Shaanxi laite Optoelectronic Materials Co., Ltd.
Oferta pública inicial y cotización en la Junta de innovación tecnológica
Anuncio especial sobre el riesgo de inversión
Patrocinador (asegurador principal): Citic Securities Company Limited(600030)
La solicitud de oferta pública inicial de acciones ordinarias RMB (acciones a) de Shaanxi laite Optoelectronic Materials Co., Ltd. (en lo sucesivo denominada “el emisor”) y de cotización en la Junta de innovación tecnológica (en lo sucesivo denominada “la oferta”) ha sido examinada y aprobada por el Comité de cotización de acciones de la Junta de innovación tecnológica de la bolsa de Shanghai (en lo sucesivo denominada “la bolsa de Shanghai”), La Comisión Reguladora de valores de China (en lo sucesivo denominada “c
Esta emisión se lleva a cabo mediante la combinación de la colocación dirigida a inversores estratégicos (en lo sucesivo denominada “colocación estratégica”), la colocación en línea a inversores cualificados (en lo sucesivo denominada “emisión fuera de línea”), la emisión en línea de precios a inversores públicos sociales (en lo sucesivo denominada “emisión En línea”) que posean acciones no limitadas en el mercado de Shanghai y el valor de mercado de los recibos de depósito no restringidos.
Tras la negociación entre el emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) Citic Securities Company Limited(600030) (en adelante denominada ” Citic Securities Company Limited(600030) ” o “institución patrocinadora (aseguradora principal)”, se determinó que el número de acciones emitidas era de 402437590000, todas ellas nuevas acciones públicas. La emisión en línea y la emisión fuera de línea se llevarán a cabo el 8 de marzo de 2022 (día t) a través del sistema de negociación de la bolsa de valores de Shanghai y la plataforma electrónica de suscripción fuera de línea, respectivamente.
En particular, los emisores y patrocinadores (aseguradores principales) señalan a la atención de los inversores lo siguiente:
1. La colocación estratégica, la investigación preliminar y la distribución fuera de línea de esta emisión serán realizadas por el patrocinador (principal asegurador). La colocación estratégica se lleva a cabo en la Agencia patrocinadora (aseguradora principal), la investigación preliminar y la emisión fuera de línea a través de la Plataforma de suscripción fuera de línea de la bolsa de Shanghai. https://ipo.uap.sse.com.cn./ipo Aplicación; La emisión en línea se lleva a cabo a través del sistema de negociación de la bolsa de Shanghai.
En esta emisión, la selección de los inversores de colocación estratégica se determinará exhaustivamente teniendo en cuenta las calificaciones de los inversores y las condiciones del mercado, y estará integrada por el plan especial de gestión de activos de las filiales pertinentes de la institución patrocinadora, el personal directivo superior del emisor y el personal básico, y la institución patrocinadora Será Citic Securities Company Limited(600030) Investment Co., Ltd. (en adelante denominada “CSI”), El plan especial de gestión de activos para el personal directivo superior y el personal básico del emisor es 60.030 \\ \\ \\ \\ \\ \\ \\
Las normas de exclusión estipuladas en el Acuerdo de oferta pública inicial y en el anuncio preliminar de investigación de la Junta de creación de Ciencia y tecnología de la sociedad anónima de materiales, después de eliminar los resultados preliminares de la investigación que no cumplan los requisitos de cotización de los inversores, se eliminarán todos los objetos de colocación cuyo precio de compra previsto sea superior a 28,20 Yuan / Acción (excluyendo 28,20 Yuan / acción) por consenso; Entre los objetos de colocación con un precio de suscripción de 28,20 Yuan / acción, se eliminarán todos los objetos de colocación con una cantidad de suscripción inferior a 14 millones de acciones (excluyendo 14 millones de acciones). Por encima de un total de 130 objetos de colocación eliminados, la cantidad total correspondiente a la eliminación propuesta de 131,9 millones de acciones, lo que representa el 1,0073% de la cantidad total declarada de 1.304,35 millones de acciones después de la eliminación de la cotización inválida en esta investigación preliminar. La parte eliminada no puede participar en la compra fuera de la red y en línea.
