Código de valores: Shanghai Sk Automation Technology Co.Ltd(688155) abreviatura de valores: Shanghai Sk Automation Technology Co.Ltd(688155) número de anuncio: 2022 - 056
El Consejo de Administración y todos los directores de la empresa garantizarán que el contenido del presente anuncio no contenga ningún registro falso, declaraciones engañosas u omisiones importantes, y asumirán la responsabilidad jurídica de la autenticidad, exactitud e integridad de su contenido de conformidad con la ley.
El 7 de junio de 2022, la empresa recibió una carta de investigación sobre el proyecto de informe de compra de activos materiales (SSE) de la bolsa de valores de Shanghai (en lo sucesivo denominada "la bolsa de valores de Shanghai") (Shanghai Securities Corporation [2022] 0177) (en lo sucesivo denominada "la Carta de investigación"), cuyo contenido específico se anuncia como sigue:
Shanghai Sk Automation Technology Co.Ltd(688155) :
"Después de revisar el informe de compra de activos materiales (proyecto) presentado por su empresa (en lo sucesivo denominado" el informe "), las siguientes cuestiones requieren más aclaraciones y divulgación adicional por su empresa.
Previsión de la evaluación y buena voluntad
1. The Report discloses that, according to the Income Method, the Net assets assets Assessment value of the subject company is 1640 million Yuan, with a value added rate of 504.09%. Según los estados financieros de las empresas que cotizan en bolsa, se prevé que esta transacción genere una buena voluntad de 664 millones de yuan, lo que representa aproximadamente el 18,85% de los activos totales de las empresas que cotizan en bolsa y el 55,84% de los activos netos de las empresas que cotizan en bolsa. La empresa considera que la empresa objetivo tiene una fuerte capacidad de organización de la producción, capacidad de respuesta técnica, ha establecido una red de ventas más perfecta, ha acumulado un gran número de clientes de alta calidad. Invita a la empresa a: (1) concluir el precio de las transacciones comparables relacionadas con la industria de los contratos y la competitividad básica de la empresa destinataria, explicar la razón y la racionalidad de la alta tasa de valor añadido de la evaluación de la transacción, si se tienen en cuenta los riesgos de un solo cliente, La continuación de los pedidos, el desarrollo de nuevos productos, etc.; Complementar el proceso de cálculo, la base de confirmación y las circunstancias específicas de la asignación al Grupo de activos de la cantidad de buena voluntad formada por la empresa objeto de divulgación; Analizar si los activos identificables netos de la empresa destinataria se identifican adecuadamente y no se tienen en cuenta las razones de los activos intangibles identificables, como la relación con el cliente, teniendo en cuenta la tecnología patentada, el secreto técnico, el secreto tecnológico y la relación con el cliente que posee la empresa destinataria; El riesgo de deterioro del Fondo de Comercio y su influencia en la empresa se complementan con la relación entre el Fondo de Comercio y los activos totales de la empresa y la proporción de los activos netos en el Estado de preparación para el examen. Se invita a los asesores financieros independientes, contables y evaluadores a que verifiquen y emitan opiniones claras.
2. The report revealed that from 2020 to 2021, the Operational income of the subject Company was 414333.400 Yuan and 904193.800 Yuan, respectively. De 2022 a 2024, los ingresos previstos fueron de 10.200091,5 millones de yuan, 1.152688,5 millones de yuan y 1.294114 millones de yuan, con tasas de crecimiento del 12,82%, el 13,00% y el 12,27%, respectivamente. Sin embargo, después del período de compromiso, las tasas de crecimiento de los ingresos previstos para 2025 a 2026 fueron del 33,82% y el 18,58%, respectivamente. En el proceso de previsión, los ingresos se pronostican sobre la base del número de pedidos y el precio de venta de la empresa destinataria. Invita a la empresa a que: 1) complemente la divulgación de la sostenibilidad del crecimiento del rendimiento de la empresa destinataria, teniendo en cuenta la demanda del mercado descendente, el plan de expansión de la producción de productos relacionados con Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) En combinación con el ciclo de expansión de la producción de Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) \ Combinando el método de fijación de precios y la capacidad de negociación de la empresa destinataria, analizar el riesgo de variación de los precios de venta de diversos productos y cómo considerar la previsión de ingresos; En combinación con los factores limitantes de la capacidad de la empresa destinataria, la tasa de utilización de la capacidad durante el período de que se informa se analiza si el crecimiento previsto de los ingresos de la empresa destinataria coincide con su capacidad de producción y la base para ello. Se invita a los asesores financieros independientes y a los evaluadores a que verifiquen y emitan opiniones claras.
