Puntos de inversión
El equipo eléctrico 9135 cayó un 7,37%, superando al mercado. Esta semana (11 de abril – 15 de abril, lo mismo a continuación), la automatización industrial aumentó 0%, la generación de energía y la red eléctrica cayeron 1,97%, la energía nuclear cayó 3,48%, los vehículos de nueva energía cayeron 5,39%, la energía fotovoltaica cayó 5,7%, la energía eólica cayó 6,67%, la batería de litio cayó 7,86%, el equipo de generación de energía cayó 10,12%. Los cinco primeros fueron Shanghai Hi-Tech Control System Co.Ltd(002184) Las cinco primeras caídas fueron Shandong Shida Shenghua Chemical Group Company Limite(603026) , Sungrow Power Supply Co.Ltd(300274) , Qingdao Tianneng Heavy Industries Co.Ltd(300569) , Jolywood (Suzhou) Sunwatt Co.Ltd(300393) , Hunan Zhongke Electric Co.Ltd(300035) .
Nivel de la industria: Vehículo eléctrico: Asociación China de automóviles: en marzo, la venta de vehículos de nueva energía 484000, con relación a + 114% / + 45%, permeabilidad 21,7%; Asociación de pasajeros: en marzo, los turismos de nueva energía vendieron 455000 vehículos, en comparación con + 122% / + 44%, la tasa de penetración es del 25%; En marzo, China instaló 21,4 GWh, en comparación con + 138% / 57% y 62% de hierro y litio. Wei lai: la base de producción de Hefei está reanudando gradualmente la producción; Tesla Shanghai Plant activará el modo de circuito cerrado y ha informado a los empleados de que reanuden el trabajo. Saic Motor Corporation Limited(600104) Weilai parte del precio de los modelos aumentó en 10.000 yuan; En marzo había 3,11 millones de instalaciones de recarga en todo el país, lo que representa un aumento del 74% con respecto al a ño anterior; Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) 6 mil millones de dólares para construir la cadena de la industria de baterías de energía en Indonesia; La cotización del cobalto metálico es de 566700 Yuan / tonelada esta semana – 0,3% (en relación con el anillo, lo mismo a continuación), la cotización del níquel es de 232700 Yuan / tonelada, esta semana + 5,3%, la cotización del manganeso es de 175000 Yuan / tonelada, esta semana es plana, la cotización del litio metálico es de 3,15 millones de yuan / tonelada, esta semana es plana, la cotización del carbonato de litio a nivel de batería es de 480445 Yuan / tonelada, esta semana – 7,2%, la cotización del hidróxido de litio es de 491000 Yuan / tonelada, esta semana – 0,1%, la cotización del carbonato de dimetilo DMC industrial es de 54.000 Yuan / tonelada, esta semana – 6,9%. 3 yuan 622 oferta positiva 395000 Yuan / tonelada, esta semana plana, 3 yuan 811 oferta positiva 422500 Yuan / tonelada, esta semana plana, hierro fosfato de litio oferta positiva 164500 Yuan / tonelada, esta semana plana, PVDF oferta 675000 Yuan / tonelada, esta semana plana, 3 yuan oferta positiva PVDF 850000 Yuan / tonelada, Esta semana plana. Nueva energía: Administración General de aduanas: las exportaciones de baterías aumentaron un 100,8% en el primer trimestre; 6 – 10 meses después de la entrada en vigor de la política de almm de la India; Consejo de Estado: garantizar eficazmente la seguridad del suministro de energía y acelerar la construcción de un mercado energético nacional unificado; Administración Nacional de energía: 1) en marzo, el consumo de electricidad en toda la sociedad ascendió a 694400 millones de kWh, un aumento del 3,5% con respecto al año anterior; El número de estaciones de Hidrogenación en China ocupa el primer lugar en el mundo; Analizar profundamente el desafío y la contramedida del desarrollo de la energía en el decimocuarto plan quinquenal; Beijing: “XIV Five – year” large public buildings will be forced to install PV; Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) 182 obleas de silicio aumentaron 0,12 yuan; El mayor desarrollador de China Cecep Solar Energy Co.Ltd(000591) se convirtió en Según solarzoom, 252 