Chengdu shengbang seals Co., Ltd.
Oferta pública inicial y cotización en GEM
Anuncio especial sobre el riesgo de inversión
Patrocinador (asegurador principal): Sinolink Securities Co.Ltd(600109)
Consejos especiales
Chengdu shengbang seals Co., Ltd. (en lo sucesivo denominada “shengbang share”, “issuer” or “Company”) ha emitido 12,87 millones de acciones ordinarias RMB (acciones a) (en lo sucesivo denominadas “esta oferta”) y ha examinado y aprobado la solicitud de cotización en el GEM presentada por el Comité de cotización del GEM de la bolsa de valores de Shenzhen (en lo sucesivo denominada “Shenzhen Stock Exchange”). La Comisión Reguladora de valores de China (en lo sucesivo denominada “la Comisión Reguladora de valores de China”) ha acordado registrarse (licencia reguladora de valores [2022] 648).
Tras la negociación entre el emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) Sinolink Securities Co.Ltd(600109) (en lo sucesivo denominada ” Sinolink Securities Co.Ltd(600109) ” o “institución patrocinadora (aseguradora principal)”, se determinó que 12,87 millones de nuevas acciones emitidas en esta ocasión eran todas nuevas acciones emitidas al público y que los accionistas del emisor no transferirían las antiguas. Las acciones que se emitirán se cotizarán en el GEM de la bolsa de Shenzhen.
Los emisores y patrocinadores (aseguradores principales) señalan especialmente a la atención de los inversores lo siguiente:
1. Esta emisión se llevará a cabo mediante la combinación de la investigación y la colocación fuera de la red a los inversores elegibles (en lo sucesivo denominada “emisión fuera de la red”) y la emisión de precios en línea a los inversores públicos sociales que posean valores de mercado no restringidos de acciones a y recibos de depósito No restringidos en el mercado de Shenzhen (en lo sucesivo denominados “emisión en línea”).
La investigación preliminar y la emisión fuera de línea de esta emisión se llevan a cabo a través de la plataforma electrónica de emisión fuera de línea de la bolsa de Shenzhen (en lo sucesivo denominada “plataforma electrónica de emisión fuera de línea”) y la Plataforma de registro y liquidación de la sucursal de Shenzhen de China Securities Registration and Clearing Corporation (en lo sucesivo denominada “sucursal de Shenzhen de China Clearing Corporation”).
2. El emisor y la institución patrocinadora (el principal asegurador) determinan directamente el precio de emisión mediante una investigación preliminar en línea, y ya no se realizan investigaciones acumulativas de licitación en línea.
3. Una vez concluida la investigación preliminar, el emisor y la institución patrocinadora (el principal asegurador) eliminarán por consenso todos los objetos de colocación cuyo precio de compra previsto sea superior a 53,04 Yuan / Acción (excluido) tras la eliminación de los resultados preliminares de la investigación que no cumplan los requisitos de cotización de los inversores, De conformidad con las normas de eliminación estipuladas en el anuncio de investigación preliminar y promoción de Chengdu shengbang seals Co., Ltd. Para la oferta pública inicial y la cotización en el GEM; El precio de compra previsto es de 53,04 Yuan / acción, y la cantidad de suscripción es inferior a 4 millones de acciones (excluidas) todos los objetos de colocación eliminados; El precio de compra propuesto es de 53,04 Yuan / acción, la cantidad de compra es igual a 4 millones de acciones, y el tiempo de presentación del sistema es posterior al 16 de junio de 2022 a las 14: 46: 48: 349 (excluido) todos los objetos de colocación eliminados; El precio de suscripción propuesto es de 53,04 Yuan / acción, la cantidad de suscripción es igual a 4 millones de acciones, y el tiempo de presentación del sistema es el mismo que el 16 de junio de 202214: 46: 48: 349 objetos de colocación, de acuerdo con la plataforma electrónica de emisión fuera de la red de Shenzhen Stock Exchange para generar automáticamente el número de serie de la Comisión de grandes a pequeñas 58 objetos de colocación serán eliminados.