3. The report revealed that the average gross Interest Rate during the Forecast period was 24.89%, the current assessment was 11.7%, and during the Calculation, the specific risk Return rate of Ningde dongheng was 3.9%. Empresa invitada: (1) en combinación con el precio del producto, el material, la mano de obra, la depreciación y la amortización y otras tendencias de cambio de costos, explicar la racionalidad de la previsión de la tasa bruta de interés, si hay una diferencia significativa con la tendencia de cambio de la tasa bruta de interés de la empresa comparable en la misma industria; En combinación con parámetros específicos, la divulgación complementaria de la base de valor, el proceso de cálculo y la racionalidad de la tasa de rendimiento del riesgo específico, teniendo plenamente en cuenta el riesgo operacional de la empresa destinataria; En combinación con casos recientes comparables y la industria específica de la empresa destinataria, la divulgación complementaria de la racionalidad del valor de la tasa de descuento de esta transacción. Se invita a los asesores financieros independientes y a los evaluadores a que verifiquen y emitan opiniones claras.
Clientes e información empresarial de la empresa destinataria
4. The report revealed that the main Business of the company is Power Battery precise Metal structures, since its establishment in 2014 with Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) \ Cooperation and Los principales accionistas de la empresa son Shi zenghui, Lin chenbin y Lin liju. De las cuales, las acciones de Shi zenghui son propiedad de la empresa
Desde el principio hasta el 31 de enero de 2019 por Lin Jinhui y otros titulares; Lin chenbin y Lin liju han sido supervisores y directores generales de la empresa desde 2019. Invita a la empresa a: (1) enumerar la cantidad de pedido, el tiempo de entrega y las razones del cambio de pedido entre la empresa objetivo y Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) desde 2020; En combinación con las condiciones de examen y certificación de las calificaciones de los proveedores, se explicarán los recursos básicos de que depende la empresa para mantener las calificaciones de los proveedores y se analizará la sostenibilidad de los recursos conexos; Complementar los nombres de otros proveedores principales de Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) La divulgación complementaria de las principales experiencias de trabajo de Shi zenghui, Lin chenbin y Lin liju desempeña un papel importante en el desarrollo de la empresa destinataria; Añadir las razones por las que las acciones de Shi zenghui fueron mantenidas por otros antes de 2019, si los titulares de los derechos pertinentes ocupan puestos en la empresa o filial de la empresa de que se trate y si tienen una influencia significativa en el mantenimiento de la relación con el cliente y el funcionamiento diario de la empresa de que se trate. Se pide al asesor financiero independiente que verifique y emita una opinión clara.
5. The report revealed that the main Business of the company was Power Battery Precision Metal structures. En 2020 - 2021, los ingresos de las empresas destinatarias por concepto de Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) fueron de 36.092300 yuan y 84.083.42 millones de yuan, respectivamente, lo que representa el 87,63% y el 92,
Debido a que la empresa objetivo sirve principalmente a Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) Invita a la empresa: (1) a la luz de la producción, la capacidad, la especificidad de la línea de producción de la empresa destinataria, Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) \ si la empresa destinataria Información adicional sobre si la empresa destinataria ha obtenido la calificación de proveedor de otros clientes, ha obtenido otros pedidos de clientes, etc., indicando los obstáculos existentes y los planes futuros para que la empresa destinataria desarrolle otros clientes. Si existen limitaciones o obstáculos, sírvase proporcionar información completa sobre los riesgos. Se pide al asesor financiero independiente que verifique y emita una opinión clara. 6. The report revealed that the subject Company mainly sold Equipment and Tooling Products, sideboard, end Plate and other products that constitute the core Income source of the subject Company are mainly sold by related subsidiaries. El Estado de ingresos de la empresa matriz muestra que sus ingresos de explotación en 2020 y 2021 fueron de 74.638,3 millones de yuan y 53.878,9 millones de yuan, respectivamente, y el beneficio neto fue de 17.585,56 millones de yuan y 5.263,5 millones de yuan, respectivamente. El alcance de la fusión de la empresa objeto incluye nueve filiales de propiedad total, de las cuales cuatro filiales, como Ningde Kelley, poseían acciones en nombre de la empresa en 2016 - 2019, y algunas de las filiales todavía actuaban como representantes legales y directores. Invita a la empresa a: 1) complementar los activos totales, los activos netos, los ingresos de explotación, los beneficios netos, la capacidad de producción, el número de empleados, los representantes legales y el personal directivo principal de las filiales