complemente la información sobre: (1) el proceso de evaluación específico de esta tasación, y explique la base y la razonabilidad del precio de esta tasación; (2) la competitividad básica de la empresa en cuestión, teniendo en cuenta la situación de empresas comparables en el mismo sector y la tendencia de desarrollo del sector, los clientes de la empresa en cuestión, los detalles de los pedidos en curso, etc.; (3) el historial de capital de la empresa en cuestión desde su creación, la contraprestación de la transferencia y el método de pago, y explique la diferencia entre la valoración de esta transacción y la transacción anterior. (3) la historia de la participación de la empresa en cuestión desde su creación, la contraprestación de la transferencia anterior y el método de pago, y explicar las razones específicas de la diferencia entre la valoración de esta transacción y la transacción anterior.
2. Sobre la necesidad de la adquisición. Según el anuncio, los principales productos de Wuxi Shengbang son sensores de presión y temperatura del aceite, sensores de presión y temperatura del aire de admisión, sensores de velocidad y posición, sensores de calidad de la urea y sensores de temperatura del escape. La empresa en cuestión se creó en 2004 y la contraparte de esta transacción, Ningbo Shengyun, adquirió el control de Wuxi Shengbang en 2021 y tenía previsto transferirlo un año después de la adquisición. No se ha establecido ningún compromiso de rendimiento para esta transacción.
Se pide a la empresa que complemente la información sobre (1) las principales consideraciones para la adquisición de la empresa en cuestión, las diferencias en los campos de uso de los principales productos existentes de la empresa, y si hay sinergias entre la empresa en cuestión y el negocio existente de la empresa; (2) que verifique y explique cuidadosamente si existe alguna relación entre la empresa en cuestión, sus accionistas, directores, supervisores, altos directivos, otro personal clave y las empresas controladas por ellos y la empresa cotizada, si existe alguna relación de asociación, actuación concertada, tratos comerciales u otros intereses. negocios u otros tratos de interés, y otras relaciones especiales que puedan inclinar los intereses de la empresa cotizada hacia ellos; (3) las razones específicas y la razonabilidad del compromiso de rendimiento no establecido en esta operación en el caso de una tasa de prima elevada, e informar plenamente a los inversores de los riesgos.
(3) sobre la forma de pago. El anuncio muestra que el precio total de la transferencia de capital y la ampliación de capital en esta transacción es de 351 millones de RMB y la transacción es un pago totalmente en efectivo, lo que puede causar cierta presión en el flujo de caja futuro de la Compañía. De acuerdo con lo revelado en el tercer informe trimestral de la empresa, el importe total de los fondos monetarios y los activos financieros mantenidos para su negociación a 30 de septiembre de 2022 era de 267 millones de RMB, que es inferior al importe total pagado por esta transacción.
Se pide a la empresa que complemente la información con (1) una explicación sobre el origen de los fondos y la viabilidad de la transacción a la luz de la situación de liquidez de la empresa, el ciclo de rotación de capital y los canales de financiación disponibles; (2) una explicación adicional sobre el impacto de la transacción en la liquidez de la empresa y sobre si afectará a la producción y el funcionamiento normales de la empresa a la luz de los futuros acuerdos de financiación de la empresa.
IV. Respecto a la integración posterior. El anuncio muestra que en la evaluación se tuvo en cuenta la contribución de importantes recursos intangibles, como las ventajas del equipo técnico y de I+D de la empresa en cuestión, los recursos de los clientes, la red comercial, las capacidades de servicio, las ventajas de gestión y las ventajas de la marca. La información disponible públicamente muestra que el holding de NINGBO SRC ha creado un equipo internacional y ha introducido recursos técnicos superiores para Wuxi Shengbang. Se solicita a la empresa que complemente la información con: (1) el detalle de los activos intangibles implicados en la valoración; (2) si la empresa en cuestión depende materialmente de Ningbo Shengyun; (3) las medidas adoptadas por la empresa para estabilizar el núcleo de la dirección y el equipo técnico de la empresa en cuestión y si el personal principal de la empresa en cuestión ha firmado acuerdos de no competencia; y (4) cómo la empresa salvaguardará el funcionamiento normal de la empresa en caso de pérdida del personal en cuestión.
Se ruega a los consejeros independientes de la empresa que se pronuncien claramente sobre todas estas cuestiones. Se pide al tasador que dé su opinión sobre la pregunta 1.
Se le pide que revele inmediatamente al recibir la carta, que responda a nuestro Ministerio por escrito en un plazo de 5 días hábiles con respecto a las preguntas anteriores y que cumpla con las obligaciones de revelación de información que exige el Reglamento.”
La empresa responderá a la carta de solicitud de información y cumplirá con sus obligaciones de divulgación de información de manera oportuna, de acuerdo con los requisitos de la Bolsa de Valores de Shanghai.
Por la presente se anuncia.
Shanghai Shanghai Sinotec Co.Ltd(603121) Technology (Group) Company Limited Consejo de Administración 16 de noviembre de 2022
