Punto de vista básico
Seguimiento de las principales noticias de la industria: el informe de trabajo del Gobierno destaca una vez más la economía digital. Por una parte, la nueva infraestructura de la economía digital, como la red 5G, la red Gigabit, el Centro de datos y la infraestructura de información espacial, se está acelerando. Por otra parte, Internet industrial, Internet de las cosas, comunicaciones unificadas y otras industrias de apoyo continuo a la digitalización, y se benefician de la industrialización digital y la industrialización de los servicios públicos. Se recomienda prestar atención a los módulos de Internet de las cosas [ Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) ], [ Fibocom Wireless Inc(300638) ]; Chip IOT [ Rockchip Electronics Co.Ltd(603893) ]; Industrial Internet Gateway [ Beijing Inhand Networks Technology Co.Ltd(688080) ], [ 3Onedata Co.Ltd(688618) ]; Beidou Industrial Chain [ Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) ]; Módulos ópticos de dispositivos ópticos como [ Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) ]; IDC as [ Guangdong Aofei Data Technology Co.Ltd(300738) ]; Unified Communication [ Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) ]; “Communication + Energy” [ Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) ], [ Guangdong Shenling Environmental Systems Co.Ltd(301018) ], [ Shenzhen Kstar Science & Technology Co.Ltd(002518) ].
Con 2022 MWC en marcha, la tecnología 5G sigue siendo el foco. Se espera que la evolución de la tecnología avanzada 5G promueva la aplicación de 5G en el metauniverso, Internet industrial, Internet de las cosas, Internet de los vehículos, etc. la aceleración del despliegue de ondas milimétricas desempeña un papel importante en la plena utilización de los recursos del espectro y la Liberación del potencial de 5G. Se recomienda prestar atención a los principales proveedores de equipos [ Zte Corporation(000063) ]; Tres grandes operadores [China Mobile], [ China Telecom Corporation Limited(601728) ], [ China United Network Communications Limited(600050) ] y así sucesivamente.
Seguimiento de los datos clave de la industria: 1) datos de los operadores: en enero de 2022, la tasa de penetración de 5 g siguió aumentando. En enero de 2022, el número total de servicios móviles de los tres principales operadores ascendía a 1.655 millones de hogares, lo que representa un aumento neto de 8,68 millones en comparación con 2021. Entre ellos, el número total de usuarios de 5G alcanzó los 760 millones, un aumento neto de 28,3 millones en comparación con 2021, con una tasa de penetración del 45,8%. Estación base 5G: en diciembre de 2000, el número total de estaciones base 5G había llegado a 1.425000; Cloud Computing and chipset Manufacturers: 21q3, Bat Capital expenditure total 25663 million Yuan (year – on + 8%, cycle + 17%); 21q4, los tres principales fabricantes de nubes en el extranjero y meta – gastos de capital totalizaron $36553 millones (año tras año + 26%, mes tras mes + 11,8%). Los ingresos de Xinhua en febrero de 2022 ascendieron a 334 millones de dólares de Taiwán (32,5% y – 13,6% respectivamente). Los ingresos de Intel dcg21q4 oscilaron entre + 20% y 7.300 millones de dólares de los EE.UU. AMD Computing and Graphics 21q4 achieved $2.6 billion in revenues (year – on – year + 32%, Round – to – year + 8%).
Revisión del mercado: en las últimas dos semanas, el índice de comunicaciones (shenwan) cayó 3.52 por ciento, el índice Shanghai – Shenzhen 300 cayó 2.98 por ciento, el rendimiento de la placa es más débil que el mercado más grande, los ingresos relativos – 0.54 por ciento, en la industria de Shenyi clasificado 19. Hay 126 empresas en el Grupo de acciones de comunicaciones que construimos, con un promedio de – 0,57 por ciento esta semana, liderado por la placa IDC en cada segmento, o 11,20 por ciento.
Sugerencias de inversión: aprovechar las oportunidades de devolución de acciones individuales de alta calidad, centrándose en Internet de las cosas, oportunidades de infraestructura en la nube. En primer lugar, la dirección de la política, más catalizadores, como Internet de las cosas, BeiDou, Internet industrial. Hay módulos específicos de Internet de las cosas (Focus on Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) , Fibocom Wireless Inc(300638) ), chips IOT ( Rockchip Electronics Co.Ltd(603893) ), pasarela de Internet Industrial ( Beijing Inhand Networks Technology Co.Ltd(688080) ), terminal de aplicaciones Beidou ( Shanghai Huace Navigation Technology Ltd(300627) \\). En segundo lugar, con la nueva energía, la combinación de la pista de automóviles inteligentes, alta certeza, gran flexibilidad de valoración. Focus on “Communication + Energy” ( Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) , Guangdong Shenling Environmental Systems Co.Ltd(301018) , Shenzhen Kstar Science & Technology Co.Ltd(002518) ), “Communication + Automobile” ( Suzhou Recodeal Interconnect System Co.Ltd(688800) ).
Las principales combinaciones recomendadas para marzo de 2022 son Quectel Wireless Solutions Co.Ltd(603236) , Yealink Network Technology Co.Ltd(300628) , Jiangsu Zhongtian Technology Co.Ltd(600522) , Guangdong Shenling Environmental Systems Co.Ltd(301018) , Shenzhen Kstar Science & Technology Co.Ltd(002518) , Suzhou Tfc Optical Communication Co.Ltd(300394) , y Suzhou Recodeal Interconnect System Co.Ltd(688800) \\.
Risk Suggestions: Global Epidemic Risk exacerbation, 5G Investment Construction is not expected, sino – U.S. Trade Frictions and other External Environment changes.
