Guangdong taienkang Pharmaceutical Co., Ltd.
Anuncio de oferta pública inicial y cotización en GEM
Patrocinador (asegurador principal): Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211)
Consejos especiales
Guangdong taienkang Pharmaceutical Co., Ltd. (en lo sucesivo denominada “el emisor”, “la empresa” o “taienkang”) de conformidad con las medidas administrativas para la emisión y suscripción de valores (orden de la Comisión Reguladora de valores [No. 144]) (en lo sucesivo denominadas “medidas administrativas”), Las medidas administrativas para el registro de la oferta pública inicial de GEM (para su aplicación experimental) (orden de la Comisión Reguladora de valores [No. 167], Disposiciones especiales sobre la oferta pública inicial y la suscripción de valores de GEM (anuncio de la Comisión Reguladora de valores de China [2021] No. 21), normas detalladas para la aplicación de la oferta pública inicial y la suscripción de valores de GEM en la bolsa de Shenzhen (revisadas en 2021) (szs [2021] No. 919, en adelante denominadas “normas detalladas para la aplicación”), Las normas detalladas para la aplicación de la oferta pública inicial en línea en el mercado de Shenzhen (shenzheng Shang [2018] 279, en adelante denominadas “las normas detalladas para la aplicación de la oferta pública inicial en línea”), las normas detalladas para la aplicación de la oferta pública inicial en línea en el mercado de Shenzhen (revisadas en 2020) (shenzheng Shang [2020] 483, en adelante denominadas “las normas detalladas para la aplicación de la oferta pública en línea”), Normas para la suscripción de acciones de oferta pública inicial en el sistema de registro (No. 213 [2021] de la css), normas detalladas para la gestión de los inversores en la red de ofertas públicas iniciales (No. 142 [2018] de la css), Las normas de gestión de los inversores fuera de la red de OPI en el marco del sistema de registro (No. 212 [2021] de China Securities Association) y las normas de emisión y cotización de acciones de la bolsa de Shenzhen (en lo sucesivo denominada “Shenzhen Stock Exchange”) y las directrices operacionales actualizadas se organizan Para llevar a cabo la OPI y cotizar en el GEM.
Esta emisión fuera de línea se lleva a cabo a través de la plataforma electrónica de emisión fuera de línea de la bolsa de Shenzhen (en lo sucesivo denominada “plataforma electrónica de emisión fuera de línea”). Por favor, lea cuidadosamente el anuncio y las normas de aplicación de la emisión fuera de línea. Esta emisión en línea se lleva a cabo a través del sistema de negociación de la bolsa de Shenzhen, utilizando el método de emisión de precios de suscripción basado en el valor de mercado. Por favor, lea cuidadosamente este anuncio y las normas detalladas de aplicación de la emisión en línea publicadas por la bolsa de Shenzhen.
Esta oferta es aplicable a las disposiciones especiales sobre la oferta pública inicial y la suscripción de valores de GEM emitidas por la Comisión Reguladora de valores de China el 18 de septiembre de 2021 (en adelante, la “Comisión Reguladora de valores de China”) (anuncio de la Comisión Reguladora de valores de China no. [2021] 21). Las normas detalladas para la aplicación de la oferta pública inicial y la suscripción de valores del GEM de la bolsa de Shenzhen (revisadas en 2021) (Shenzhen Securities Exchange [2021] No. 919), las normas para la suscripción de acciones de la oferta pública inicial en el sistema de registro (csfa [2021] No. 213) emitidas por la Asociación de la industria de valores de China, promulgadas por la bolsa de Shenzhen, Las normas de gestión de los inversores en la red de OPI bajo el sistema de registro (csxf [2021] 212) invitan a los inversores a prestar atención a los cambios en las normas pertinentes, prestar atención al riesgo de inversión, estudiar cuidadosamente la racionalidad de los precios de emisión y tomar decisiones racionales sobre la inversión.