Yuan / kg de silicio monocristalino esta semana, la relación de anillo es plana; El precio cotizado de 166 / 182 / 210mm de silicio monocristalino es de 5,64 / 6,82 / 9,05 Yuan / rebanada, y la relación de anillo es plana / + 0,44% / plana; El precio de la batería de cristal único PERC 166 es de 1,12 Yuan / W, la relación de anillo es plana; El precio cotizado de los componentes de cristal único PERC 166 es de 1,87 Yuan / W, la relación de anillo es plana; Vidrio 3,2 mm / 2,0 mm precio cotizado 27,5 / 21,15 Yuan / plano, la relación de anillo es plana. Control Industrial & red eléctrica: envío de la empresa de control industrial en marzo: 170 millones de productos servo, yoy – 51%; Panasonic 130 millones, yoy – 13%; Taiwán ascendió a 132 millones, yoy – 18%; Convertidor de baja tensión ABB 390 millones, yoy – 5%; Anchuan 86 millones, yoy – 14%; Schneider PLC de tamaño mediano y grande es de 400 millones, yoy + 25%.
A nivel de empresa: Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) \ \ \ \ : Shenzhen Inovance Technology Co.Ltd(300124) : 2022q1 prevé ingresos de 46,07 a 49,18 millones de yuan, un aumento del 35% al 45%; El beneficio neto a la madre ascendió a 679 – 743 millones de yuan, lo que representa un aumento del 5 – 15%. Guangzhou Tinci Materials Technology Co.Ltd(002709) : se prevé que 2022q1 alcance los ingresos de 5.149 millones de yuan, un aumento del 229,71%; El beneficio neto a la madre ascendió a 1.409 millones de yuan, un aumento del 42,2%. La filial Yichang tianci tiene previsto construir un proyecto de fosfato férrico de 300000 toneladas anuales (fase II), con una capacidad de 200000 toneladas, una inversión de 1.000 millones de yuan y un ciclo de construcción de nueve meses. Cngr Advanced Material Co.Ltd(300919) : se prevé que en 2022 el beneficio neto del primer trimestre para la madre será de 248 millones de yuan a 266 millones de yuan, un aumento del 17% – 25,74% año tras año. Yunnan Energy New Material Co.Ltd(002812) : los ingresos de 2021 ascendieron a 7.982 millones de yuan, un aumento del 86,37% con respecto al a ño anterior, y el beneficio neto de la madre ascendió a 2.718 millones de yuan, un aumento del 143,60% con respecto al año anterior. En 2022, el beneficio neto previsto de q1 para la madre es de 865 millones de yuan a 950 millones de yuan, un aumento del 100,19% al 119,86% año tras año. Shanghai Putailai New Energy Technology Co.Ltd(603659) : en 2022, los ingresos de q1 fueron de 3.131 millones de yuan, un aumento del 80,00% con respecto al a ño anterior, y el beneficio neto de la madre fue de 637 millones de yuan, un aumento del 90,28% con respecto al año anterior. Shenzhen Kedali Industry Co.Ltd(002850) : se prevé que 2022q1 logre un beneficio neto de 168 a 178 millones de yuan, un aumento del 92% al 103%; Los beneficios no netos deducidos oscilan entre 160 y 170 millones de yuan, lo que representa un aumento del 98% al 111%. Beijing Easpring Material Technology Co.Ltd(300073) : se prevé que el beneficio neto del primer trimestre de 2022 sea de 350 a 400 millones de yuan, lo que representa un aumento del 135% al 168%. Shenzhen Dynanonic Co.Ltd(300769) : 2022q1 logró ingresos de 3.374 millones de yuan, un aumento del 561,88%; El beneficio neto a la madre ascendió a 762 millones de yuan, lo que representa un aumento del 140277%. Ja Solar Technology Co.Ltd(002459) : el beneficio neto de 2022q1 se dio cuenta de que el beneficio neto a la madre era de 7 – 780 millones de yuan, un aumento del 346,32% – 397,33%; Tianma Bearing Group Co.Ltd(002122) 9 : 1) el mayor accionista del Grupo TCL aumentó sus acciones en 35,03 millones de acciones, con una proporción de aumento del 1,08% del capital social total; 2022q1 registró ingresos de 12.800 a 13.800 millones de yuan, un aumento del 71,52% al 84,92%; El beneficio neto de la empresa matriz fue de 1.260 a 1.360 millones de yuan, un aumento del 132,71% al 151,18%.