El proceso anterior eliminó un total de 89 objetos de colocación, la cantidad total de acciones que deben ser compradas es de 32 millones de acciones, lo que representa el 1.0070% de la cantidad total de acciones que deben ser compradas después de que la investigación inicial elimine la cotización inválida. La parte eliminada no puede participar en la compra fuera de la red y en línea.
4. Sobre la base de los resultados preliminares de la investigación, el emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) consideraron exhaustivamente los fundamentos del emisor, la industria, la situación del mercado, el nivel de valoración de las empresas cotizadas comparables en la misma industria, la demanda de fondos recaudados, el múltiplo de suscripción efectiva y El riesgo de suscripción, y determinaron mediante negociación que el precio de emisión era de 41,52 Yuan / acción. La emisión fuera de la red ya no lleva a cabo la investigación acumulativa de ofertas.
Los inversores por favor hagan sus compras en línea y fuera de línea a este precio el 22 de junio de 2022 (día t). No hay necesidad de pagar los fondos de suscripción. La fecha de suscripción de la emisión fuera de la red y la fecha de suscripción en línea es el 22 de junio de 2022 (día t), en el que el tiempo de suscripción fuera de la red es de 9: 30 – 15: 00, el tiempo de suscripción en línea es de 9: 15 – 11: 30, 13: 00 – 15: 00.
5. El precio de emisión determinado por el emisor en consulta con la institución patrocinadora (aseguradora principal) es de 41,52 Yuan / acción. El precio de emisión de esta emisión no excederá de la media y la media ponderada de las cotizaciones de los inversores en línea después de la eliminación de la cotización más alta, y el Fondo de inversión en valores (en lo sucesivo denominado “el Fondo de oferta pública”) y el Fondo Nacional de Seguridad Social (en lo sucesivo denominado “el Fondo de seguridad social”) establecidos mediante oferta pública después de la eliminación de la cotización más alta. El valor medio y el valor medio ponderado de la cotización de los fondos de pensiones de base (en lo sucesivo denominados “fondos de Pensiones”), los fondos de pensiones de empresa (en lo sucesivo denominados “fondos de pensiones de empresa”) establecidos de conformidad con las medidas de gestión de los fondos de pensiones de empresa (en lo sucesivo denominados “fondos de pensiones de empresa”) y los fondos de seguros (en lo sucesivo denominados “fondos de seguros”) que cumplan las disposiciones de las medidas de gestión de la utilización de los fondos de seguros, etc. Las filiales pertinentes de la organización patrocinadora no están obligadas a participar ni a invertir.
6. Colocación estratégica: el precio de emisión no excederá de la media y la media ponderada de las cotizaciones de los inversores en línea después de la eliminación de las cotizaciones más altas y de los valores inferiores de los fondos públicos, los fondos de la seguridad social, las pensiones, los fondos de pensiones, los fondos de pensiones de las empresas, la media y la media ponderada de las cotizaciones de los fondos de seguros después de la eliminación de las cotizaciones más altas. Esta emisión no está programada para la colocación estratégica de otros inversores externos, y en última instancia, esta emisión no está dirigida a inversores estratégicos. La diferencia entre la asignación estratégica inicial y la asignación estratégica final de 643500 acciones se redistribuirá a la emisión fuera de línea.
7. The price of this issue is 41.52 Yuan / share corresponding to Price – earnings:
24,48 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz antes de la deducción de las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la empresa contable de conformidad con las normas contables chinas en 2021 por el número total de acciones antes de la emisión);
32,64 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz antes de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la empresa contable de conformidad con las normas contables chinas en 2021 por el número total de acciones después de esta emisión);
28,49 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la empresa contable de conformidad con las normas contables chinas en 2021 por el número total de acciones antes de la emisión);
37,99 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la empresa contable de conformidad con las normas contables chinas en 2021 por el número total de acciones emitidas).
8. The price of this issue is 41.52 Yuan / share, please Judge the reasonable Price of this issue according to the following circumstances.
De conformidad con las directrices sobre la Clasificación Industrial de las empresas que cotizan en bolsa (revisadas en 2012) publicadas por la Comisión Reguladora de valores de China, la industria del emisor es “C29 Rubber and plastic Products Industry”.