Se invita a los inversores a que se centren en el modo de emisión, el proceso de emisión, el mecanismo de devolución de fondos, la suscripción y el pago fuera de línea, el tratamiento de las acciones no adquiridas y la suspensión de la emisión, etc., como se indica a continuación:
1. Una vez concluida la investigación preliminar, el emisor y la institución patrocinadora (el principal asegurador) eliminarán los resultados de la investigación preliminar que no cumplan los requisitos de cotización de los inversores de conformidad con las normas de exclusión establecidas en el anuncio de investigación preliminar y recomendación de Guangdong taienkang Pharmaceutical Co., Ltd. Sobre la oferta pública inicial de acciones y su inclusión en el GEM (en adelante, el “anuncio de investigación preliminar y recomendación”); Todos los objetos de colocación cuyo precio de compra propuesto sea superior a 23,23 Yuan / Acción (excepto 23,23 Yuan / acción) se eliminarán por consenso. El precio de suscripción propuesto es de 23,23 Yuan / acción, y la cantidad de suscripción es inferior o igual a 9,3 millones de acciones de los objetos de colocación se eliminarán hasta que la cantidad total de suscripción eliminada no sea inferior al 1% de la cantidad total de suscripción de los inversores fuera de la red. El proceso anterior eliminó un total de 112 objetos de colocación, y el número total de acciones que se iban a comprar fue de 1.214,6 millones, lo que representa el 1.004% de la cantidad total de 1.209,2 millones de acciones que se iban a comprar después de que la investigación inicial eliminó la oferta no conforme de los inversores. La parte eliminada no puede participar en la compra fuera de la red y en línea. Para más detalles sobre la eliminación, véase la sección titulada “Eliminación de precios elevados” en el “cuadro adjunto: Cuadro estadístico de la información sobre las cotizaciones de los inversores”.
2. Sobre la base de los resultados preliminares de la investigación, el emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) considerarán exhaustivamente la industria en la que opera el emisor, la situación del mercado, el nivel de valoración de las empresas que cotizan en bolsa en la misma industria, la demanda de fondos recaudados y el riesgo de suscripción, y negociarán para determinar que el precio de la oferta actual es de 19,93 Yuan / acción, y la oferta fuera de la red ya no llevará a cabo la investigación acumulativa de ofertas.
Los inversores por favor hagan sus compras en línea y fuera de línea a este precio el 18 de marzo de 2022 (día t). No hay necesidad de pagar los fondos de suscripción. La fecha de suscripción de la emisión fuera de la red y la fecha de suscripción en línea es el 18 de marzo de 2022 (día t), entre ellos, el tiempo de suscripción fuera de la red es de 9: 30 – 15: 00, el tiempo de suscripción en línea es de 9: 15 – 11: 30, 13: 00 – 15: 00.
3. El precio de emisión de esta emisión no excederá de la media y la media ponderada de las cotizaciones de los inversores en línea después de la eliminación de la cotización más alta, as í como de los fondos de inversión en valores (en lo sucesivo denominados “fondos públicos”) establecidos mediante oferta pública después de la eliminación de la cotización más alta, los fondos nacionales de Seguridad Social (en lo sucesivo denominados “fondos de seguridad social”), los fondos básicos de Pensiones (en lo sucesivo denominados “fondos de Pensiones”), El valor medio y la media ponderada de la cotización de los fondos de pensiones de las empresas (en lo sucesivo denominados “los cuatro valores”) establecidos de conformidad con las medidas de gestión de los fondos de pensiones de las empresas (en lo sucesivo denominados “los cuatro valores”) y los fondos de seguros (en lo sucesivo denominados “los fondos de seguros”) de conformidad con las disposiciones de las medidas de gestión de la utilización de los fondos de seguros, etc., es inferior a 199307 Yuan / acción. De conformidad con el apartado iv) del artículo 39 de las normas detalladas de aplicación, las filiales pertinentes de la institución patrocinadora Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211) \ Security Yu Investment
4. Colocación estratégica: la cantidad de colocación estratégica inicial de esta emisión es de 8.865 millones de acciones, lo que representa el 15,00% de la cantidad de esta emisión. El precio de emisión no excederá de la media y la media ponderada de las cotizaciones de los inversores fuera de la red después de la eliminación de la cotización más alta, y el valor inferior de la media y la media ponderada de las cotizaciones de los fondos públicos, los fondos de seguridad social, las pensiones, los fondos de anualidades empresariales y los fondos de seguros después de la eliminación de la cotización más alta, por lo que las filiales pertinentes de la organización patrocinadora no tendrán que participar en la asignación estratégica.
