Código de valores: Xuancheng Valin Precision Technology Co.Ltd(603356) abreviatura de valores: Xuancheng Valin Precision Technology Co.Ltd(603356)
Oferta privada de acciones a en 2022
Informe de análisis de viabilidad sobre el uso de los fondos recaudados
Plan de utilización de los fondos recaudados en esta emisión
El importe total de los fondos recaudados en esta emisión no excederá de 50.000000 Yuan (incluidos los fondos), y el importe neto de los fondos recaudados después de deducir los gastos de emisión se utilizará para los siguientes proyectos:
Unidad: 10.000 yuan
Número de serie nombre del proyecto importe total de la inversión
1 piezas de repuesto para el sistema de conexión de alta presión de vehículos de nueva energía
2 Proyecto del Centro de investigación y desarrollo tecnológicos 434975194232
3 liquidez complementaria 15.000,00 15.000,00
Total 5561175 50.000,00
Antes de que los fondos recaudados para la emisión de acciones estén en su lugar, la empresa invertirá los fondos recaudados por sí misma de acuerdo con la situación real del progreso del proyecto y los reemplazará después de que los fondos recaudados estén en su lugar. Si el importe real de los fondos recaudados después de deducir los gastos de emisión es inferior al importe total de los fondos recaudados para los proyectos mencionados, el Consejo de Administración tendrá derecho a ajustar o determinar los arreglos específicos para los proyectos de inversión de los fondos recaudados y la cantidad necesaria, dentro de los límites permitidos por las leyes y reglamentos pertinentes y autorizados por las resoluciones de la Junta General de accionistas. Información básica sobre los proyectos de inversión financiados con fondos recaudados
Proyecto de piezas de repuesto para el sistema de conexión de alta presión de vehículos de nueva energía
1. Panorama general del proyecto
El sitio de construcción del proyecto es Liyang Anhua fine Industry Technology Co., Ltd., una subsidiaria de propiedad total de la empresa.
El proyecto establecerá una nueva base de producción de piezas de automóviles de alta tensión en Liyang, Provincia de Jiangsu, que incluye la construcción de fábricas, la adquisición de equipo de producción y ensayo y la expansión de la zona de almacenamiento.
El proyecto produce principalmente piezas de repuesto para el sistema de conexión de alta tensión de los vehículos de nueva energía, y aumentará la capacidad de producción anual de 18,75 millones de terminales de alta corriente, 10 millones de autobuses electrónicos y 700000 conjuntos de cables de alta tensión.
El período de construcción del proyecto es de dos años.
2. Estimación de las inversiones y evaluación financiera
La inversión total del proyecto es de 362620 millones de yuan, de los cuales: 65 millones de yuan para gastos de ingeniería, 29.262 millones de yuan para gastos de equipo y 5 millones de yuan para gastos de reserva.
Después de la puesta en marcha del proyecto, se espera que el año de producción produzca ingresos de explotación de 101875 millones de yuan y un beneficio neto de 796828 millones de yuan. Los beneficios económicos del proyecto tienen buenas perspectivas.
3. Situación de la tierra del proyecto
The project uses the existing Land of Liyang Anhua Precision Technology Co., Ltd.
4. Proyectos relacionados con la presentación de solicitudes de aprobación
The project is currently performing Project Recording, EIA and other relevant procedures.
Ii) Proyecto del Centro de investigación y desarrollo tecnológicos
1. Panorama general del proyecto
El cuerpo principal de este proyecto es Liyang Anhua Precision Technology Co., Ltd. La empresa tiene la intención de establecer un centro de investigación y desarrollo tecnológico en Liyang, que se utilizará para la investigación y el desarrollo tecnológicos e innovación relacionados con el sistema de conexión de alta presión de los vehículos de nueva energía y sus componentes, y el período de construcción del proyecto es de dos a ños. El contenido principal del proyecto incluye la construcción del sitio del Centro de investigación y desarrollo tecnológico y la adquisición de equipo conexo.
2. Estimación de las inversiones y evaluación financiera
La inversión total del proyecto es de 43.497500 Yuan, de los cuales: el costo del equipo es de 19.423200 yuan y el costo del proyecto es de 24.074300 Yuan.
