Principales puntos de vista:
Reducir el impacto de los resultados trimestrales y centrarse en la mejora prevista
La situación epidémica de Shanghái condujo a todo el segundo trimestre en un estado cerrado, la industria informática en la mayoría de las empresas tienen diferentes grados de impacto. El mes de julio es el período de vacío de los resultados anteriores de los periódicos chinos, los resultados de cada placa bajo la revisión de las expectativas pesimistas se han reflejado, y los periódicos chinos no son reales. Creemos que las inversiones actuales deberían centrarse más en la catalización prevista para el segundo semestre del año.
Las expectativas a la baja de la industria de la seguridad de la red se han reflejado plenamente, y puede haber factores catalíticos múltiples en el segundo semestre del año.
Afectados por la situación epidémica en el primer semestre del año, la inversión en seguridad de la red de terminales G y B ha disminuido y el calendario de ejecución de los proyectos en el este de China se ha retrasado, pero otros proyectos siguen siendo entregados de manera ordenada. Desde el punto de vista del mercado, los resultados del segundo trimestre se han previsto plenamente. A lo largo del año, la industria de la seguridad de la red tiene un posible catalizador, incluidas, entre otras cosas, las operaciones de capital, el apoyo a las políticas y los incidentes de Seguridad de la red en la industria. A largo plazo, según la Guía de gastos de IDC para la seguridad mundial de las redes, la inversión en el mercado de la seguridad cibernética de China en 2021 ascendió a 9.780 millones de dólares de los EE.UU., y se prevé que aumente a 18.790 millones de dólares de los EE.UU. En 2025, con un CAGR de aproximadamente El 18% en cinco años. Recommended Concern: Qi An Xin Technology Group Inc(688561) , Venustech Group Inc(002439) , 00212 , Dbappsecurity Co.Ltd(688023) \ , Asia
Promoción de la innovación financiera, prestando atención a los valores de las empresas de ti β
En cuanto a Hundsun Technologies Inc(600570) en 2015 y 2019, Desde 2021, la bolsa de valores del Norte, el sistema de creadores de mercado de la Junta de creación de Ciencia y tecnología, e incluso los rumores actuales sobre la compra experimental de productos financieros de pensiones individuales, son la industria futura y la promoción importante del rendimiento de la empresa. Mientras tanto, la empresa α También está claro que la cuota de mercado en las esferas básicas de las instituciones de gestión de activos supera el 80%. Los temas de interés de la misma categoría incluyen: Shenzhen Kingdom Sci-Tech.Ltd(600446) , Fujian Apex Software Co.Ltd(603383) .
Desde el punto de vista de la dimensión global de la certeza anual y la capacidad de pago descendente, la energía eléctrica tiene un valor de configuración
En el informe anterior, destacamos repetidamente: 1) durante el “14º plan quinquenal”, la planificación de la inversión en la red nacional Sur es clara, y se espera que la inversión en la red inteligente alcance los 400 + 100 millones de yuan; Los principales factores restrictivos de la construcción de nuevas fuentes de energía han pasado del costo a la capacidad de consumo de la red eléctrica, que en la actualidad es inferior al 30% en China. Por lo tanto, en la actualidad, el doble carbono y la nueva energía están impulsando la capacidad de consumo de energía de la red eléctrica, realizando la transformación inteligente de la red eléctrica o convirtiéndose en el punto clave; La cadena industrial tiene una fuerte capacidad de pago aguas abajo y un impacto limitado de la epidemia. Por el contrario, los objetivos pertinentes tienen una mayor certeza de rendimiento durante todo el a ño. Atención sugerida: Longshine Technology Group Co.Ltd(300682) , Ygsoft Inc(002063) , Dongfang Electronics Co.Ltd(000682) , Zhiyang Innovation Technology Co.Ltd(688191) .
La sustitución nacional 3.0 es una tendencia inevitable, y la demanda de sustitución de instrumentos científicos sigue siendo urgente.
Como nuestro punto de vista básico dice, “el rendimiento no es el núcleo, la expectativa es el foco”, la primera mitad de la empresa de instrumentos científicos fue perturbada por la epidemia de la liberación general del rendimiento bajo presión, pero desde el lado de los pedidos, la demanda aguas abajo todavía está en el período de brote, los pedidos de productos de la empresa principal siguen aumentando. Después de que los factores epidémicos se hayan aliviado en el segundo semestre del año, el rendimiento de los pedidos se pagará rápidamente. Además, en el contexto de la sustitución nacional, junto con la demanda continua de semiconductores, automóviles, industrias militares, etc., se espera que el rendimiento de las empresas relacionadas con los instrumentos científicos siga aumentando. Atención sugerida: Pu Yuan Jingdian, Ding Yang Science and Technology.
Indicación del riesgo
Agravar la situación epidémica y reducir los gastos de informatización de las empresas; La política fiscal y monetaria es inferior a las expectativas; El aumento de las fluctuaciones de la cadena de suministro afecta al desarrollo de la industria de la Ciencia y la tecnología.