de la empresa objeto de divulgación en los últimos dos años; En combinación con el modelo de desarrollo empresarial y los arreglos de producción y gestión de las filiales, analizar si la empresa destinataria ha formado un control eficaz sobre las filiales pertinentes en términos de negocios, personal y Finanzas, y si la empresa destinataria y las filiales pertinentes tienen un plan claro de distribución de dividendos y arreglos de distribución de dividendos, y presentar un riesgo especial sobre la situación en que los beneficios de la empresa destinataria dependen principalmente de las filiales; Divulgación complementaria de la fecha de inicio de la entrega de Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) \ \ Divulgación complementaria de las razones por las que las filiales pertinentes han poseído acciones en nombre de las empresas, si las acciones tienen defectos de propiedad; La divulgación complementaria de la información básica sobre el titular de la Agencia, la relación conexa con la empresa destinataria, el controlador real de la empresa destinataria y los directores y supervisores, y la influencia en el derecho de control de la filial de la empresa destinataria de que algunos titulares de la Agencia sigan prestando servicios en la filial. Pida a un asesor financiero independiente y a un abogado que verifiquen y emitan una opinión clara.
Información Financiera de la empresa destinataria
7. The report revealed that the Operational income of the subject company in 2020 and 2021 was 414333.4 million Yuan and 904193.8 million Yuan respectively, including the Income of Side Plate Products, end Plate Products and Equipment Tooling Products increased 234.60%, 66.76% and 7.40% respectively from the previous year. El modelo de fijación de precios entre la empresa destinataria y Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) \ La empresa destinataria utiliza la entrega de productos como punto de reconocimiento de ingresos. Por favor, la empresa: (1) la fluctuación del rendimiento de las empresas comparables en la industria de la liquidación de contratos, la expansión de la producción de los clientes y la situación de los envíos, explicando las razones y la racionalidad del aumento sustancial de los ingresos de explotación de la empresa objeto durante el período de referencia; En combinación con el cambio de la demanda descendente y la relación de apoyo entre los diversos productos, la divulgación complementaria de las razones y la racionalidad de los grandes cambios en la composición de los ingresos de los productos secundarios; En combinación con el modelo de fijación de precios y la estructura de costos, el documento analiza si el modelo de negocio de la empresa destinataria y Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) \ En combinación con el Acuerdo de aceptación de la estructura de precisión, se explica si los ingresos confirmados por la empresa destinataria en el momento de la entrega de los productos cumplen las condiciones de reconocimiento de los ingresos y si existen diferencias significativas entre la empresa destinataria y la empresa comparable de la misma industria. Se invita a los asesores financieros independientes y a los contables a que verifiquen y emitan opiniones claras.
8. The report revealed that the Operational cost of the subject company in 2020 and 2021 was 29.141.52 million Yuan and 64.258.83 million Yuan, respectively, in which the Direct material account increased from 72.18 per cent to 82.03 per cent, and the Direct manual and Manufacture cost accounted for All declines. El margen bruto fue del 29,67% y el 28,93%, lo que fue superior al 23,05% del margen bruto medio de las principales empresas cotizadas comparables en 2021. Entre ellos, el margen bruto de beneficio de los productos de la placa lateral, los productos de la placa final y los productos de la herramienta de equipo disminuyó en diversos grados. La empresa objetivo tiene algunos productos de procesamiento de CNC y otros vínculos adoptan el método de procesamiento de outsourcing. Empresa invitada: (1) en combinación con la composición de los costos de los diferentes productos y el cambio de los precios de las materias primas, analizar las razones y la racionalidad del aumento de la proporción de materiales directos de la empresa destinataria, e indicar si hay una diferencia significativa entre la empresa destinataria y la empresa comparable de La misma industria; Analizar cuantitativamente las razones de la disminución del margen bruto de acuerdo con el cambio del costo unitario y el precio unitario de venta de diferentes productos; En combinación con la ventaja competitiva y la cuota de mercado de cada producto de la empresa destinataria, revelar las razones y la racionalidad de que el margen bruto de la empresa destinataria sea superior al de la empresa comparable en la misma industria; Divulgación complementaria de los principales proveedores, métodos de liquidación y proporción de la cantidad de subcontratación, indicando si los proveedores de subcontratación dependen de ellos. Se invita a los asesores financieros independientes y a los contables a que verifiquen y emitan opiniones claras.
