Shanghai guolan Testing Co., Ltd.
Anuncio especial sobre la oferta pública inicial y el riesgo de inversión en el GEM
Patrocinador (asegurador principal): Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211)
Shanghai guolan Testing Co., Ltd. (en lo sucesivo denominada “el emisor” o “guolan testing”) ha emitido públicamente acciones y ha examinado y aprobado la solicitud de cotización en el GEM por el Comité de cotización en el GEM de la bolsa de Shenzhen (en lo sucesivo denominado “Shenzhen Stock Exchange”) y ha sido registrado con el documento no. 650 de la Comisión Reguladora de valores de China (en lo sucesivo denominada “c
Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211) \ (en
Esta emisión adopta el método de fijación directa de precios, todas las acciones se emiten a través de Internet a los inversores públicos que poseen el valor de mercado de las acciones a no restringidas y los recibos de depósito no restringidos en el mercado de Shenzhen, y no se realizan investigaciones y colocación fuera de la red. El número de acciones emitidas es de 15 millones, de los cuales 15 millones se emiten en línea, lo que representa el 100% del total. Todas las acciones emitidas son nuevas y no se transferirán Acciones antiguas.
La emisión se llevará a cabo a través del sistema de negociación de la bolsa de Shenzhen el 13 de junio de 2022 (día t). Los emisores y patrocinadores (aseguradores principales) señalan especialmente a la atención de los inversores lo siguiente:
1. Se invita a los inversores a que se centren en el proceso de emisión, la suscripción, el pago y la suspensión de la emisión, como se indica a continuación:
Esta emisión adopta el método de fijación directa de precios, todas las acciones se emiten a través de Internet a los inversores públicos sociales que poseen el valor de mercado de las acciones a no restringidas y los recibos de depósito no restringidos en el mercado de Shenzhen, y no se realizan investigaciones y colocación fuera de la red.
El emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) consideraron exhaustivamente la industria en la que se encontraba el emisor, la situación del mercado, el nivel de valoración de las empresas que cotizan en bolsa en la misma industria, la demanda de fondos recaudados y el riesgo de suscripción, y negociaron y determinaron que el precio de emisión de La emisión en línea era de 33,55 Yuan / acción.
El 13 de junio de 2022 (día t), los inversores solicitaron a través del sistema de negociación de la bolsa de Shenzhen a este precio y a través del método de suscripción en línea por valor de mercado. El tiempo de suscripción en línea es de 9: 15 – 11: 30, 13: 00 – 15: 00, no hay necesidad de pagar los fondos de suscripción.
Los inversores en línea expresarán independientemente sus intenciones de compra y no podrán confiar a las empresas de valores la plena autoridad para solicitar nuevas acciones en su nombre.
Después de que un inversor en línea solicite una nueva emisión de acciones ganadoras, cumplirá sus obligaciones de pago de conformidad con el anuncio de resultados de la emisión pública inicial de acciones de Shanghai guolan Testing Co., Ltd. Y la emisión de números de lotería ganados en la lista de precios en línea de GEM (en lo sucesivo denominado “anuncio de resultados de la emisión de números de lotería ganados en línea”), a fin de garantizar que su cuenta de capital disponga de fondos suficientes para la suscripción de nuevas acciones el 15 de junio de 2022 (t + 2), y la parte insuficiente se considerará una renuncia a la suscripción. Las consecuencias resultantes y las responsabilidades jurídicas conexas serán asumidas por los propios inversores. La transferencia de fondos de los inversores se ajustará a las normas pertinentes de la empresa de valores en la que esté situado el inversor.
Las acciones que el inversor ganador renuncie a suscribir serán suscritas por el patrocinador (principal asegurador). Cuando el número de acciones suscritas por los inversores en línea sea inferior al 70% del número de esta oferta pública, el emisor y el patrocinador (principal asegurador) suspenderán la emisión y revelarán las razones de la suspensión y las disposiciones de seguimiento.
Los inversores en línea no podrán participar en la suscripción en línea de nuevas acciones, recibos de depósito, bonos convertibles y bonos convertibles de sociedades en un plazo de seis meses (180 días naturales, incluido el día siguiente) a partir de la fecha en que el participante compensador haya declarado por última vez su renuncia a la suscripción cuando no haya pagado íntegramente tres veces en un plazo de 12 meses consecutivos. El número de renuncias a la suscripción se calculará sobre la base del número de renuncias efectivas de los inversores a la suscripción de nuevas acciones, certificados de depósito, bonos convertibles y bonos convertibles.