Una vez terminado el proyecto, apoyará la investigación y el desarrollo de todo tipo de sistemas de conexión de alta tensión de automóviles y sus componentes, consolidará la base tecnológica de los sistemas de conexión de alta tensión de automóviles de la empresa, ayudará a la empresa a romper a través de la tecnología clave, mejorar la calidad de los productos y servicios, mejorar la capacidad independiente de investigación y desarrollo y la capacidad de innovación, y ayudará a consolidar la rentabilidad de la empresa y a avanzar constantemente. Sentar una base sólida para el desarrollo futuro de la empresa en la nueva industria energética del automóvil. El proyecto no genera directamente beneficios económicos.
3. Situación de la tierra del proyecto
The project uses the existing Land of Liyang Anhua Precision Technology Co., Ltd.
4. Proyectos relacionados con la presentación de solicitudes de aprobación
The project is currently performing Project Recording, EIA and other relevant procedures.
Iii) liquidez complementaria
Con el fin de satisfacer la demanda de liquidez y optimizar la estructura del capital para el desarrollo empresarial de la empresa, se prevé que 150 millones de yuan de los fondos recaudados en esta oferta no pública se utilicen para complementar los fondos de liquidez. Necesidad y viabilidad de la ejecución de este proyecto de inversión de capital recaudado
Necesidad de llevar a cabo el proyecto de inversión de capital recaudado
1. Aprovechar las oportunidades de desarrollo de la nueva cadena de la industria automotriz energética y mejorar la rentabilidad de la empresa
El desarrollo de nuevos vehículos energéticos es la única manera de que China pase de ser una potencia automotriz a ser una potencia automotriz, y es una medida estratégica para hacer frente al cambio climático y promover el desarrollo verde. El Consejo de Estado, la Comisión Nacional de desarrollo y Reform a y el Ministerio de Industria y tecnología de la información han promulgado sucesivamente una serie de políticas de planificación y gestión para orientar, apoyar, alentar y normalizar el desarrollo de la industria automotriz de nueva energía, como el plan de desarrollo para la conservación de la energía y La industria automotriz de nueva energía (2012 – 2020), las directrices para acelerar la popularización y aplicación de la industria automotriz de nueva energía y el plan de desarrollo de la industria automotriz de nueva energía (2021 – 2035), a fin de promover el desarrollo de la industria automotriz de nueva energía. La salud y el desarrollo sostenible de la industria de piezas de repuesto e instalaciones de apoyo.
Con el apoyo de estas políticas, China se ha convertido en el mayor mercado mundial de vehículos de nueva energía desde 2015, y la producción y las ventas de vehículos de nueva energía han sido las primeras del mundo durante seis años consecutivos. En el futuro, la permeabilidad de los automóviles aumentará rápidamente. “New Energy Automobile Industry Development Planning (2021 – 2035)” requires that in 2025, The Sales of Middle Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617) Automobile Además, las grandes empresas de automóviles de todo el mundo están acelerando las nuevas reformas energéticas, y las diez principales empresas de automóviles del mundo se han comprometido a lograr una transformación eléctrica a gran escala de los vehículos nuevos entre 2030 y 2050.
En comparación con los vehículos de combustible tradicionales, los vehículos de nueva energía tienen una mayor demanda de conectores y una mayor demanda de rendimiento. El valor unitario del conector de baja presión utilizado en los vehículos de combustible tradicionales es de aproximadamente 1.000 Yuan, mientras que el costo del material del conector de alta presión utilizado en los vehículos de nueva energía, as í como los requisitos de blindaje y ignífugo, son mayores que los de los vehículos de combustible tradicionales. Por lo tanto, el valor unitario del conector de los vehículos de nueva energía es mucho mayor que el de los vehículos de combustible tradicionales, y el valor del conector de los vehículos de pasajeros eléctricos puros puede llegar a 3.000 a 5.000 Yuan.
Con el rápido aumento de la permeabilidad de los vehículos de nueva energía, la escala de mercado de los conectores de alta tensión de los vehículos de nueva energía se ampliará rápidamente.
Una vez terminado el proyecto, apoyará la investigación y el desarrollo, la producción y las ventas de todo tipo de piezas de repuesto para el sistema de conexión de alta presión de vehículos de nueva energía de la empresa, permitirá a la empresa entrar en la nueva cadena de la industria automotriz de energía con más perspectivas de desarrollo y oportunidades, ampliará el campo de negocio de la empresa, la matriz de productos, el Grupo de clientes, aprovechará las oportunidades de desarrollo de la nueva cadena de la industria automotriz de energía y mejorará la rentabilidad.
