Punto de vista básico
La posición de la CPU es importante, la escala del mercado es enorme. Las principales áreas de aplicación de la CPU incluyen el escritorio y el servidor, y el escritorio. Los envíos globales de 2015 a 2018 se mantuvieron alrededor de 260 millones de unidades al a ño. A partir de 2019, los envíos mundiales de escritorio se recuperaron, y los envíos mundiales de escritorio aumentaron considerablemente en 2020 en comparación con los cinco años anteriores. En el sector de los servidores, según IDC, los envíos mundiales de servidores ascendieron a 12,2 millones de unidades en 2020, un aumento del 3,92% con respecto al a ño anterior.
En la actualidad, el ecosistema x86 en el campo informático mundial representa el 89% y está monopolizado por Intel y AMD. El mercado comercial de CPU está dominado por Intel y AMD. Intel, que depende de su poderoso ecosistema x86, ocupa una posición de liderazgo en el mercado general de CPU, la cuota de mercado se mantiene en alrededor del 80% durante todo el a ño, AMD es una tendencia de recuperación, la cuota de mercado general de otros fabricantes no supera el 1%.
El Gobierno chino y las empresas e instituciones estatales se han convertido en un mercado de 100000 millones de dólares. Los órganos gubernamentales y las empresas e instituciones estatales son las principales posiciones de la CPU nacional, según los datos publicados por la Oficina Nacional de Estadística, se infiere que el número de personas empleadas en las unidades estatales de China este año es de 56 a 57 millones; Se espera que el precio de los chips de PC sea de alrededor de 1K y el precio de los chips de servidor sea de alrededor de 8k. De acuerdo con el cálculo de un servidor por cada 20 PC, el tamaño del mercado de servidores PC + está entre 1019,2 y 223,44 millones.
El mercado de la placa electrónica es más débil que el mercado
Del 13 de junio al 19 de junio, el índice de Shanghai aumentó un 0,97%, la placa electrónica CITIC aumentó un 0,45%, perdió 0,52 puntos porcentuales del mercado. Desde principios de este a ño, el índice de Shanghai ha caído un 8,87%, la placa electrónica CITIC ha caído un 27,27%, perdiendo 18,40 puntos porcentuales del mercado. El índice de semiconductores de Filadelfia cayó un 9,36%.
Crecimiento de la industria electrónica
Del 13 de junio al 19 de junio, el Grupo cero, los paneles, los LED, la Optoelectrónica óptica y los equipos electrónicos de consumo aumentaron más, respectivamente, 5,43%, 3,98%, 3,83%, 2,85% y 1,82%. Desde principios de este año, la industria de la segmentación electrónica en todas las placas están cayendo. Entre ellos, los LED, los equipos electrónicos de consumo, la seguridad, los componentes pasivos y los circuitos integrados disminuyeron en un 36,23%, 34,03%, 32,14%, 29,73% y 29,34%, respectivamente.
Aumento o disminución de las acciones individuales: acciones a
Del 13 de junio al 19 de junio, las cinco principales empresas de la industria electrónica fueron ST danbon, Appotronics Corporation Limited(688007) , Shenzhen Sunnypol Optoelectronics Co.Ltd(002876) , Shenzhen Frd Science & Technology Co.Ltd(300602) , Zhejiang Mtcn Technology Co.Ltd(003026) , 43,04%, 32,90%, 27,23%, 26,61% y 18,78%, respectivamente. Las empresas que cayeron en los cinco primeros cayeron 21,36%, 14,03%, 8,20%, 7,99% y 7,39%, respectivamente.
Propuestas de inversión
Se recomienda que se preste atención a la Ciencia y la tecnología nacionales básicas, Changsha Jingjia Microelectronics Co.Ltd(300474)
Indicación del riesgo
El desarrollo de la tecnología no está a la altura de las expectativas, la importación de clientes no está a la altura de las expectativas.
