Punto de vista básico
Seguimiento de las principales noticias de la industria: el Ministerio de Industria y tecnología de la información publicó una list A de “plataformas cruzadas dobles” en 2022. En 2022, el número de plataformas cruzadas duales de Internet industrial se amplió a 28, lo que refleja que el desarrollo de Internet industrial ha entrado en una nueva etapa en el contexto del apoyo constante a las políticas, el aterrizaje de aplicaciones tecnológicas como 5G y TSN y el rápido desarrollo de la oferta y la demanda de la industria. Se recomienda prestar atención a las pasarelas industriales de Internet, como [ Beijing Inhand Networks Technology Co.Ltd(688080) ], [ 3Onedata Co.Ltd(688618) ]. El crecimiento y el desarrollo de la Plataforma de Internet industrial también plantean más demandas al Centro de datos de Internet industrial, y se sugiere prestar atención a la cadena industrial pertinente.
El 14º plan quinquenal de desarrollo de la energía renovable se publicó. Por una parte, en el plan se propone promover la utilización de la energía renovable en los centros de datos, con la esperanza de acelerar la transformación ecológica de los centros de datos; Por otra parte, es necesario mejorar la capacidad de almacenamiento de energía renovable, promover el desarrollo integrado de nuevas fuentes de energía y almacenamiento de energía y promover el desarrollo del mercado de almacenamiento de energía. Se recomienda que se preste atención a [ Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) ] [ Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ] con capacidad para proporcionar nuevas soluciones energéticas, y a los fabricantes de equipos de control de temperatura que desempeñan un papel importante en el ahorro de energía y la reducción del consumo en los centros de datos y en Los sistemas de almacenamiento de energía, como [ Guangdong Shenling Environmental Systems Co.Ltd(301018) \ ].
Seguimiento de los datos clave de la industria: 1) datos de los operadores: según el Ministerio de Industria y tecnología de la información, el número total de usuarios de teléfonos móviles en China en abril de 2022 ascendió a 1.660 millones, de los cuales 413 millones eran usuarios de teléfonos móviles 5G, con una tasa de penetración del 24,8%; Estación base 5G: en abril de 2022, el número total de estaciones base 5G había llegado a 1.615000; Cloud Computing and chip Manufacturers: 22q1, Bat Capital expenditure total 18.1 billion Yuan (year – on – year + 19%, Round – 28%); 22q1, los tres principales fabricantes de nubes en el extranjero y los gastos de capital de meta ascendieron a 35.518 millones de dólares (año tras año + 30%, mes tras mes – 2,8%). Los ingresos de Xinhua en abril de 2022 ascendieron a 454 millones de dólares de Taiwán (60,8% y 4,9% respectivamente). Los ingresos de Intel dcai 22q1 oscilaron entre + 22% y 6.000 millones de dólares. Amdcomputing and Graphics 22q1 achieved $2.8 billion in revenues (year – on – year + 33%, cycle + 8%).
Revisión del mercado: en las últimas dos semanas, el índice de comunicaciones (shenwan) aumentó un 3,17%, el índice de Shanghai y Shenzhen 300 aumentó un 0,88%, el rendimiento de la placa es más fuerte que el mercado de valores, el rendimiento relativo del 2,29%, en la industria de Shenyi en el quinto lugar. Hay 148 empresas en la piscina de acciones de comunicaciones que construimos, con un promedio de 5,64 por ciento en las últimas dos semanas, lideradas por Internet industrial, red privada, fibra óptica, módulo óptico de dispositivos ópticos y BeiDou, o 10,74 por ciento / 10,15 por ciento / 9,71 por ciento / 7,40 por ciento / 7,15 por ciento.
Sugerencias de inversión: la introducción de políticas favorables impulsará la mejora de la cadena industrial. Se sugiere que se preste atención a tres líneas principales: (1) en el segundo trimestre, los principales líderes de alta calidad en la industria de alta elasticidad limitada por la epidemia son: módulo de Internet de las cosas ( Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) ), módulo de dispositivos ópticos ( Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) , Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) ); Industrias impulsadas activamente por la política: como Beidou ( Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) , Beijing Bdstar Navigation Co.Ltd(002151) ), Internet Industrial ( Beijing Inhand Networks Technology Co.Ltd(688080) , 3Onedata Co.Ltd(688618) ); Dirección de la mejora de la prosperidad de la industria en el segundo semestre del año: comunicación + automóvil ( Suzhou Recodeal Interconnect System Co.Ltd(688800) ), comunicación + nueva energía ( Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) , Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) ).
Las principales combinaciones recomendadas para junio de 2022 son: Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) , Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) , Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) , Hengtong Optic-Electric Co.Ltd(600487) , Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) .
Risk Suggestions: Global Epidemic Risk exacerbation, 5G Investment Construction is not expected, sino – U.S. Trade Frictions and other External Environment changes.