2. Ninguna decisión o opinión adoptada por el c
3. Después de esta emisión, se propone que el mercado de GEM se cotice en bolsa, que tiene un alto riesgo de inversión. GEM tiene las características de rendimiento inestable, alto riesgo operativo y alto riesgo de salida de la lista, y los inversores se enfrentan a un mayor riesgo de mercado. Los inversores deben comprender plenamente el riesgo de inversión en el mercado de la gema y los factores de riesgo revelados por el emisor y tomar decisiones prudentes sobre la inversión. Hay algunas diferencias entre el mercado de GEM y el mercado principal en términos de sistemas y normas, incluidas, entre otras, las condiciones de emisión y cotización, las normas de divulgación de información, el diseño del sistema de salida de la lista, etc. si estas diferencias no se reconocen adecuadamente, pueden causar riesgos de inversión a los inversores.
4. Los inversores que deseen participar en esta compra en línea deben leer cuidadosamente y divulgarla en el sitio web designado de la Comisión Reguladora de valores de China (Juchao Information Network, www.cn.info.com.cn.; c
5. Las acciones emitidas no tienen restricciones de circulación ni acuerdos de bloqueo, y las acciones emitidas comenzarán a circular en la bolsa de Shenzhen a partir de la fecha de cotización. Por favor, tenga en cuenta el riesgo de inversión causado por el aumento de la circulación de acciones en el primer día de cotización.
El período de venta limitado de las acciones antes de la emisión, los compromisos de venta limitada y el período de venta limitado se detallan en el folleto. El Acuerdo de limitación de las acciones es un compromiso voluntario de los accionistas pertinentes de conformidad con las leyes y reglamentos pertinentes sobre la base de las necesidades de gobernanza empresarial y la estabilidad de la gestión empresarial.
6. El emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) considerarán exhaustivamente la industria del emisor, la situación del mercado, el nivel de valoración de las empresas que cotizan en bolsa en la misma industria, la demanda de fondos recaudados y el riesgo de suscripción, y determinarán el precio de emisión de 33,55 Yuan / acción mediante consultas. Cualquier inversor que participe en la suscripción se considerará que ha aceptado el precio de emisión; Si hay alguna objeción al método de fijación de precios de emisión y al precio de emisión, se recomienda no participar en esta emisión.
El precio de emisión es de 33,55 Yuan / acción, y la relación precio – beneficio correspondiente al precio es:
20,62 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total antes de la emisión actual, antes de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas en 2021);
21,38 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total antes de la emisión actual después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas en 2021);
27,49 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total después de la emisión actual antes de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas en 2021);
28,50 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total después de la emisión en 2021 después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas).
De conformidad con las normas pertinentes de la bolsa de Shenzhen GEM (revisada en 2020), el criterio específico de inclusión de la empresa es “el beneficio neto de los dos últimos años es positivo y el beneficio acumulado no es inferior a 50 millones de yuan”.
Los beneficios netos atribuibles a los accionistas de la sociedad matriz en 2019, 2020 y 2021 fueron de 53.860,5 millones de yuan, 55.676,9 millones de yuan y 73.214,7 millones de yuan, respectivamente, y los beneficios netos atribuibles a los accionistas de la sociedad matriz después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes fueron de 50.299,9 millones de yuan, 55.125,56 millones de yuan y 70.626,4 millones de yuan, respectivamente. Por lo tanto, la empresa se ajusta a los indicadores financieros especificados en el párrafo 1 del artículo 2.1.2 de las normas de la bolsa de Shenzhen para la inclusión en la lista de empresas en crecimiento (revisión de 2020), “los beneficios netos de los dos últimos años han sido positivos y la acumulación no ha sido inferior a 50 millones de yuan”. 7. The price of this issue is 33.55 Yuan / share, please Judge the reasonable Price of this issue according to the following circumstances.
De acuerdo con el catálogo de la industria y los principios de clasificación de las directrices de clasificación de la industria de las empresas que cotizan en bolsa (revisión de 2012) publicadas por la Comisión Reguladora de valores de China en octubre de 2012, la industria en la que se encuentra actualmente la empresa pertenece a la “industria de servicios técnicos profesionales M74”. La relación estática media precio – beneficio de la industria publicada por China Securities Index Co., Ltd. En el último mes fue de 29,20 veces y la relación media móvil precio – beneficio fue de 31,12 veces (hasta el 8 de junio de 2022 (t – 3)).
El negocio principal de la empresa es la inspección y el Servicio de inspección de cables y cables de fibra óptica, que abarca la inspección y la inspección correspondientes, la medición del equipo, la verificación de la capacidad, as í como la capacitación profesional pertinente, la inspección y la supervisión de la fabricación, el establecimiento de normas, La revisión de la fábrica, la evaluación de la aplicación y otros servicios técnicos profesionales. Las principales empresas que cotizan en bolsa que tienen negocios similares con la empresa son Suzhou Electrical Apparatus Science Academy Co.Ltd(300215) , Guangzhou Grg Metrology&Test Co.Ltd(002967) , China Building Material Test & Certification Group Co.Ltd(603060) , Centre Testing International Group Co.Ltd(300012) , Jinzai Food Group Co.Ltd(003000) 8 , Pony Testing International Group Co.Ltd(300887) , Emtek (Shenzhen) Co.Ltd(300938) , Ncs Testing Technology Co.Ltd(300797) \ .