Establecer una cooperación estratégica con el Gobierno Municipal de Wenzhou para promover la construcción de una base de energía eólica marina flotante de clase mundial con cero emisiones de carbono en aguas profundas y distantes, megavatios y megavatios, con una inversión total de 18.800 millones de yuan de otras empresas; Se prevé que el seguro médico armonioso de los principales accionistas reduzca su participación en 254 millones de acciones en un plazo de seis meses, lo que representa el 6% del capital social total. Titan Wind Energy (Suzhou) Co.Ltd(002531) : los ingresos El beneficio neto para la madre ascendió a 1.310 millones de yuan, lo que representa un aumento del 9,91%. Ming Yang Smart Energy Group Limited(601615) : los ingresos de 2021 ascendieron a 27.158 millones de yuan, un aumento del 20,93% y un beneficio neto de 3.101 millones de yuan para la madre, un aumento del 125,69%. Sieyuan Electric Co.Ltd(002028) : los El beneficio neto para la madre ascendió a 1.200 millones, un aumento del 28,3%. De ellos, 2021q4 ingresos de 2.573 millones de yuan, un aumento del 11,64%; El beneficio neto a la madre ascendió a 309 millones de yuan, un aumento del 206,71%. (las “previsiones” de este párrafo son todas las previsiones de la empresa)
Estrategia de inversión: Tesla, Weilai, SAIC y otras empresas de automóviles se preparan para reanudar la producción, de abril a mayo la incertidumbre de la cadena industrial se debilita, se espera que se produzca una reparación significativa. En marzo, 480000 vehículos eléctricos en China fueron mejores de lo esperado, con una disminución del 20% al 30% en abril y una recuperación gradual en mayo, con un mantenimiento anual de 6 millones de vehículos + (un aumento del 70%). Las emisiones de la industria se vieron afectadas por la epidemia en abril y se mantuvieron estables en comparación con el mes anterior, pero los vehículos nuevos Q2 se lanzaron intensamente y las empresas de automóviles comenzaron a reanudar el trabajo. Se prevé que la producción se reanude en mayo y que el crecimiento se acelere en junio, con lo que Se prevé que el número de vehículos principales se duplique en todo el año. En marzo, Europa reveló que el volumen total de ventas de los nueve principales países fue de 206000 vehículos, con una tasa de crecimiento más lenta de + 7% / + 61%, pero una tasa de penetración del 23,0%, con una tasa de crecimiento más lenta de + 5,8 / + 2,4 PCT, con una tasa de crecimiento anual prevista del 30% a 2,8 millones de vehículos; En marzo, los ee.u u. Vendieron 83.000 vehículos eléctricos, en comparación con + 66% / + 19%. Si la política aterriza a mediados del año, las ventas anuales se duplicarán a 1,3 millones de vehículos eléctricos +, se espera que las ventas mundiales de vehículos eléctricos en 22 años aumenten 10 millones de vehículos eléctricos + (el mismo aumento del 60%), hace 25 años, las expectativas del mercado y la valoración son obviamente bajas, y se espera firmemente que la placa de vehículos eléctricos supere la inversión, impulsando cada eslabón clave de la batería de litio. La demanda fotovoltaica a medio plazo de la UE es más optimista en 2022 y se espera que supere las expectativas del mercado, especialmente la energía fotovoltaica doméstica y el almacenamiento de energía, la instalación fotovoltaica mundial en 2022240 – 250 GW, casi el 50% de crecimiento, de los