Minmetals Securities Co., Ltd.
Opinión de verificación del asesor financiero independiente sobre la política industrial y el tipo de transacción de esta transacción
En lo sucesivo denominada “la empresa que cotiza en bolsa” o “la empresa que cotiza en bolsa” se propone adquirir en efectivo el 927708% de las acciones de Xinjiang hongnao sanrailway Co., Ltd. (en lo sucesivo denominada “la empresa objeto” o “la empresa ferroviaria”) (en lo sucesivo denominada “la transacción actual” o “el nuevo Grupo”). Minmetals Securities Co., Ltd., como asesor financiero independiente para esta transacción, de conformidad con la Ley de valores de la República Popular China, el derecho de sociedades de la República Popular China y las medidas para la administración de la reorganización de los activos materiales de las empresas que cotizan en bolsa (en lo sucesivo denominadas “las medidas para la administración de la reorganización”), Los requisitos de los documentos, como el plan de aplicación del sistema de División de auditoría de fusiones y adquisiciones de la Comisión Reguladora de valores de China (c
Contenido de la verificación
Si las industrias o empresas involucradas en la reorganización pertenecen a las industrias o empresas clave que apoyan la fusión y reorganización de automóviles, hierro y acero, cemento, buques, aluminio electrolítico, tierras raras, información electrónica, medicina, industrialización agrícola, como se indica en las opiniones del Consejo de Estado sobre la promoción de la fusión y Reorganización de empresas y en las directrices del Ministerio de Industria y tecnología de la información y otros 12 ministerios sobre la aceleración de la fusión y reorganización de empresas en industrias clave
De acuerdo con la clasificación de las empresas que cotizan en bolsa de las directrices de la Comisión Reguladora de valores de China (revisada en 2012), la empresa destinataria se encuentra en la “industria del transporte ferroviario 53” de “G transporte, almacenamiento y servicios postales”. Según la clasificación de la industria de la economía nacional (GB / t4754 – 2017), la empresa destinataria se encuentra en la industria “5320 transporte de mercancías por ferrocarril” en “53 transporte ferroviario”.
En resumen, el consultor financiero independiente considera que las industrias y empresas que participan en la reorganización no pertenecen a las “empresas líderes en la industrialización de automóviles, acero, cemento, buques, aluminio electrolítico, tierras raras, información electrónica, medicina y agricultura” determinadas en las “Directrices sobre la aceleración de la fusión y reorganización de empresas en industrias clave” y las “Directrices sobre la aceleración de la fusión y reorganización de empresas en industrias clave” del Ministerio de Industria y tecnología de la información y otros 12 ministerios.
Si el tipo de transacción implicado en la reorganización de activos pertenece a la misma industria o a la fusión y adquisición aguas arriba y aguas abajo
Las principales empresas que cotizan en bolsa están orientadas a la gestión de parques logísticos, pero con el fin de obtener un mejor rendimiento de los accionistas y desarrollar las principales empresas logísticas con un flujo de caja adecuado, las empresas que cotizan en bolsa se colocan en el negocio inmobiliario por etapas, de acuerdo con la clasificación de la industria de la economía nacional (GB / t4754 – 2017), la industria en la que se encuentran las empresas que cotizan en bolsa es “integrada”. La empresa ferroviaria objeto de la adquisición se encuentra en la industria “5320 transporte ferroviario de mercancías” en “53 transporte ferroviario”. Las dos empresas pertenecen a diferentes industrias, y no hay relaciones aguas arriba y aguas abajo.
En resumen, el asesor financiero independiente considera que el tipo de transacción de esta importante reorganización de activos no pertenece a la misma industria ni a las fusiones y adquisiciones aguas arriba y aguas abajo.
Iii) Si esta reorganización de activos constituye una reorganización de la lista
Esta transacción no implica la emisión de acciones por las empresas que cotizan en bolsa y no constituye la compra de activos a los adquirentes y sus partes vinculadas en un plazo de 36 meses a partir de la fecha en que se modifique el derecho de control de las empresas que cotizan en bolsa. Antes y después de la finalización de esta transacción, los accionistas controladores y los controladores reales de las empresas que cotizan en bolsa no han cambiado, y el derecho de control de las empresas que cotizan en bolsa no ha cambiado. En resumen, esta transacción no constituye la situación comercial prevista en el artículo 13 de las medidas de gestión de la reorganización y no constituye una reorganización de la cotización.
Iv) Si la reorganización entraña la emisión de acciones
Esta transacción es Guanghui Logistics Co.Ltd(600603) para pagar en
En resumen, el asesor financiero independiente considera que esta transacción no implica la emisión de acciones para comprar activos.
V) Si la empresa que cotiza en bolsa no ha cerrado el caso tras su examen por la Comisión Reguladora de valores de China
Tras la verificación, el asesor financiero independiente considera que, a la fecha de la firma de la presente opinión de verificación, la empresa que cotiza en bolsa no ha sido examinada por la c
Observaciones finales del asesor financiero independiente
Tras examinar el informe sobre la compra de activos materiales y transacciones conexas (proyecto) y los documentos conexos, el asesor financiero independiente considera que:
1. Las industrias y empresas involucradas en esta transacción no pertenecen a las industrias o empresas que apoyan principalmente la promoción de la fusión y reorganización, como se indica en las opiniones del Consejo de Estado sobre la promoción de la fusión y reorganización de empresas y en las directrices sobre la aceleración de la fusión y reorganización de empresas en industrias clave del Ministerio de Industria y tecnología de la información y otros 12 ministerios.
2. El tipo de transacción implicado en la reorganización de activos no pertenece a la fusión y adquisición aguas arriba y aguas abajo en el mismo campo de aplicación industrial; 3. Esta reorganización no constituye una reorganización de la lista;
4. Esta reorganización no implica la emisión de acciones;
5. A la fecha de la firma de la presente opinión de verificación, las empresas que cotizan en bolsa no han sido sometidas a la inspección de la Comisión Reguladora de valores de China.
(no hay texto)
(esta página no tiene texto y es la página de firma de MINMETALS Securities Co., Ltd. Sobre la opinión de verificación del asesor financiero independiente sobre la política industrial y el tipo de transacción de esta transacción)
Xu Feng Xu xuejing
Minmetals Securities Co., Ltd.