Al 16 de junio de 2022 (t – 4), la relación media de precios e ingresos estáticos del último mes de la “industria del caucho y los plásticos C29” publicada por China stock index Co., Ltd. Fue de 24,92 veces.
Al 16 de junio de 2022 (t – 4), el nivel de valoración de las empresas cotizadas comparables era el siguiente:
T – 4 Stock 2021 Stock 2021 Stock 2021 Stock 2021 Stock 2021 Stock Code Closing Price (Yuan non – pre – EPS non – post – EPS non – pre – static non – post – static / Stock) (Yuan / Stock) (Yuan / Stock) P / e ratio (Times) (Times)
Shenzhen Yan Tian Port Holdings Co.Ltd(000088) 7 Shenzhen Yan Tian Port Holdings Co.Ltd(000088) 7. SZ 18,48 0,73 0,51 25,21 36,44
Changzhou Langbo Sealing Technology Co.Ltd(603655) Changzhou Langbo Sealing Technology Co.Ltd(603655) . SH 16,79 0,23 0,22 71,95 76,78
Ningbo Tip Rubber Technology Co.Ltd(605255) Ningbo Tip Rubber Technology Co.Ltd(605255) . SH 14,64 0,29 0,25 49,71 57,72
Chang Lan Electric Technology Co.Ltd(002879) Chang Lan Electric Technology Co.Ltd(002879) . SZ 14,08 0,73 0,61 19,37 23,10
Shenzhen Woer Heat-Shrinkable Material Co.Ltd(002130) Shenzhen Woer Heat-Shrinkable Material Co.Ltd(002130) . SZ 5,68 0,44 0,42 12,95 13,56
Tiancheng shares 871870. NQ – 0,27 0,24 – –
Promedio 35,84 41,52
Nota: 1. Los datos del precio de cierre del día T – 4 provienen del viento;
2. EPS en 2021 = beneficio neto de la matriz antes de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes / capital social total en T – 4 en 2021;
3. Tasa estática de P / e para 2021 = precio de cierre del día T – 4 / EPS para 2021;
4. Al calcular el valor medio de la relación precio – beneficio, se excluyen los efectos de las acciones de Tiancheng, una nueva empresa de tres niveles que no tiene un precio de mercado justo en el mercado secundario. El precio de emisión de 41,52 Yuan / acción correspondiente al emisor en 2021 después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes antes o después de que el beneficio neto atribuible a los accionistas de la empresa matriz se diluya la relación precio – beneficio es 37,99 veces mayor que el 16 de junio de 2022 (t – 4) emitido por China Securities Index Co., Ltd. “C29 Rubber and plastic Products Industry” en el último mes de la relación precio – beneficio estático medio, Por debajo de la relación media estática P / E de las empresas cotizadas comparables después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes atribuibles a los beneficios netos de los accionistas de la empresa matriz en 2021, puede haber un riesgo de pérdida para los inversores debido a la caída de los precios de las acciones de los emisores en el futuro. El emisor y el patrocinador (asegurador principal) señalan a la atención de los inversores el riesgo de inversión, juzgan cuidadosamente la racionalidad de los precios de emisión y toman decisiones racionales de inversión.
Después de la fijación del precio de emisión, el número de inversores que presentaron ofertas válidas fue de 283, y el número de objetos de colocación gestionados fue de 6.371, lo que representa alrededor del 76,69% del número total de objetos de colocación después de la eliminación de ofertas inválidas. El número total de suscripciones válidas es de 2.432,3 millones de acciones, lo que representa alrededor del 75,94% del total de suscripciones después de la eliminación de la oferta inválida, lo que representa 2.622,36 veces la escala de emisión inicial de la red antes de la asignación estratégica.
