Perspectivas de la industria
La detección del antígeno covid – 19 aterrizó en China o mejoró la prosperidad de la industria de enlace aguas arriba y aguas abajo. El 11 de marzo, el grupo integrado del mecanismo conjunto de prevención y control de la neumonía por coronavirus, dependiente del Consejo de Estado, publicó la circular sobre la publicación de un plan de aplicación para la detección del antígeno del virus covid – 19 (para su aplicación experimental), que tiene por objeto seguir optimizando la estrategia de Detección del virus covid – 19 y atender las necesidades de prevención y control de la epidemia. El Grupo de control conjunto del Consejo de Estado para la prevención y el control de la neumonía por coronavirus decidió aumentar la detección de antígenos como complemento de la detección de ácido nucleico. Creemos que la “notificación” estimula la fuerte demanda de la industria de detección de antígenos covid – 19, hay muchos fabricantes en esta industria, pero hasta el 13 de marzo, los productos que han obtenido el certificado de registro de detección de antígenos covid – 19 nmpa son cinco, y las empresas con licencia preferencial serán las primeras en beneficiarse; Además, el aumento de la prosperidad se produce aguas arriba o debido a la demanda.
China es un importante exportador mundial de productos de detección de antígenos covid – 19. China es un país importante para la detección del antígeno covid – 19, y muchas empresas han obtenido la certificación CE, FDA, TGA, etc. Según las estadísticas de la administración general de Aduanas de China, las exportaciones de productos de detección de antígenos covid – 19 superaron los 70.000 millones de yuan en 2021.
Las farmacias, como canales terminales importantes, tienen una amplia gama de oportunidades incrementales. De acuerdo con la “notificación” de la Comisión de salud, los residentes de la comunidad tienen necesidades de autoevaluación, a través de farmacias minoristas, plataformas de ventas en línea y otros canales, la compra de reactivos de detección de antígenos para la autoevaluación. Con la detección del antígeno covid – 19 como medio complementario de detección, se espera que el valor final de la cadena de farmacias antiepidemias se refleje gradualmente, las tiendas o el nuevo aumento de los ingresos. Las pruebas de antígenos son convenientes y de bajo costo, y se espera que se conviertan en productos cotidianos. Por otra parte, se espera que las ventas de productos de detección de antígenos aumenten el flujo de pasajeros, impulsarán las ventas de productos relacionados. A medida que la situación de la prevención y el control de la epidemia se estabilice, los medicamentos para el sistema respiratorio y los medicamentos Antiinfecciosos en las farmacias pueden reanudarse gradualmente. Además, si el número de medicamentos aprobados para el tratamiento de covid – 19 en China aumenta en el futuro, se espera que las ventas relacionadas con la lucha contra las epidemias en las farmacias aumenten gradualmente.
La detección de la tendencia de normalización OTC tiene una alta certeza, el sistema de ventas orientado al consumidor (toc) o la competitividad básica. Si la futura prueba de antígenos se vende a través del canal OTC, los requisitos del sistema de ventas de terminales toc son altos. En la actualidad, la mayoría de los canales de los fabricantes de antígenos se centran en el lado hospitalario, la experiencia del lado C es relativamente pequeña, por lo que las empresas que tienen la capacidad de obtener certificados y la capacidad del canal tienen un gran potencial. Los productos de dispositivos médicos domésticos tienen atributos de consumo, el desarrollo futuro de la placa alta certeza, impulsada por la epidemia local, la atención de los dispositivos médicos domésticos también puede aumentar.
Propuestas de inversión
Creemos que el rápido desarrollo de la aplicación de la detección de antígenos covid – 19 en China puede mejorar la prosperidad general de la cadena industrial. Al mismo tiempo, la elasticidad de la demanda de la cadena de suministro aguas arriba y los canales de venta aguas abajo (como las farmacias) también merecen ser aprovechados.
Key Companies: Guangzhou Wondfo Biotech Co.Ltd(300482) , Beijing Hotgen Biotech Co.Ltd(688068) , Nanjing Vazyme Biotech Co.Ltd(688105) , Zhejiang Orient Gene Biotech Co.Ltd(688298) , Yifeng Pharmacy Chain Co.Ltd(603939) , etc.
Indicación del riesgo
La recuperación de la demanda de diagnóstico y tratamiento fue inferior a la esperada; La fuerza de la negociación colectiva y la negociación supera las expectativas; El aumento de la oferta de materiales de lucha contra las epidemias y el deterioro del volumen y los precios; La investigación y el desarrollo y el lanzamiento de nuevos productos no están a la altura de las expectativas.