3. Sobre la base de los resultados preliminares de la investigación, el emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) considerarán exhaustivamente el valor razonable de la inversión del emisor, el número de acciones emitidas públicamente, el nivel de valoración del mercado secundario de la empresa comparable, el nivel de valoración del mercado secundario de la industria afiliada, la situación del mercado, la demanda de fondos recaudados y el riesgo de suscripción, y determinarán mediante consultas el precio de la oferta actual de 22,05 Yuan / acción. La emisión fuera de la red ya no lleva a cabo la investigación acumulativa de ofertas.
Los inversores por favor hagan sus compras en línea y fuera de línea a este precio el 8 de marzo de 2022 (día t). No hay necesidad de pagar los fondos de suscripción. Entre ellos, el tiempo de suscripción fuera de la red es de 9: 30 – 15: 00, el tiempo de suscripción en línea es de 9: 30 – 11: 30, 13: 00 – 15: 00.
4. The price of this issue is 22.05 Yuan / share, please Judge the reasonability of the price of this issue according to the following Circumstances:
El precio de emisión de 22,05 Yuan / acción no será superior a la media y la media ponderada de las cotizaciones restantes después de que los inversores en línea hayan excluido la cotización más alta, as í como a los fondos de inversión en valores y otros productos de gestión de activos de tipo parcial establecidos mediante oferta pública (en adelante denominados “productos de oferta pública”), El valor medio y la media ponderada de las cotizaciones residuales de los fondos de la seguridad social (en lo sucesivo denominados “los cuatro números”) administrados por el gestor de inversiones de los fondos de la seguridad social (en lo sucesivo denominados “los fondos de la seguridad social”) y los fondos básicos de Pensiones (en lo sucesivo denominados “las pensiones”) será inferior a 220539 Yuan / acción. Llamar la atención de los inversores sobre la diferencia entre el precio de la oferta y la cotización de los inversores fuera de línea, ver detalles de la cotización de los inversores fuera de línea en el mismo día publicado en el sitio web de la bolsa de Shanghai (www.sse.com.cn.) Shaanxi laite Optoelectronic Materials Co., Ltd. Ofrece acciones por primera vez y cotiza en bolsa en la Junta de creación de Ciencia y tecnología.
La relación precio – beneficio correspondiente al precio de emisión es la siguiente:
120,34 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto de los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total antes de la emisión actual después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas en 2020); 113,00 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total antes de la emisión actual, deduciendo las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la empresa contable de conformidad con las normas contables chinas en 2020); 133,71 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total después de la emisión actual después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas en 2020); 125,55 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto de los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total después de la emisión actual antes de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas en 2020). De conformidad con las directrices de la Comisión Reguladora de valores de China sobre la Clasificación Industrial de las empresas que cotizan en bolsa (revisadas en 2012), la industria de la empresa es “c39 Computer, Communication and other Electronic Equipment Manufacturing Industry”. Al 3 de marzo de 2022 (t – 3), la relación media de precios e ingresos estáticos de la industria publicada por China Securities Index Co., Ltd. En el último mes fue de 44,27 veces.
El nivel de P / E de las empresas que cotizan en bolsa comparables, cuyo principal negocio y modelo de negocio son similares a los del emisor, es el siguiente:
Valores T – 3 acciones en 2020 deducción en 2020 deducción estática en 2020 Código estático en 2020
Jilin Oled Material Tech Co.Ltd(688378) Jilin Oled Material Tech Co.Ltd(688378) 62.380983307455 63.44 83.68
Valiant Co.Ltd(002643) Valiant Co.Ltd(002643) 19,930542505188 36,74 38,42
Xi’An Manareco New Materials Co.Ltd(688550) Xi’An Manareco New Materials Co.Ltd(688550) 92.102499422933 36.85 40.16
Puyang Huicheng Electronic Material Co.Ltd(300481) Puyang Huicheng Electronic Material Co.Ltd(300481) 23.870606505744 39.36 41.56
Media aritmética 44,10 50,95
Fuente: Wind Information, datos al 3 de marzo de 2022 (t – 3)
Nota 1: las diferencias en el cálculo de las cifras anteriores se deben al redondeo y a la retención de dos decimales.