Llamar la atención de los inversores sobre la diferencia entre el precio de esta oferta y el precio cotizado de los inversores fuera de línea. Para más detalles sobre el precio cotizado de los inversores fuera de línea, consulte la lista de “investigación preliminar y cotización de precios” adjunta al anuncio de oferta pública inicial de Chengdu shengbang seal Co., Ltd. Y su cotización en GEM (en adelante “anuncio del Banco de desarrollo”). El importe de la demanda de fondos recaudados divulgado en la Carta de intención de Chengdu shengbang seal Co., Ltd. Para la oferta pública inicial de acciones y la cotización en el GEM (en lo sucesivo denominada “Carta de intención de oferta”) es de 186782.800 Yuan, y el precio de la oferta actual es de 41,52 Yuan / la escala de financiación correspondiente es de 534362.400 Yuan, que es superior al importe de la demanda de fondos recaudados anteriormente mencionado.
Esta emisión sigue el principio de fijación de precios orientada al mercado, y en la fase inicial de la investigación, los inversores institucionales en línea cotizarán sobre la base de la intención real de suscripción, y el emisor y el patrocinador (principal asegurador) tendrán en cuenta los factores básicos del emisor, la industria, el mercado, el nivel de valoración de las empresas cotizadas comparables en la misma industria, la demanda de fondos recaudados, el múltiplo de suscripción efectiva y el riesgo de suscripción de acuerdo con los resultados preliminares de la investigación. Negociar para determinar el precio de esta oferta. El precio de emisión no excederá de la media y la media ponderada de las cotizaciones de los inversores en línea después de la exclusión de las cotizaciones más altas, o de la media y la media ponderada de las cotizaciones de los fondos públicos, los fondos de la seguridad social, las pensiones, los fondos de pensiones y los fondos de seguros después de la exclusión de las cotizaciones más altas. Cualquier inversor que participe en la suscripción se considerará que ha aceptado el precio de emisión. Si tiene alguna objeción al método de fijación de precios de emisión y al precio de emisión, se recomienda que no participe en la emisión.
Los inversores deben prestar plena atención a los factores de riesgo contenidos en la comercialización de los precios, saber que las acciones pueden caer por debajo del precio de emisión después de la cotización en bolsa, mejorar la conciencia de los riesgos, fortalecer el concepto de inversión de valor y evitar la especulación ciega. Las autoridades reguladoras, los emisores y los patrocinadores (aseguradores principales) no pueden garantizar que las acciones no caigan por debajo del precio de emisión después de la cotización en bolsa. Si los fondos recaudados por el emisor se utilizan indebidamente o el negocio no puede crecer sincrónicamente a corto plazo, tendrá un efecto adverso en el nivel de beneficios del emisor o correrá el riesgo de que el rendimiento de los activos netos del emisor disminuya considerablemente, lo que dará lugar a una reducción del nivel de valoración del emisor y a una disminución del precio de las acciones, lo que dará lugar a pérdidas de inversión para los inversores.
9. Se prevé que los fondos recaudados por el emisor para este proyecto de recaudación de fondos asciendan a 186782.800 Yuan. Si la emisión tiene éxito, el total de fondos recaudados por el emisor es de 534362.400 Yuan, después de deducir el costo estimado de la emisión de 94.113300 Yuan (sin IVA, incluido el impuesto de timbre), se estima que el capital neto recaudado es de 440169.100 Yuan.
Existe el riesgo de que el aumento de la escala de activos netos debido a la obtención de fondos recaudados tenga un efecto importante en el modo de producción y gestión, la capacidad de gestión y control de riesgos, la situación financiera, el nivel de beneficios y los intereses a largo plazo de los accionistas.
10. Entre las acciones emitidas, las acciones emitidas en línea no están sujetas a restricciones de circulación ni a plazos de venta restringidos, y las acciones emitidas públicamente pueden circular a partir de la fecha de cotización en la bolsa de Shenzhen.
La parte de emisión fuera de la red se limitará proporcionalmente a la venta, y los inversores fuera de la red se comprometerán a limitar la venta del 10% del número de acciones asignadas (redondeadas al alza) en un plazo de seis meses a partir de la fecha de la oferta pública inicial y la cotización del emisor. Es decir, el 90% de las acciones asignadas a cada objeto de colocación tienen un período de venta ilimitado y pueden circular a partir de la fecha de cotización de las acciones en la bolsa de Shenzhen. El 10% de las acciones están limitadas a seis meses.
