Cambios importantes en la industria esta semana
1. Precio: el precio del carbonato de litio cayó esta semana, el precio de otros enlaces es más estable; 2. Terminal: China vendió 455000 vehículos eléctricos en marzo; 3. Evento: la producción de automóviles en Shanghai se reanuda gradualmente. (para más detalles, véase el texto)
Visión de la semana central
La situación epidémica conduce a la logística y a la producción de tarjetas de cuello, afectando a toda la cadena de la industria automotriz. Las principales fábricas de motores principales en Shanghai son Tesla, SAIC Volkswagen, SAIC General Motors y SAIC Passenger cars. La capacidad de producción en Shanghai es de 80 / 50 / 55 / 500000 vehículos, respectivamente, y la capacidad total representa el 10,5% de la capacidad total nacional. Las ventas semanales de Tesla y Saic Motor Corporation Limited(600104) la semana pasada (del 4 al 10 de abril) disminuyeron más del 90% en Shanghai debido a la epidemia. Durante el período de cierre y control de la situación epidémica de Shanghái, algunas empresas producen en circuito cerrado (por ejemplo, Kunshan Huguang Auto Harness Co.Ltd(605333) , Keboda Technology Co.Ltd(603786) , Bosch, amboford, etc.), pero el cierre y control de Shanghái ha cortado el sistema logístico de toda la cadena industrial, las materias primas y los productos acabados no pueden ser transportados eficazmente, afectando la producción de automóviles de toda la industria a través de la cadena industrial, las ventas al por mayor de automóviles de pasajeros la semana pasada disminuyeron un 45% en comparación con la primera semana de marzo.
Saic Motor Corporation Limited(600104) etc. El 15 de abril, China Securities News se enteró de que los preparativos para la reanudación del Trabajo habían comenzado. Saic Motor Corporation Limited(600104) \ \ \ \ \ \ \ \
Refiriéndose a la provincia de Jilin, la cadena de la industria automotriz es el primer grupo de empresas de restauración, y la recuperación es rápida. El 11 de abril, Sun Jian, Director de la Oficina Provincial de Industria y tecnología de la información de la provincia de Jilin, dijo que Faw de China ha comenzado a trabajar de nuevo hoy, mientras que el primer lote de 47 empresas de piezas de repuesto están trabajando de nuevo en orden. El 15 de abril, la marca de la bandera roja un día sin problemas fuera de la línea 160, lo que indica que en la cadena de suministro, el tráfico logístico, el control de calidad y otros aspectos han estado en su lugar. Antes del 13 de marzo, Faw China decidió incluir Faw Toyota, Faw – Volkswagen y otras cinco fábricas de vehículos Changchun tienen planes para detener la producción.
El ritmo de la reanudación del trabajo en Shanghai superó las expectativas, y la situación epidémica se hizo evidente gradualmente. Desde mediados de marzo, los precios de las acciones de algunas empresas de piezas de automóviles han disminuido en más del 20% debido a la situación epidémica, que se esperaba que afectara a la oferta y la demanda durante dos meses, y la industria automotriz de Shanghai comenzó a reanudar gradualmente la producción en abril, superando las expectativas del mercado. Seguir adhiriéndose a la placa principal del Vehículo eléctrico, “con litio en el coche” es nuestro punto de vista central de la terminal, “peso ligero total estructura” es nuestra estrategia central de selección de acciones. En el margen, se sugiere que se preste atención a los objetivos de la mayor parte de la capacidad y los ingresos de la región de Shanghai: Kunshan Huguang Auto Harness Co.Ltd(605333) , Keboda Technology Co.Ltd(603786) , Jiangsu Xinquan Automotive Trim Co.Ltd(603179) , Huayu Automotive Systems Company Limited(600741) , Saic Motor Corporation Limited(600104) , Zhejiang Sanhua Intelligent Controls Co.Ltd(002050) , Ningbo Tuopu Group Co.Ltd(601689) , Suzhou Sonavox Electronics Co.Ltd(688533) , etc.
Eventos importantes de la industria esta semana:
Beijing Easpring Material Technology Co.Ltd(300073) publicar el pronóstico del primer trimestre de 2022, Yunnan Energy New Material Co.Ltd(002812) \ publicar el pronóstico del primer trimestre de 2022, Yunnan Energy New Material Co.Ltd(002812) \ \ \ \ \ publicar el informe anual de 20221, la Federación de automóviles de pasajeros publicará las ventas de vehículos eléctricos en marzo, Shanghai Putailai New Energy Technology Co.Ltd(603659) \ \ \ publicar el primer trimestre de 20222, resultadosdel primer trimestre de 22 años, Shenzhen Dynanonic Co.Ltd(300769) resultados del primer trimestre de 2022, Huizhou Desay Sv Automotive Co.Ltd(002920) resultados del primer trimestre de 2021.
Sub – Industry recommended Portfolio: see the body in the later page for more details.
Consejos de riesgo: las ventas de vehículos eléctricos no están a la altura de las expectativas; La intensidad de la competencia de precios en la cadena industrial supera las expectativas.