cuales China espera 90 GW, con un aumento del 65%. A nivel microeconómico, el aumento de los precios de los componentes en abril se llevó a cabo en parte, el impacto de la situación epidémica en la logística y la instalación, la relación entre las emisiones y la producción es básicamente plana, se espera que la producción de emisiones mejore significativamente en mayo, la reciente caída ha respondido plenamente a las expectativas pesimistas. La demanda real es muy buena, el crecimiento es claro, muy optimista sobre el componente, el enlace inversor y el grifo de alta calidad. La sustitución de la industria nacional continúa, la prosperidad comenzó a calentarse en diciembre de 21 años, 2022q1 el crecimiento de los pedidos principales superó las expectativas del mercado, la perspectiva a medio plazo del líder Huichuan. Después de que el costo de la energía eólica se desplomó en la era de la paridad, la brisa terrestre se recuperó en 22 años, la brisa marina se recuperó en 23 años, prestando atención a las nuevas oportunidades de exportación después de la paridad. Se prevé que la inversión en la red eléctrica aumente constantemente, haciendo hincapié en las oportunidades estructurales que ofrecen los nuevos sistemas de energía.
Los principales objetivos recomendados son: Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) (líder mundial en baterías de energía, clientes de alta calidad, tecnología líder y ventajas de costos) Eve Energy Co.Ltd(300014) \ (diseño general de baterías de litio de energía, crecimiento robusto de baterías de consumo) Yunnan Energy New Material Co.Ltd(002812) (líder mundial en membranas húmedas, fuerte rentabilidad) Shanghai Putailai New Energy Technology Co.Ltd(603659) \ (líder mundial en electrodos negativos, líder en recubrimientos de membranas) Longi Green Energy Technology Co.Ltd(601012) \ ( Ja Solar Technology Co.Ltd(002459) \ \ \ \ \ \ \ \ \ ( Ningbo Ronbay New Energy Technology Co.Ltd(688005) \ \ \ \ \ Byd Company Limited(002594) \ \ \ \ ( Shenzhen Capchem Technology.Ltd(300037) \ \ \ (grifo de sal de cobalto, grifo de precursor positivo) Cngr Advanced Material Co.Ltd(300919) \ \ \ (grifo mundial de precursor ternario, expansión rápida y de alta calidad del cliente) Jiangsu Goodwe Power Supply Technology Co.Ltd(688390) \ Tongwei Co.Ltd(600438) (secondsecondsecondsecond Equipment TAP, Power Internet Internet of Internet) Sieyuan Electric Co.Ltd(002028) \ Flat Glass Group Co.Ltd(601865) Shenzhen Senior Technology Material Co.Ltd(300568) compañía9, China Leadshine Technology Co.Ltd(002979) , Shanghai Aiko Solar Energy Co.Ltd(600732) , 00202 , Arctech Solar Holding Co.Ltd(688408) . Concern recommended Concern: Crystal Energy, Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) , Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) , Hunan Zhongke Electric Co.Ltd(300035) , bettery, Sunwoda Electronic Co.Ltd(300207) , Riyue Heavy Industry Co.Ltd(603218) Jiangyin Hengrun Heavy Industries Co.Ltd(603985) Dajin Heavy Industry Co.Ltd(002487) \ Guangdong Jiayuan Technology Co.Ltd(688388) \ , Dajin Heavy Industry Co.Ltd(002487) Guangdong Jiayuan Technology Co.Ltd(688388) , Topsec Technologies Group Inc(002212) 9 ා 6883espera.
Consejos de riesgo: la tasa de crecimiento de la inversión disminuye, la política es inferior a las expectativas del mercado, la competencia de precios supera las expectativas del mercado
