Código de valores: Zhejiang East-Asia Pharmaceutical Co.Ltd(605177) valores abreviados: Zhejiang East-Asia Pharmaceutical Co.Ltd(605177) número de anuncio: 2022 – 017 Zhejiang East-Asia Pharmaceutical Co.Ltd(605177)
Anuncio sobre el impacto de la amortización de los rendimientos al contado de los bonos convertibles emitidos públicamente en los principales indicadores financieros de la empresa y las medidas adoptadas por la empresa y los compromisos conexos
El Consejo de Administración y todos los directores de la empresa garantizarán que el contenido del presente anuncio no contenga ningún registro falso, declaración engañosa u omisión importante, y asumirán la responsabilidad jurídica de la autenticidad, exactitud e integridad de su contenido.
El 31 de mayo de 2022, la sexta reunión del tercer Consejo de Administración se celebró en 605, 177 (en adelante, “la empresa”), en la que se examinó y aprobó la “propuesta de ley sobre el rendimiento al contado diluido de los bonos convertibles emitidos públicamente por la empresa y las Medidas de cobertura y los compromisos de los sujetos pertinentes”, cuyos principales contenidos son los siguientes:
According to the opinions of the General Office of the State Council on further strengthening the Protection of the legitimate Rights and Interests of Small and medium Investors in the Capital Market (gbf [2013] No. 110), The provisions of several Opinions of the State Council on Further Promoting the healthy development of the Capital Market (guofa [2014] No. 17) and the guidance Opinions of China Securities Regulatory Commission (hereinafter referred to as “c
Análisis de la influencia de la emisión de bonos convertibles en los principales indicadores financieros de la empresa
Hipótesis sobre la influencia del rendimiento al contado diluido de la emisión en los principales indicadores financieros de la empresa
Las siguientes hipótesis son sólo para medir el impacto del rendimiento al contado diluido de los bonos convertibles en los principales indicadores financieros de la empresa, no representan el juicio de la empresa sobre la situación y la tendencia de 2022 y 2023, ni constituyen una previsión de beneficios. Los inversores no tomarán decisiones de inversión en consecuencia, y la empresa no será responsable de las pérdidas causadas por las decisiones de inversión adoptadas por los inversores en consecuencia.
1. Supongamos que el entorno macroeconómico y la situación de la industria de la empresa no han experimentado cambios adversos significativos;
2. No se tendrá en cuenta la influencia de los fondos recaudados en esta emisión en la producción y el funcionamiento de la empresa, la situación financiera (como los gastos financieros y los ingresos de inversión), etc.;
3. Se prevé que la emisión concluya a finales de diciembre de 2022, suponiendo que todas las acciones no se conviertan al 31 de diciembre de 2023 (es decir, una tasa de conversión del 0%) o al 30 de junio de 2023 (es decir, una tasa de conversión del 100%). El tiempo de finalización de la ejecución y el tiempo de conversión de las acciones antes mencionadas se estiman únicamente y, en última instancia, se basa en el tiempo real de finalización de la emisión después de la aprobación de la Comisión Reguladora de valores de China y el tiempo real de finalización de la conversión de las acciones por parte de Los tenedores de bonos convertibles.
4. Suponiendo que el total de fondos recaudados por la empresa en esta emisión sea de 70 millones de yuan (sin tener en cuenta los gastos de emisión), la escala real de fondos recaudados en esta emisión se determinará sobre la base de la aprobación de las autoridades reguladoras, la suscripción de la emisión y los gastos de emisión.
5. Supongamos que el precio de conversión de los bonos convertibles es el valor más alto entre el precio medio de las acciones de la empresa en los 20 días de negociación anteriores a la sexta reunión del tercer Consejo de Administración (es decir, el 31 de mayo de 2022) y el precio medio de las acciones de la empresa En el día de negociación anterior, es decir, 21,94 Yuan / acción. El precio de conversión es sólo el precio de simulación, no constituye una predicción numérica del precio real de conversión. El precio inicial real de la conversión de los bonos convertibles en acciones en esta oferta pública será determinado por el Consejo de Administración autorizado por la Junta General de accionistas y sus personas autorizadas previa consulta con el patrocinador y el asegurador principal sobre la base de las condiciones del mercado antes de la emisión, y podrá ajustarse o modificarse a la baja.