Sobre la base del precio final, la cantidad de asignación estratégica final del plan especial de gestión de activos del personal directivo superior y del personal básico del emisor es de 5.435,22 millones de acciones.
En resumen, la cantidad de colocación estratégica inicial de esta emisión es de 8.865 millones de acciones, lo que representa el 15,00% de la cantidad de esta emisión.
La cantidad final de colocación estratégica es de 5.435022.000 acciones, lo que representa el 9,20% de la cantidad de esta emisión. La diferencia entre la asignación estratégica inicial y la asignación estratégica final será de 3.429,78 millones de acciones que se redistribuirán a la emisión fuera de línea.
En última instancia, la emisión se lleva a cabo mediante la combinación de la colocación dirigida a inversores estratégicos, la colocación en línea a inversores cualificados y la emisión en línea de precios a inversores públicos que poseen acciones no limitadas o el valor de mercado de los recibos de depósito no restringidos en el mercado de Shenzhen.
5. Disposiciones sobre el período de restricción de la venta: en las acciones emitidas, las acciones emitidas en línea no tienen restricciones de circulación y disposiciones sobre el período de restricción de la venta, y las acciones emitidas públicamente pueden circular a partir de la fecha de cotización en la bolsa de Shenzhen.
La parte de emisión fuera de la red se limitará proporcionalmente a la venta, y los inversores fuera de la red se comprometerán a limitar la venta del 10% del número de acciones asignadas (redondeadas al alza) en un plazo de seis meses a partir de la fecha de la oferta pública inicial y la cotización del emisor. Es decir, el 90% de las acciones asignadas a cada objeto de colocación tienen un período de venta ilimitado y pueden circular a partir de la fecha de cotización de las acciones en la bolsa de Shenzhen. El período de restricción de la venta del 10% de las acciones es de seis meses, que comenzará a contar a partir de la fecha en que las acciones emitidas se coticen en la bolsa de Shenzhen.
Cuando los inversores fuera de la red participen en la cotización inicial de la investigación y en la solicitud de compra fuera de la red, no es necesario rellenar el Acuerdo de duración limitada para los objetos de colocación gestionados por ellos. Una vez que la cotización se hace, se considerará que acepta el Acuerdo de duración mínima de la red divulgado en el presente anuncio.
En cuanto a la colocación estratégica, el plan de gestión de activos tyncon 1 se comprometió a limitar la venta de sus acciones asignadas a 12 meses. El período de restricción de la venta comenzará a contar a partir de la fecha en que las acciones de esta oferta pública se coticen en la bolsa de Shenzhen. Una vez expirado el período de restricción de las ventas, las disposiciones pertinentes de la c
6. The Investor shall express its Purchase intention Independently, and shall not Authorize a Securities Company to purchase New shares in its behalf.
7. Después de que el emisor y la organización patrocinadora (el principal asegurador) soliciten fuera de la red, decidirán si iniciar el mecanismo de devolución de llamada el 18 de marzo de 2022 (día t) de acuerdo con la situación de la compra en línea, y ajustarán la escala de la distribución fuera de la red y En la red. La puesta en marcha del mecanismo de devolución de llamada se basará en los inversores en línea para determinar el múltiplo inicial efectivo de compra.
