Seguimiento de las principales noticias de la industria: 2022 China Spacesat Co.Ltd(600118) Libro Blanco sobre el desarrollo de la industria de servicios de navegación y localización publicado. En 2021, el auge de la industria Beidou continuó, y la aplicación de alta precisión siguió creciendo. Desde 2022, el apoyo a la política industrial de Beidou ha sido constante, y la aplicación de alta precisión también ha permitido la vigilancia de desastres terrestres, la vigilancia de la conservación del agua, la agricultura de precisión, la construcción de precisión, la conducción automática y otras aplicaciones industriales, se espera que la demanda del mercado mantenga una alta tendencia de crecimiento. Se sugiere que se preste atención a la cadena industrial de BeiDou, como [ Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) ], [ Beijing Bdstar Navigation Co.Ltd(002151) ].
La construcción de la red informática avanza constantemente. China Telecom Corporation Limited(601728) comenzó la construcción de La red informática incluye el Centro de datos, toda la red óptica y la Plataforma de operaciones. La aceleración de la construcción del Centro de datos conduce directamente al aumento de la demanda de servidores, interruptores y módulos ópticos, mientras que la construcción de toda la red óptica también libera la demanda de g.654e fibra óptica y equipo otn, y los proveedores de equipos de TIC se benefician directamente. Se recomienda prestar atención a [ Zte Corporation(000063) ], [ Unisplendour Corporation Limited(000938) ], [ Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) ], [ Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) ], [ Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) ].
Seguimiento de los datos clave de la industria: 1) datos de los operadores: según el Ministerio de Industria y tecnología de la información, el número total de usuarios de teléfonos móviles en China en marzo de 2022 ascendió a 1.660 millones, de los cuales 403 millones eran usuarios de teléfonos móviles de 5G, lo que representa un aumento neto de 29,05 millones con una tasa de penetración del 24,3%. Estación base 5G: en marzo de 2022, el número total de estaciones base 5G había llegado a 1.559000; Cloud Computing and chip Manufacturers: 21q4, Bat Capital expenditure total 25.2 billion Yuan (year – on – year + 51%, cycle + 12%); 22q1, los tres principales fabricantes de nubes en el extranjero y los gastos de capital de meta ascendieron a 35.518 millones de dólares (año tras año + 30%, mes tras mes – 2,8%). Los ingresos de Xinhua en abril de 2022 ascendieron a 454 millones de dólares de Taiwán (60,8% y 4,9% respectivamente). Los ingresos de Intel dcai 22q1 oscilaron entre + 22% y 6.000 millones de dólares. Amdcomputing and Graphics 22q1 achieved $2.8 billion in revenues (year – on – year + 33%, cycle + 8%).
Revisión del mercado: en las últimas dos semanas, el índice de comunicaciones (shenwan) aumentó un 4,75%, el índice de Shanghai y Shenzhen 300 aumentó un 5,16%, el rendimiento de la placa es más débil que el mercado más grande, los ingresos relativos – 0,41%, en la industria de Shenyi clasificado en el décimo. Hay 148 empresas en el Grupo de acciones de comunicaciones que construimos, con un promedio de 6,62 por ciento en las últimas dos semanas. IDC, Internet de las cosas, fibra óptica y cable de fibra óptica lideraron las ganancias en cada segmento, 10,7 por ciento, 8,7 por ciento y 8,4 por ciento, respectivamente.
Sugerencias de inversión: ver la industria de telecomunicaciones en mayo. Hay tres líneas principales: (ⅰ) el rendimiento del primer informe trimestral es brillante, el impacto limitado de la epidemia en el segundo trimestre de la industria de alta flexibilidad de los principales líderes de calidad son: módulo de Internet de las cosas ( Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) ), conector de automóviles ( Suzhou Recodeal Interconnect System Co.Ltd(688800) ), cable de fibra óptica marina ( Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) \ ), módulo de luz ( Zhongji Innolight Co.Ltd(300308) \ \ ), equipo de TIC ( Unisplendour Corporation Limited(000938) \ Ii) Industrias impulsadas activamente por la adición de códigos de política: las industrias típicas, como Beidou ( Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) , Beijing Bdstar Navigation Co.Ltd(002151) ), Internet Industrial ( Beijing Inhand Networks Technology Co.Ltd(688080) , 3Onedata Co.Ltd(688618) ), esperan con interés una mayor aceleración de la política industrial. Las empresas de alta calidad que tienen una gran proporción de operaciones en el extranjero y se benefician de la devaluación del renminbi son principalmente las siguientes: Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) , Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) , etc.
Principales combinaciones recomendadas para mayo de 2022: Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) , Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) , Fibocom Wireless Inc(300638) , Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) , Guangdong Shenling Environmental Systems Co.Ltd(301018) , Unisplendour Corporation Limited(000938) , Suzhou Recodeal Interconnect System Co.Ltd(688800) \ .
Risk Suggestions: Global Epidemic Risk exacerbation, 5G Investment Construction is not expected, sino – U.S. Trade Frictions and other External Environment changes.