Los 20 primeros 2021 deducirán 2021 deducirán 2021 deducirán 2021 deducirán no 2021 deducirán valores de código de acciones abreviatura día de negociación no anterior por acción no posterior precio medio estático de las ganancias no post – estáticas antes de cada acción (ganancias Yuan (Yuan / ganancias Yuan / tasa (veces) precio / ganancias / acciones) (veces)
Suzhou Electrical Apparatus Science Academy Co.Ltd(300215) . SZ Suzhou Electrical Apparatus Science Academy Co.Ltd(300215) 6.340254102097 24.93 30.20
Centre Testing International Group Co.Ltd(300012) . SZ Centre Testing International Group Co.Ltd(300012) 21,350444003848 48,09 55,49
Pony Testing International Group Co.Ltd(300887) . SZ Pony Testing International Group Co.Ltd(300887) 68.241381711931 49.39 57.19
Emtek (Shenzhen) Co.Ltd(300938) . SZ Emtek (Shenzhen) Co.Ltd(300938) 42.840705505898 60.73 72.64
Ncs Testing Technology Co.Ltd(300797) . SZ Ncs Testing Technology Co.Ltd(300797) 13.130339202470 38.72 53.18
Xuchang Ketop Testing Research Institute Co.Ltd(003008) . SZ Xuchang Ketop Testing Research Institute Co.Ltd(003008) 23.080803106714 28.73 34.37
Guangzhou Grg Metrology&Test Co.Ltd(002967) . SZ Guangzhou Grg Metrology&Test Co.Ltd(002967) 16.620316702423 52.49 68.59
China Building Material Test & Certification Group Co.Ltd(603060) .sh China Building Material Test & Certification Group Co.Ltd(603060) 13.390418603620 31.99 37.00
Promedio 41,88 51,08
Fuente: Wind Information, informes periódicos de empresas comparables, datos al 8 de junio de 2022 (t – 3).
Nota 1: precio medio de los 20 primeros días de negociación (incluido el día) = volumen de negocios total de los 20 primeros días de negociación (incluido el día) / volumen de negocios total de los 20 primeros días de negociación (incluido el día); Nota 2: el cálculo de la relación P / e se redondeará si hay una diferencia de cola;
Nota 3: EPS en 2021 = beneficio neto de la matriz antes / después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes en 2021 ∶ capital social total al 8 de junio de 2022.
El precio de emisión correspondiente al emisor en 2021, antes o después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas, la relación P / E de los accionistas de la sociedad matriz después de la dilución de los beneficios netos es de 28,50 veces, no más de 29,20 veces la relación estática media P / E y 31,12 veces la Relación móvil media P / e del último mes de la industria de servicios técnicos profesionales (M74) publicada por China Securities Index Co., Ltd. No más de 41,88 veces la relación P / e media de los beneficios netos atribuibles a los accionistas de la sociedad matriz antes de la deducción auditada de las pérdidas y ganancias no recurrentes de la sociedad comparable en 2021, ni más de 51,08 veces la relación P / e media de los beneficios netos atribuibles a los accionistas de la sociedad Matriz después de la deducción auditada de las pérdidas y ganancias no recurrentes de la sociedad comparable en 2021 (al 8 de junio de 2022 (t – 3)). El emisor y el patrocinador (asegurador principal) señalan a la atención de los inversores el riesgo de inversión, juzgan cuidadosamente la racionalidad de los precios de emisión y toman decisiones racionales de inversión.
8. De enero a marzo de 2022, los ingresos de explotación revisados de la empresa ascendieron a 52.722300 Yuan, lo que representa una disminución del 5,41% con respecto al mismo per íodo del a ño anterior, y el beneficio neto atribuible a los accionistas de la empresa matriz fue de 16.766900 Yuan, lo que representa una disminución del 14,65% con respecto al mismo período del año anterior. El Departamento principal desde marzo de 2022, la empresa se encuentra en la zona de Shanghái brote a gran escala de la epidemia de covid – 19, la logística no es suave, la recepción de muestras de la empresa y la transmisión de informes y otros enlaces están limitados en cierta medida, al mismo tiempo, parte del personal de La empresa en el hogar aislado, afectando el funcionamiento normal de la empresa, por lo que los ingresos y beneficios de enero a marzo de 2022 disminuyeron ligeramente en comparación con el mismo período del año anterior. Aunque con la aplicación de diversas medidas de prevención de epidemias, se controlará la propagación de la epidemia y se restablecerá gradualmente el orden de producción y de vida en Shanghai, cuando se eliminen esos efectos adversos, se prevé que los factores de influencia de los beneficios netos mencionados anteriormente seguirán teniendo un efecto negativo en el rendimiento de enero a junio de 2022. De enero a junio de 2022, la empresa espera realizar ingresos de explotación de 78 a 88 millones