8. Los inversores fuera de la red, de conformidad con el anuncio sobre los resultados de la colocación inicial de las acciones de Guangdong taienkang Pharmaceutical Co., Ltd. En su oferta pública inicial y la colocación inicial de las acciones en la red de GEM (en lo sucesivo denominado “anuncio sobre los resultados de la colocación inicial de Las emisiones fuera de la red”), a más tardar a las 16.00 horas del 22 de marzo de 2022 (t + 2), de conformidad con el precio de emisión definitivo y la cantidad de colocación inicial. Pago puntual y completo de los fondos de suscripción de nuevas acciones.
Si los fondos de suscripción no se pagan íntegramente en el plazo prescrito o a petición de los interesados, todas las nuevas acciones asignadas a los destinatarios de la colocación serán nulas y sin valor. Cuando se emitan varias nuevas acciones el mismo día en que se produzca la situación anterior, todos los objetos de colocación serán inválidos. Si los diferentes objetos de colocación comparten cuentas bancarias, si los fondos de suscripción son insuficientes, todas las nuevas acciones asignadas a los objetos de colocación de cuentas bancarias compartidas serán inválidas. Los inversores fuera de línea recibirán varias nuevas acciones en el mismo día. Por favor, pague por cada nueva acción.
Después de que los inversores en línea soliciten la suscripción de nuevas acciones, cumplirán sus obligaciones de entrega de fondos de acuerdo con el anuncio de resultados de la oferta pública inicial de acciones de Guangdong taienkang Pharmaceutical Co., Ltd. Y la lista de GEM de la lista de acciones de la lista de acciones de la empresa (en lo sucesivo denominado “anuncio de resultados de la firma de acciones de la lista de acciones de la empresa”) (en lo sucesivo denominado “anuncio de resultados de la firma de acciones de la empresa de la empresa de la empresa de la empresa de la empresa de la empresa de la empresa de la empresa de la empresa de la Empresa de la empresa de la empresa La parte insuficiente se considera una renuncia a la suscripción y las consecuencias y responsabilidades jurídicas conexas son asumidas por los propios inversores. La transferencia de fondos de los inversores se ajustará a las normas pertinentes de la empresa de valores en la que esté situado el inversor.
Los inversores en línea y fuera de línea renuncian a las acciones suscritas por la Agencia patrocinadora (aseguradora principal) para la suscripción.
9. Cuando el número total de acciones suscritas por los inversores en línea y fuera de línea sea inferior al 70% del número de esta oferta pública, el emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) suspenderán esta nueva emisión de acciones y revelarán las razones de la suspensión y los arreglos de seguimiento.
10. Si un inversor fuera de la red que ofrezca una cotización efectiva no participa en la suscripción o el inversor fuera de la red que obtenga la colocación inicial no paga íntegra y puntualmente el importe de la suscripción, se considerará que ha incumplido el contrato y será responsable del incumplimiento del contrato, y la institución patrocinadora (aseguradora principal) presentará el incumplimiento del contrato a la Asociación de la industria de valores de China para que conste en acta. Los objetos de colocación en la creación de la Junta de Ciencia y tecnología, GEM, placa madre y otras placas de cálculo de la combinación de violaciones. Durante el período de inclusión en la lista restringida, el objeto de colocación no puede participar en la creación de la Junta de Ciencia y tecnología, GEM, placa madre y otros proyectos relacionados con la investigación y colocación fuera de la red.
Los inversores en línea no podrán participar en la suscripción en línea de nuevas acciones, recibos de depósito, bonos convertibles y bonos convertibles en un plazo de seis meses a partir del día siguiente a la última declaración de renuncia de los participantes en la liquidación (180 días naturales, incluido el día siguiente) en caso de que no hayan pagado íntegramente después de tres licitaciones ganadoras en 12 meses consecutivos.