6. Supongamos que los beneficios netos atribuibles a los propietarios de la empresa matriz en 2022 y 2023 y los beneficios netos atribuibles a los propietarios de la empresa matriz después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes son los mismos, aumentan un 5% y aumentan un 10% con respecto a 2021, respectivamente, para calcular el impacto de la emisión en los principales indicadores financieros. La hipótesis del nivel de beneficios sólo se utiliza para medir el impacto del rendimiento al contado diluido de la emisión en los principales indicadores financieros de la empresa, no representa el juicio de la empresa sobre la situación y la tendencia de 2022 y 2023, ni constituye la previsión de beneficios de la empresa, por lo que los inversores no deben tomar decisiones de inversión en consecuencia.
7. Supongamos que, además de esta emisión, la empresa no llevará a cabo ninguna otra acción que pueda afectar o afectar potencialmente al capital social total de la empresa.
8. Al predecir los activos netos de la empresa después de la emisión, no se tiene en cuenta el aumento de los activos netos derivados de la separación de obligaciones convertibles ni otros factores que no sean los beneficios netos.
9. No se tiene en cuenta el efecto de los intereses bancarios y los gastos de intereses de los bonos convertibles antes de que se utilicen los fondos recaudados. 10. No se tiene en cuenta el efecto de las pérdidas y ganancias no recurrentes en el beneficio neto.
Análisis de la influencia del rendimiento al contado diluido de la emisión en los principales indicadores financieros de la empresa
Sobre la base de las hipótesis anteriores, el impacto de la oferta pública en los principales indicadores financieros de la empresa es el siguiente:
2021 / 20212022 / 20222023 / 31 de diciembre de 2023
Al 31 de diciembre de 2023, al 30 de junio de 2023
Todas las acciones no transferidas todas las acciones transferidas
Capital social total (acciones) 113600.000,00 113600.000,00 113600.000,00 145505.196,00
Situación 1: los beneficios netos atribuibles al propietario de la sociedad matriz en 2022 y 2023 y los beneficios netos atribuibles al propietario de la sociedad matriz después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes son iguales a los del período anterior.
Beneficio neto de East 68492057556849205755684920575568492057556849205755 (Yuan)
Ganancias básicas por acción 0,60 0,60 0,47 (Yuan / acción)
Ganancias diluidas por acción 0,60 0,60 0,47 (Yuan / acción) atribuibles a las acciones de la sociedad matriz
Resultado neto de la deducción de pérdidas y ganancias no periódicas 4769628484476962848447696284844769628484
Deducción de pérdidas no recurrentes
Ganancias básicas por acción 0,42 0,42 0,33 ganancias (Yuan / acción) menos pérdidas no recurrentes
Ingresos diluidos por acción 0,42 0,42 0,33 ingresos (Yuan / acción) 2: los beneficios netos atribuibles a los propietarios de la empresa matriz en 2022 y 2023 y los beneficios netos atribuibles a los propietarios de la empresa matriz después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes aumentaron un 5% en comparación con el período anterior atribuibles a las acciones de la empresa matriz
Beneficio neto de East 6849205755719166604375512493457551249345 (Yuan)
Ganancias básicas por acción 0,60 0,63 0,66 0,52 (Yuan / acción)
Ganancias diluidas por acción 0,60 0,63 0,66 0,52 (Yuan / acción) atribuibles a las acciones de la sociedad matriz
Beneficio neto neto neto de las pérdidas y ganancias no recurrentes después de deducir 4769628484500810990852585154045258515404
Deducción de pérdidas no recurrentes
Ganancias básicas por acción 0,42 0,44 0,46 0,36 ganancias (Yuan / acción) menos pérdidas no recurrentes
Ganancias diluidas por acción 0,42 0,44 0,46 0,36 ganancias (Yuan / acción) 3: ganancias netas atribuibles a los propietarios de la empresa matriz en 2022 y 2023 y ganancias netas atribuibles a los propietarios de la empresa matriz después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes aumentaron un 10% en comparación con el período anterior
Propiedad de las acciones de la sociedad matriz
Beneficio neto de East 6849205755753412633182875389648287538964 (Yuan)
Ganancias básicas por acción 0,60 0,66 0,73 0,57 (Yuan / acción)
Ganancias diluidas por acción 0,60 0,66 0,73 0,57 (Yuan / acción) atribuibles a las acciones de la sociedad matriz
Resultado neto de la deducción de pérdidas y ganancias no recurrentes 4769628484524659133257712504665771250466
Deducción de pérdidas no recurrentes
Ganancias básicas por acción 0,42 0,46 0,51 0,40 ganancias (Yuan / acción) menos pérdidas no recurrentes
La dilución de los beneficios por acción se cerró en 0,42 0,46 0,51 0,40 beneficios (Yuan / acción)
Indicación del riesgo del rendimiento al contado diluido de los bonos convertibles en esta oferta pública
Después de la emisión de bonos convertibles y antes de la conversión de acciones, la empresa debe pagar intereses sobre los bonos convertibles no convertibles de acuerdo con el tipo de interés nominal acordado por adelantado. Debido a que el tipo de interés nominal de los bonos convertibles es generalmente bajo, el aumento de los beneficios de la aplicación del Fondo de recaudación de bonos convertibles por la empresa en circunstancias normales superará el interés de los bonos convertibles y no diluirá las ganancias básicas por acción. En circunstancias extremas, si el aumento de los beneficios de la empresa no puede cubrir los intereses de los bonos que deben pagarse, el beneficio después de impuestos de la empresa correrá el riesgo de disminuir y el rendimiento al contado de los accionistas comunes de la empresa se diluirá.