2. Acelerar la sustitución nacional del sistema de conexión de alta tensión de los vehículos de nueva energía
El nuevo coche de energía es una pista importante para que los fabricantes de automóviles Chinos logren “adelantar la curva”. Según los datos de la Asociación de información sobre el mercado de turismos y el cálculo de las ventas, la cuota de mercado total de los 10 principales fabricantes de turismos eléctricos puros de China en 2021 es de aproximadamente el 71,6%, de los cuales, excepto Tesla, que representa el 13,5%, todos los demás fabricantes son marcas independientes, marcas independientes en el mercado de vehículos de nueva energía tienen una fuerte competitividad. En cuanto al sistema de conexión de alta presión de los vehículos de nueva energía, los fabricantes internacionales como Tyco y AMPHENOL todavía tienen una fuerte ventaja, y la posición de mercado de los fabricantes chinos no coincide con la de las empresas de automóviles de marca propia.
Con la aceleración de la penetración de los vehículos, la demanda del sistema de conexión de alta presión sigue aumentando, y la localización del sistema de conexión de alta presión se enfrenta a un entorno favorable. Después de la finalización del proyecto, la empresa promoverá la localización del nuevo sistema de conexión de alta tensión de automóviles de energía y contribuirá a la seguridad y estabilidad de la cadena de suministro de automóviles de China.
3. Satisfacer la creciente demanda de la escala de Negocios de la empresa, optimizar la estructura de capital de la empresa y mejorar la capacidad de resistencia al riesgo. En los últimos años, la escala de Negocios de la empresa se ha ampliado continuamente, y la demanda de capital de Trabajo ha aumentado en consecuencia. Con el fin de satisfacer las necesidades de la rápida expansión de la escala de Negocios de la empresa, la empresa tiene la intención de utilizar el capital recaudado de 150 millones de yuan para complementar el capital de trabajo, proporcionar una fuente estable de capital para el funcionamiento de la empresa y fortalecer la fuerza de capital de la empresa.
Al final del período sobre el que se informa, la relación entre el activo y el pasivo (consolidación) de la empresa es del 40,20%, el 51,84%, el 55,99% y el 53,81%, respectivamente. Después de la emisión, la relación activo – pasivo de la empresa disminuirá, lo que ayudará a optimizar la estructura de capital de la empresa, mejorar la capacidad de resistencia al riesgo y la capacidad de desarrollo sostenible.
Viabilidad de la ejecución del proyecto de inversión de capital recaudado
1. La política industrial nacional garantiza la ejecución de este proyecto de recaudación de fondos
En marzo de 2021, el 14º plan quinquenal de desarrollo económico y social nacional de la República Popular China y el esbozo de objetivos a largo plazo para 2035 propusieron claramente el desarrollo de industrias nuevas y estratégicas, como la tecnología de la información de nueva generación, la nueva energía y los nuevos vehículos energéticos. El Ministerio de Finanzas, en su respuesta a la recomendación No. 2284 de la cuarta sesión del 13º Congreso Popular Nacional, señaló que el desarrollo de la industria automotriz china se apoyaba mediante subvenciones para la adquisición de nuevos vehículos energéticos y exenciones del impuesto sobre adquisiciones, incentivos para la infraestructura de pilas recargables y subvenciones para el funcionamiento de nuevos autobuses energéticos. En octubre de 2020, la reunión ejecutiva del Consejo de Estado examinó y aprobó el plan de desarrollo de la industria de vehículos de nueva energía (2021 – 2035), que proporciona un programa de orientación para el desarrollo sostenible y saludable de los vehículos de nueva energía. Debido a que el valor de un solo vehículo de los nuevos conectores de energía es mayor que el de los vehículos de combustible tradicionales, y a la creciente popularidad de los nuevos vehículos de energía y a la creciente proporción de automóviles electrónicos, la demanda de conectores de automóviles superará el crecimiento de las ventas de automóviles.
La orientación estratégica y la política de estímulo del Estado para la nueva industria energética del automóvil proporcionan un buen entorno normativo para el desarrollo a largo plazo de la empresa y establecen una base política sólida para la ejecución sin tropiezos del proyecto.