11. El emisor y el patrocinador (principal asegurador) instan solemnemente a los inversores a que presten atención al riesgo de inversión y racionalicen la inversión. Por favor, lea cuidadosamente el 17 de marzo de 2022 (t – 1) publicado en “China Securities News”, “Shanghai Securities News”, “Securities Times” y “Securities Daily” en “Guangdong taienkang Pharmaceutical Co., Ltd. Oferta pública inicial de acciones y riesgo de inversión en GEM anuncio especial”, entender plenamente el riesgo de mercado, participar prudentemente en esta nueva emisión de acciones.
Valoración y presentación del riesgo de inversión
1. De conformidad con las directrices de la Comisión Reguladora de valores de China sobre la Clasificación Industrial de las empresas que cotizan en bolsa (revisadas en 2012), el emisor se encuentra en la industria mayorista (f51). China Securities Index Co., Ltd. Ha publicado el “comercio al por mayor (f51)” en el último mes la relación estática media P / e es de 18,25 veces (hasta el 15 de marzo de 2022), por favor consulte la decisión de los inversores. El precio de emisión de 19,93 Yuan / acciones corresponde al emisor en 2020 después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes antes o después de que el beneficio neto diluido sea inferior a 30,84 veces, que es superior al índice de valores de China Limited publicado el 15 de marzo de 2022 (t – 3) en el último mes de la relación estática media de precios y ganancias, más allá del alcance del 68,99%, hay cuatro razones: 1, De conformidad con las directrices para la Clasificación Industrial de las empresas que cotizan en bolsa promulgadas por la Comisión Reguladora de valores de China, la industria a la que pertenece el emisor es la “industria mayorista (f51)”; Al mismo tiempo, el emisor pertenece a una empresa farmacéutica integrada, el negocio de R & D, producción y venta de medicamentos del emisor pertenece a la “industria de fabricación farmacéutica (c27)”, el negocio de venta de medicamentos y dispositivos médicos pertenece a la “industria mayorista (f51)”, y el negocio de producción y venta de productos médicos como máscaras pertenece a la “industria de fabricación de equipos especializados (c35)”. En 2018, 2019, 2020 y enero – junio de 2021, la proporción de ingresos de los productos de producción propia de los emisores fue de 23,30%, 21,12%, 54,40% y 47,59%, respectivamente, y la proporción de productos de producción propia aumentó significativamente. 2. El margen bruto global del emisor es del 54,82% en 2020, y el margen bruto medio de 93 empresas de la industria “mayorista (f51)” es del 12,93% en 2020. La rentabilidad del emisor es significativamente mayor que la de las empresas que cotizan en bolsa de la misma industria. Los productos básicos de los emisores, Etienne, hewei enteral pill y walletin, tienen un alto nivel de margen bruto, un buen patrón de competencia del mercado y un cierto potencial, y apoyarán eficazmente el nivel de beneficios de los emisores. 3. El emisor, con el objetivo de convertirse en una empresa farmacéutica integrada impulsada por la innovación, se basará en el flujo de caja estable generado por el funcionamiento de la Agencia, tomará la investigación y el desarrollo independientes de medicamentos como medidas clave para mejorar la competitividad básica, establecerá una plataforma tecnológica clave para los materiales auxiliares funcionales y la nanoadministración de medicamentos, una plataforma tecnológica clave para los medicamentos biomoleculares y el desarrollo de medicamentos genéricos. Plataforma técnica de evaluación de la conformidad tres plataformas técnicas de I + D farmacéutica. En 2018, la Micela polimérica de docetaxel inyectable (clase 2.2) desarrollada por el emisor obtuvo la aprobación de los ensayos clínicos, que fue la primera empresa China en obtener la aprobación de los ensayos clínicos de la Micela polimérica de docetaxel inyectable. En el mismo año, el emisor cooperó con Shanghai kaimao, una subsidiaria de control de Shanghai Fosun Pharmaceutical (Group) Co.Ltd(600196) \