Después de la conversión parcial o total de los bonos convertibles en acciones mantenidos por los inversores, el capital social total de la empresa aumentará en consecuencia, lo que reducirá en cierta medida la proporción de acciones de los accionistas originales, el rendimiento de los activos netos de la empresa y las ganancias por acción de la empresa.
Además, esta oferta pública de bonos convertibles tiene una cláusula de revisión a la baja del precio de conversión de acciones. Cuando esta cláusula se activa, la empresa puede solicitar una revisión a la baja del precio de conversión de acciones, lo que resulta en un aumento del capital social total añadido debido a la oferta pública de bonos convertibles a acciones, ampliando así el efecto de dilución potencial de esta oferta pública de bonos convertibles a acciones en los accionistas originales de acciones comunes de la empresa.
Necesidad y razonabilidad de que la Junta elija esta financiación
Proyecto de construcción de una base de investigación, desarrollo y producción de nuevos preparados farmacéuticos característicos (fase I)
1. La integración de la API y la preparación se ha convertido en una tendencia importante de las empresas manufactureras.
La industria ha experimentado un rápido desarrollo durante 30 a ños y un estallido de la comercialización de medicamentos durante 20 años, hasta que la reform a médica general entró en la zona de aguas profundas, el ecosistema de la industria se está reconstruyendo rápidamente, el país ha introducido una serie de políticas para promover la transformación de la industria, su impacto es subversivo y de largo alcance. Las palabras clave de la política de reforma de la atención de la Salud promulgada recientemente por los ministerios y comisiones nacionales se han convertido en “tres reformas de la Asociación Médica”, “reducción de los precios y control de las tasas”, “cambio de precio por cantidad”, “cambio de jaula por Pájaro”, “Acceso al mercado”, “Fomento de la innovación”, “mejora de la industria” y “supervisión estricta”. La promulgación de estas políticas requiere objetivamente que las empresas farmacéuticas innoven y busquen el desarrollo, hagan todo lo posible por controlar el costo de fabricación por medios científicos y tecnológicos, y proporcionen medicamentos clínicos baratos y de buena calidad a los pacientes.
Por lo tanto, la integración de la API y la preparación se ha convertido en una de las principales tendencias de desarrollo de las empresas farmacéuticas chinas, las empresas farmacéuticas con ventajas comparativas en el campo de la API, a través de su efecto sinérgico de la API y la preparación, se espera que obtengan oportunidades de mercado más amplias.
2. Orientación normativa en consonancia con el desarrollo nacional e industrial
Made in China 2025 puts forward the Development of Chemicals Targeting Major Diseases, and the Guidelines for the Development of Pharmaceutical Industry pointed out that it should Accelerate the Development of generic drugs that are urgently needed in clinic and are due to new patent, and Improve The accessibility of patients to medicines. Mejorar el nivel de calidad de los medicamentos genéricos, centrándose en la combinación de la calidad de los medicamentos genéricos y la evaluación de la conformidad del efecto curativo para mejorar la tecnología de producción y el nivel de control de calidad de los preparados sólidos orales. Se hace hincapié en el desarrollo y la aplicación de nuevas tecnologías, como el control de la forma cristalina de la API, la síntesis enzimática, la síntesis quiral, la síntesis continua de microreacciones, la adsorción de fibra de carbono y la destilación molecular, as í como en el tratamiento inofensivo y la utilización de recursos de residuos sólidos, como los residuos de fermentación, a fin de mejorar el nivel de producción limpia de la API. Consolidar la posición competitiva internacional de las API químicas y mejorar la relación de exportación de los productos elaborados
