Principales puntos de vista:
El rendimiento ternario del cristal único es excelente, el costo es bajo y la capacidad de producción de la empresa líder se expande continuamente.
La capacidad instalada de la batería de accionamiento de Liberación de la demanda de vehículos de nueva energía se recuperó rápidamente, de la cual la capacidad instalada de la batería de tres vías fue de 8,3 GWh en mayo, representando el 45% y el 90% en relación con el ciclo, y el rendimiento del mercado superó las expectativas. En comparación con el níquel alto, el ternario de cristal único tiene ventajas obvias en el costo debido a la menor cantidad de níquel y cobalto, condiciones de procesamiento flexibles y tecnología de preparación madura. Al mismo tiempo, mediante el aumento de la Plataforma de tensión para mejorar la densidad de energía puede compararse con el hombro de níquel, y una mayor resistencia mecánica puede mejorar la vida útil del ciclo de materiales y la seguridad, el rendimiento y la economía de costos han sido gradualmente reconocidos en el mercado. Guizhou Zhenhua E-Chem Inc(688707) Seguimos siendo optimistas sobre la tecnología de cristal único profunda, la expansión acelerada de la productividad de las empresas de ánodo.
Las empresas de diafragma aceleran la correspondencia de la cadena de suministro de alta calidad en el mar, aceleran la expansión de la capacidad y participan en la competencia mundial
Shenzhen Senior Technology Material Co.Ltd(300568) En la actualidad, la empresa se ha dado cuenta de que Samsung, SK, Murata, Japón y otros clientes extranjeros para el suministro en masa, destacando su fuerte competitividad de los productos. Por otra parte, las empresas chinas de diafragma aceleran la expansión de la capacidad para satisfacer la creciente demanda aguas abajo, y se espera que el proyecto de inversión de 6.000 millones de yuan de JINLI se inicie este año. Los fabricantes chinos de diafragmas están ampliando activamente su capacidad de producción para aprovechar la cuota de mercado, acelerando la correspondencia con la cadena de suministro de alta calidad para mejorar el nivel de rentabilidad y demostrando una fuerte competitividad mundial.
Las fábricas de baterías aceleran la distribución de los recursos de litio, la relación entre la oferta y la demanda apoya el alto precio del litio y los beneficios de la cadena industrial se mueven hacia arriba
Se estableció una empresa conjunta en Sichuan para construir conjuntamente un proyecto de sal de litio de 30.000 toneladas, y se llevó a cabo la exploración y el desarrollo de los recursos de litio y el procesamiento profundo mediante una empresa conjunta entre China Innovation Airlines y Sichuan Development Lomon Co.Ltd(002312) y otras empresas. La distribución acelerada del litio aguas arriba en las fábricas de baterías de China tiene por objeto mejorar el nivel de garantía del suministro, aliviar la presión sobre el costo de las materias primas y destacar una vez más los atributos estratégicos de los recursos de litio. El desarrollo de los recursos de litio tiene las características de alta dificultad y largo período. La liberación de la demanda en las etapas media y baja conduce a la demanda aguas arriba, pero la oferta y la demanda no aumentan. La oferta y la demanda apoyan firmemente el alto precio del litio. Mientras tanto, el aumento continuo de Los precios de los concentrados hace que los beneficios de la cadena industrial se muevan constantemente hacia arriba, con recursos de litio de alta calidad, alta tasa de autoabastecimiento, y el rendimiento de las empresas integradas de litio aumenta considerablemente y supera las expectativas.
Se sugiere que se preste atención a: i) la liberación de la capacidad, la reducción de la presión sobre los costos y la recuperación de los beneficios brutos de la fábrica de baterías: Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) , Eve Energy Co.Ltd(300014) , Gotion High-Tech Co.Ltd(002074) , etc.; Ii) la oferta y la demanda apoyan el alto precio del litio y la liberación de beneficios de las empresas de recursos de litio: Keda Industrial Group Co.Ltd(600499) , Youngy Co.Ltd(002192) , Chengxin Lithium Group Co.Ltd(002240) , Tianqi Lithium Corporation(002466) , etc.; Los tres patrones son claros, las ventajas son obvias, la oferta y la demanda todavía están cerca de los enlaces de materiales intermedios: Yunnan Energy New Material Co.Ltd(002812) , Shanghai Putailai New Energy Technology Co.Ltd(603659) , Hunan Changyuan Lico Co.Ltd(688779) , Xtc New Energy Materials(Xiamen) Co.Ltd(688778) , Beijing Easpring Material Technology Co.Ltd(300073) , Ningbo Ronbay New Energy Technology Co.Ltd(688005) \ , Cngr Advanced Material Co.Ltd(300919) \ , Shenzhen Dynanonic Co.Ltd(300769) \ , etc.
Consejos de riesgo: el desarrollo de nuevos vehículos energéticos no está a la altura de las expectativas; Se han producido avances disruptivos en la tecnología conexa; La caída de los precios de los productos superó las expectativas; La expansión de la capacidad es inferior a las expectativas, el desarrollo de productos es inferior a las expectativas; Fluctuación de los precios de las materias primas.
