Fotovoltaica: fuerte demanda en el extranjero, se espera que la demanda china de q4 aumente. Demanda: 2022 – 2023 la industria fotovoltaica tiene una fuerte certeza de un rápido crecimiento de la instalación. Bajo la influencia de factores como la situación en Rusia y Ucrania, el aumento de los precios mundiales de la energía y la disminución prevista de los precios del silicio, el aumento de la capacidad instalada fotovoltaica en 2022 será apoyado eficazmente. Lado de la oferta: la tecnología de baterías lidera la mejora de la eficiencia y la reducción de costos, y se espera que los beneficios de la cadena industrial sean remodelados. En la actualidad, se espera que la mejora de la eficiencia de la tecnología de enlace de células se convierta en el núcleo de la próxima fase de reducción de costos fotovoltaicos.
Energía eólica: megavatios de propulsión, viento Marino 23 años de prosperidad. Los datos de la licitación superan las expectativas y se promueve el derecho del fabricante a hablar. 22q1 China wind power recruitment Scale is about 24.7gw, Increasing 74 per cent over the same period. Con la liberación gradual de la capacidad de producción de los fabricantes de piezas de repuesto, la competencia se intensifica y los beneficios disminuyen, la capacidad de negociación de los fabricantes de máquinas aumenta relativamente. Aumento de la velocidad a gran escala de la unidad, período de paridad de la energía eólica marina. Con la disminución de las subvenciones y el progreso técnico, la tendencia a la gran escala de las turbinas eólicas en China se acelera, lo que puede reducir aún más los costos de las turbinas eólicas y la generación de energía eólica. En la tendencia de desarrollo de la reducción de costos, la brisa marina y el mar, la máquina, el cable marino, el rodamiento y la torre tienen la oportunidad potencial de inversión.
Batería de litio: el punto de inflexión de los beneficios, la segunda mitad de las ventas o la recuperación. Los nuevos vehículos energéticos tienen una fuerte resistencia a la demanda y se prevé que las ventas de 5 a 5,5 millones de vehículos en 2022. Se espera que las ventas de nuevos vehículos energéticos alcancen los 5 – 5,5 millones en 2022, habida cuenta de la mejora de la situación en junio y de la disminución de las subvenciones a finales de año. Buen precio, se espera que el beneficio de la batería Q2 comience a mejorar. En 2021, el precio de los recursos de litio aguas arriba se enfrentará a un gran aumento, debido a la influencia de la frecuencia de negociación, las fábricas de baterías se diferenciarán a su debido tiempo, la transmisión de precios de las fábricas de baterías de cabeza como Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) , Eve Energy Co.Ltd(300014) \ La innovación de la tecnología de baterías mantiene el poder del discurso de la industria líder. En cuanto a la tecnología de baterías, la tendencia de 4680 baterías en modelos ternarios atrae a muchas empresas, mientras que la tecnología CTP de Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750)
Nuevo sistema de energía: almacenamiento de energía y aceleración de la construcción de la red eléctrica. Almacenamiento de energía: el almacenamiento de energía de los hogares en Europa superó las expectativas y China mejoró su política de subvenciones. En el mercado de almacenamiento de energía en el extranjero, el mercado estadounidense ha mantenido un alto crecimiento, y el mercado europeo de almacenamiento doméstico ha superado las expectativas de crecimiento. La mayoría de las provincias y ciudades de China han solicitado la asignación de nuevos proyectos energéticos, y algunas han introducido políticas de subsidios financieros. La construcción de la red eléctrica: un medio importante de crecimiento constante, la segunda mitad seguirá aumentando la velocidad. Se espera que la inversión en el proyecto uhv AC / DC alcance los 450000 millones de yuan durante el 14º plan quinquenal y los 590000 millones de yuan durante el 15º plan quinquenal. Bajo el objetivo de “doble carbono”, la construcción de un nuevo sistema de energía afectará aún más a los beneficios de las nuevas fuentes de energía, los operadores de almacenamiento de energía y los fabricantes.
Recomendaciones de inversión:
Fotovoltaica: la fuerte demanda de energía fotovoltaica en el extranjero, se espera que los precios del silicio comiencen a bajar q4; La tecnología de baterías lidera la mejora de la eficiencia y la reducción de costos, y se espera que los beneficios de la cadena industrial se remodelan. Key recommendations: Longji Green Energy, Tianjin Zhonghuan Semiconductor Co.Ltd(002129) , Tongwei Co.Ltd(600438) , Ja Solar Technology Co.Ltd(002459) , Sungrow Power Supply Co.Ltd(300274) .
Energía eólica: los datos de la licitación superan las expectativas, los fabricantes de máquinas completas mejoran el derecho a hablar; Aumento de la velocidad de la unidad a gran escala, la paridad de la energía eólica marina es viable. Key recommendations Ningbo Orient Wires & Cables Co.Ltd(603606) .
Batería de litio: el precio suave garantiza que la rentabilidad de la batería Q2 comienza a mejorar, la innovación tecnológica de la batería mantiene el derecho de voz de la industria líder. Key recommendations: Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) , Eve Energy Co.Ltd(300014) , Ningbo Zhenyu Technology Co.Ltd(300953) .
Nuevo sistema de energía: el almacenamiento de energía de los hogares europeos supera las expectativas, la construcción de la red eléctrica seguirá aumentando la velocidad en el segundo semestre. Key recommendations: Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) , Sungrow Power Supply Co.Ltd(300274) , Nari Technology Co.Ltd(600406) , Xj Electric Co.Ltd(000400) .
Sugerencia de riesgo: el impacto de la epidemia hace que la producción y las ventas de nuevos vehículos energéticos sean inferiores a las expectativas; La política industrial y el riesgo de cambio de las subvenciones; La expansión de la producción de automóviles en el extranjero fue inferior a lo previsto; Riesgo de cambio de ruta de la tecnología de baterías.