2. La aceleración de la penetración de los nuevos vehículos energéticos garantiza la demanda del mercado de este proyecto de recaudación de fondos
El rápido desarrollo del mercado de vehículos de nueva energía proporciona una base sólida para el sistema de conexión de alta presión y sus componentes. En la actualidad, la industria mundial de automóviles de nueva energía ha entrado en una fase de desarrollo general y de alta velocidad. Según marklines, las ventas mundiales de vehículos de nueva energía en 2021 ascendieron a 6,5 millones de vehículos, un 108% más que un a ño antes, lo que representa el 8,02% de todas las ventas de automóviles. El 85% de las ventas mundiales de vehículos de nueva energía provienen de China continental y Europa. Según los datos de la Asociación China de fabricantes de automóviles, en 2021 se completaron 3.545000 y 3.521000 vehículos de nueva energía, lo que representa un aumento del 159,5% y el 157,5%, respectivamente, y la tasa de penetración de los vehículos de nueva energía aumentó al 13,4%. Se espera que en el futuro la penetración de Shanxi Guoxin Energy Corporation Limited(600617)
3. La experiencia de la empresa en la fabricación de piezas metálicas ha sentado las bases técnicas para la ejecución del proyecto.
La empresa se centra en la producción de ascensores, equipos mecánicos de estacionamiento, industria de la energía eólica y otras piezas metálicas durante muchos años, piezas metálicas en el proceso de producción de Corte, estampado, pulverización y otras tecnologías han acumulado una rica experiencia, para las empresas manufactureras con experiencia de gestión. El terminal de alta corriente y el bus electrónico en el producto de la oferta también pertenecen a piezas metálicas en forma, y tienen cierta similitud en el proceso de producción y la gestión de la producción. Al mismo tiempo, la empresa también buscará activamente la cooperación con los fabricantes de sistemas de conexión de alta tensión en la nueva industria automotriz de energía para mejorar aún más la fuerza técnica de la producción de productos de inversión.
4. La escala de la liquidez complementaria se ajusta a las normas y reglamentos y a las necesidades de desarrollo de la empresa.
Los fondos recaudados en esta emisión se utilizan para complementar el capital de trabajo, de conformidad con la situación actual del desarrollo real de la empresa, a fin de mejorar la fuerza del capital de la empresa, satisfacer las necesidades de capital de la empresa y lograr un desarrollo saludable y sostenible. La escala de los fondos recaudados para complementar los fondos líquidos emitidos se ajusta a las disposiciones pertinentes sobre la utilización de los fondos recaudados, como la “pregunta y respuesta sobre la supervisión de la emisión – requisitos reglamentarios para orientar y normalizar las actividades de financiación de las empresas que cotizan en bolsa (versión revisada)”, y es viable. Influencia de la emisión en la gestión y la situación financiera de la empresa
Influencia de la emisión en la gestión de las empresas que cotizan en bolsa
El proyecto de inversión de capital recaudado se ajusta a la estrategia general de desarrollo de la empresa en el futuro. La implementación del proyecto de piezas de repuesto del sistema de conexión de alta presión y el proyecto del Centro de investigación y desarrollo tecnológico de nuevos vehículos energéticos es beneficiosa para que la empresa aproveche las oportunidades de desarrollo de la nueva cadena de la industria automotriz energética. El proyecto de reposición de capital de trabajo satisfará las necesidades de capital de trabajo de la expansión de la escala de la empresa y proporcionará apoyo financiero para alcanzar los objetivos estratégicos de desarrollo de la empresa. Esta emisión se ajusta a las necesidades de desarrollo a largo plazo de la empresa y a los intereses de todos los accionistas. La rentabilidad y la competitividad global de la empresa mejorarán aún más después de que se complete el proyecto de inversión de capital recaudado de la oferta no pública.
Cambios en la situación financiera, la rentabilidad y el flujo de caja de las empresas que cotizan en bolsa después de la emisión
1. Influencia de la emisión en la situación financiera de la empresa
Después de la emisión de los fondos recaudados, la escala de los activos totales y netos de la empresa aumentará, la relación activo – pasivo de la empresa disminuirá, la situación financiera general mejorará aún más, mejorará la capacidad de la empresa para resistir los riesgos financieros, optimizará la estructura de activos y reducirá los riesgos financieros de la empresa.
2. Influencia de la oferta en la rentabilidad de la empresa
Una vez concluida la emisión, se mejorará la capacidad financiera de la empresa y se mejorará la estructura empresarial.