Nota 2: EPS no deducible antes / después de 2020 = beneficio neto de la matriz antes / después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes en 2020 / capital social total en T – 3 días.
Nota 3: las políticas contables aplicadas por las mismas empresas de la industria, UDC, Merck, DuPont, Everbright, LG Chemicals y Deutsche Bank, que figuran en el folleto, difieren de las del emisor, por lo que no se incluyen en el cuadro anterior.
El precio de emisión de 22,05 Yuan / acción correspondiente al emisor en 2020 después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes antes o después de la relación precio – beneficio diluido es 133,71 veces mayor que el índice de valores de China emitido por la industria en el último mes de la relación precio – beneficio estático medio, mayor que la misma industria puede compararse con la relación precio – beneficio estático medio de la empresa, existe el riesgo de que la caída del precio de las acciones del emisor en el futuro cause pérdidas a los inversores. El emisor y el patrocinador (asegurador principal) señalan a la atención de los inversores el riesgo de inversión, juzgan cuidadosamente la racionalidad de los precios de emisión y hacen inversiones racionalmente.
Llamar la atención de los inversores, después de que el precio de la oferta se fije, el número de inversores que han presentado ofertas válidas en esta emisión fuera de la red es de 239, el número de objetos de colocación gestionados es de 6.503, el número total de suscripciones válidas es de 7.580220 millones de acciones, que es 2.769,92 veces la escala inicial de emisión fuera de la red antes de la devolución de llamada.
El importe de la demanda de fondos recaudados divulgado en la Carta de intención de oferta pública inicial de Shaanxi Leite Optoelectronic Materials Co., Ltd. Y en la Carta de intención de oferta pública inicial (en adelante denominada “Carta de intención de oferta”) es de 100000 millones de yuan, y el precio de la oferta actual es de 22,05 Yuan / la escala de financiación correspondiente es de 887374.900 Yuan.
El precio de esta emisión se ajustará al principio de precios orientados al mercado, y los inversores en línea cotizarán sobre la base de la verdadera voluntad de suscripción en la fase inicial de la investigación, y el emisor y el patrocinador (principal asegurador) tendrán en cuenta los fundamentos del emisor, la situación del mercado, el nivel de Valoración de las empresas cotizadas comparables en la misma industria, la demanda de fondos recaudados y el riesgo de suscripción de acuerdo con los resultados preliminares de la investigación. Negociar para determinar el precio de esta oferta. Cualquier inversor que participe en la suscripción se considerará que ha aceptado el precio de emisión; Si hay alguna objeción al método de fijación de precios de emisión y al precio de emisión, se recomienda no participar en esta emisión.
Los inversores deben prestar plena atención a los factores de riesgo contenidos en la comercialización de los precios, conocer el riesgo de que las acciones caigan por debajo del precio de emisión después de la cotización en bolsa, mejorar la conciencia del riesgo, fortalecer el concepto de inversión de valor y evitar la especulación ciega. Los reguladores, los emisores y los patrocinadores (aseguradores principales) no pueden garantizar que las acciones no caigan por debajo del precio de emisión después de la cotización.
5. Se prevé que el emisor utilice 100000 millones de yuan para este proyecto de recaudación de fondos. Sobre la base del precio de emisión de 22,05 yuan por acción y del número de nuevas acciones emitidas por 40243759 millones de acciones, se prevé que el total de fondos recaudados por el emisor sea de aproximadamente 887374,49 Yuan, deducidos los gastos de emisión de 82.442,5 millones de yuan (excluido el impuesto sobre el valor añadido), y que Los fondos recaudados netos previstos sean de aproximadamente 804932 millones de yuan. Existe el riesgo de que el aumento de la escala de activos netos debido a la obtención de fondos recaudados tenga un efecto importante en el modo de producción y gestión, la capacidad de gestión y control de riesgos, la situación financiera, el nivel de beneficios y los intereses a largo plazo de los accionistas.