9. El informe revela que, a finales de 2020 y 2021, el saldo de las cuentas por cobrar de la empresa destinataria era de 2610246 millones de yuan y 434167.100 Yuan, respectivamente, lo que representa un aumento del 66,33% con respecto al a ño anterior. Por favor, la empresa: (1) explicar la razón y la racionalidad por la que el aumento de las cuentas por cobrar es inferior a los ingresos de explotación en combinación con la situación de los principales clientes de la empresa destinataria; Divulgación complementaria de la antigüedad, el tiempo atrasado y las razones del retraso de los cinco principales deudores de cuentas por cobrar, explicación de las razones de la diferencia entre los cinco primeros deudores de cuentas por cobrar y los cinco primeros clientes de ventas, y divulgación de los cinco primeros deudores de cuentas por cobrar en el calibre combinado; En combinación con el proceso de cálculo y los resultados de la tasa esperada de pérdida de crédito, el documento explica la base y la racionalidad de la selección de los parámetros del modelo de pérdida de crédito esperada en la cartera de envejecimiento, si la provisión para deudas incobrables es razonable y prudente, y si hay una diferencia significativa con Las empresas comparables de la misma industria. Se invita a los asesores financieros independientes y a los contables a que verifiquen y emitan opiniones claras. 10. En el informe se indica que, a finales de 2020 y 2021, los saldos de financiación de las cuentas por cobrar de las empresas destinatarias ascendían a 9.269 millones de yuan y 40.386700 Yuan, respectivamente, lo que representa un aumento de 335,72% con respecto al a ño anterior, principalmente facturas de aceptación bancaria. En combinación con el emisor, la cantidad y los antecedentes comerciales de la financiación por cobrar, la empresa debe explicar las razones y la racionalidad del gran aumento de la financiación por cobrar y si el tratamiento contable pertinente se ajusta a las normas contables para las empresas. Se invita a los asesores financieros independientes y a los contables a que verifiquen y emitan opiniones claras.
11. El informe revela que, a finales de 2020 y 2021, el valor contable de las existencias de la empresa destinataria era de 49.265100 yuan y 70.274600 Yuan, respectivamente, lo que representa un aumento del 42,65% con respecto al a ño anterior. Por favor, la empresa: (1) proporcionar información adicional sobre la composición del inventario de los sub - productos y explicar las razones y la racionalidad del aumento del inventario en combinación con el ciclo de producción del producto y la cobertura del pedido; La estructura de la edad de las existencias se describirá por producto, y se explicará si la provisión para la depreciación de las existencias es suficiente en combinación con la situación posterior al período de prórroga o venta, la política de provisión para la depreciación de las existencias y el método de ensayo de la depreciación de las existencias. Se invita a los asesores financieros independientes y a los contables a que verifiquen y emitan opiniones claras.
12. En el informe se indica que, a finales de 2020 y 2021, el saldo de las cuentas por pagar de la empresa destinataria era de 11.355020 yuan y 207945.500 Yuan, respectivamente, lo que representa un aumento del 83,13% con respecto al a ño anterior. Por favor, indique los nombres de los cinco principales proveedores de las cuentas por pagar, los tipos de productos adquiridos, la historia de la cooperación, el momento y la cantidad de la compra, y si hay alguna relación entre ellos, y explique las razones y la racionalidad del aumento sustancial de las cuentas por pagar. Indique el importe de la transacción del proveedor designado por Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) Se invita a los asesores financieros independientes y a los contables a que verifiquen y emitan opiniones claras.
13. El informe revela que, a finales de 2021, el saldo de los fondos monetarios de la empresa destinataria era de 21.916600 Yuan.