6. Las acciones emitidas en línea no están sujetas a restricciones de circulación ni a plazos de venta, y pueden circular a partir de la fecha en que las acciones emitidas públicamente se cotizan en bolsa.
La emisión fuera de la red, los productos de oferta pública asignados, las pensiones, los fondos de la seguridad social, los fondos de pensiones de las empresas establecidos de conformidad con las medidas de gestión de los fondos de pensiones de las empresas, los fondos de seguros que se ajusten a las disposiciones pertinentes de las medidas de gestión de la utilización de los fondos de seguros y los fondos de inversores institucionales extranjeros cualificados, etc. El 10% de la cuenta de asignación final (redondeada hacia arriba) se comprometerá a limitar el período de venta de las acciones asignadas a la asignación actual a seis meses a partir de la fecha de la oferta pública inicial y la cotización del emisor, y la cuenta de destino de la asignación anterior se determinará por sorteo. Las acciones asignadas a la cuenta del objeto de colocación gestionada por el inversor en línea que no haya sido retirada no estarán sujetas a restricciones de circulación ni a restricciones de venta, y podrán circular a partir de la fecha en que las acciones emitidas se coticen en la bolsa de valores de Shanghai.
En cuanto a la colocación estratégica, el período de restricción de las acciones asignadas es de 24 meses, mientras que el período de restricción de las acciones asignadas es de 12 meses, calculado a partir de la fecha en que las acciones se cotizan en bolsa.
7. Los inversores en línea expresarán independientemente su intención de solicitar nuevas acciones y no podrán confiar a las empresas de valores la plena autoridad para solicitar nuevas acciones en su nombre.
8. Para la suscripción de esta emisión, cualquier objeto de colocación sólo puede optar por una emisión fuera de línea o una emisión en línea. Todos los participantes en la investigación inicial de los objetos de colocación, independientemente de la cotización efectiva, ya no pueden participar en la distribución en línea. Los inversores que participan en la oferta pública de acciones en línea sólo pueden utilizar una cuenta de valores. Si el mismo inversor utiliza varias cuentas de valores para participar en la misma suscripción de nuevas acciones, y si el inversor utiliza la misma cuenta de valores para participar en la misma suscripción de nuevas acciones muchas veces, la primera suscripción del inversor se considerará una suscripción válida, mientras que las demás suscripciones serán inválidas.
9. Una vez concluida la oferta, la bolsa de valores de Shanghái aprobará la oferta antes de que pueda cotizarse públicamente en la bolsa de Shanghái. Si no se aprueba, las acciones emitidas no podrán cotizarse y el emisor devolverá a los inversores que participen en la solicitud el precio de emisión más los intereses de los depósitos bancarios del mismo período.
10. Se pide a los inversores que presten atención al riesgo de inversión y, en caso de que se produzcan las siguientes situaciones, el emisor y el patrocinador (asegurador principal) negociarán la adopción de medidas de suspensión de la emisión:
La cantidad total de pedidos fuera de la red es inferior a la cantidad de emisión inicial fuera de la red;
Si la suscripción en línea es insuficiente, los inversores fuera de la red no pueden suscribirse plenamente después de que la parte insuficiente de la suscripción se devuelva a la red;
Después de deducir la cantidad de asignación estratégica final, el número total de acciones suscritas por los inversores en línea y fuera de la red es inferior al 70% de la cantidad de oferta pública;
Cuando el emisor tenga un acontecimiento importante posterior a la reunión en el curso de la emisión que afecte a la emisión;
De conformidad con el artículo 36 de las medidas para la administración de la emisión y suscripción de valores y el artículo 27 de las medidas para la ejecución de la emisión y suscripción de acciones de la Junta de creación de Ciencia y tecnología de la bolsa de valores de Shanghai, si la Comisión Reguladora de valores de China y la bolsa de valores de Shanghai descubren que el proceso de emisión y suscripción de valores es sospechoso de violación de la ley o de irregularidades o que existen circunstancias inusuales, podrán ordenarse al emisor y al asegurador que suspendan o suspendan la emisión, y podrán imponerse restricciones a las cuestiones pertinentes.
