Oferta pública inicial y cotización en la Junta de innovación tecnológica
Anuncio especial sobre el riesgo de inversión
Patrocinador (asegurador principal): Haitong Securities Company Limited(600837)
La solicitud de oferta pública inicial de acciones comunes RMB (acciones a) de Shaanxi Sri NEW MATERIAL CO., Ltd. (en lo sucesivo denominada “Sri new material”, “emisor” o “empresa”) (en lo sucesivo denominada “la oferta”) ha sido examinada y aprobada por el Comité de cotización de acciones de la Junta de innovación científica de la bolsa de Shanghai. La Comisión Reguladora de valores de China (en lo sucesivo denominada “la Comisión Reguladora de valores de China”) ha acordado registrarse (licencia reguladora de valores [2022] Nº 162).
Haitong Securities Company Limited(600837) \\ \\
En esta emisión, la emisión de precios en línea a los inversores públicos sociales que posean el valor de mercado de las acciones no restringidas y los recibos de depósito no restringidos en el mercado de Shanghai y la asignación de precios fuera de línea a los inversores fuera de línea que cumplan los requisitos se llevarán a cabo el 7 de marzo de 2022 (día t), respectivamente, a través del sistema de negociación de la bolsa de Shanghai (en adelante, la bolsa de Shanghai) y la plataforma electrónica de suscripción fuera de línea.
En particular, los emisores y patrocinadores (aseguradores principales) señalan a la atención de los inversores lo siguiente:
1. Esta emisión adopta la colocación dirigida a inversores estratégicos (en lo sucesivo denominada “colocación estratégica”), La investigación y colocación fuera de la red a los inversores fuera de la red elegibles (en lo sucesivo denominada “emisión fuera de la red”) se lleva a cabo en combinación con la emisión de precios en línea a los inversores públicos sociales que poseen el valor de mercado de las acciones a no limitadas y los recibos de depósito No restringidos en el mercado de Shanghai (en lo sucesivo denominada “emisión en línea”).
La colocación estratégica, la investigación preliminar y la distribución fuera de línea de esta emisión serán organizadas y ejecutadas por el patrocinador (principal asegurador). La colocación estratégica se lleva a cabo en Haitong Securities Company Limited(600837) ; Investigación preliminar y emisión fuera de línea a través de la plataforma electrónica de suscripción fuera de línea de la bolsa de Shanghai https://ipo.uap.sse.com.cn./ipo Aplicación; La emisión en línea se lleva a cabo a través del sistema de negociación de la bolsa de Shanghai.
En esta emisión, la selección de los inversores de colocación estratégica, teniendo en cuenta las calificaciones de los inversores y las condiciones del mercado, se determina sintéticamente como filial de la entidad patrocinadora (la entidad patrocinadora es haitong Innovation Securities Investment Co., Ltd.), El personal directivo superior del emisor y el plan de gestión de activos especiales del personal básico (es decir, el personal de haitong Futures Sri New Materials participa en el plan de gestión de activos colectivos de colocación estratégica de la Junta de innovación científica).
2. El emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) determinarán directamente el precio de emisión mediante una investigación preliminar a los inversores en línea que cumplan los requisitos, y no se llevará a cabo ninguna licitación acumulada en línea.
3. Una vez concluida la investigación preliminar, el emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal) llegarán a un consenso sobre las normas de exclusión estipuladas en el anuncio de la oferta pública inicial de acciones de Shaanxi Sri New Materials Co., Ltd., que se publicará en el Consejo de Ciencia y tecnología y la investigación preliminar (en adelante, el “anuncio de la oferta y la investigación preliminar”); Se eliminarán todos los objetos de colocación cuyo precio de compra previsto sea superior a 12,88 Yuan / Acción (excluidos 12,88 Yuan / acción); Entre los objetos de colocación con un precio de suscripción de 12,88 Yuan / acción, se eliminarán todos los objetos de colocación con una cantidad de suscripción inferior a 14 millones de acciones. El precio de suscripción propuesto es de 12,88 Yuan / acción, la cantidad de suscripción es de 14 millones de acciones, y el tiempo de suscripción es de 14: 54: 29.415 el 2 de marzo de 2022. 93 objetos de colocación se eliminan de acuerdo con el orden de los objetos de colocación generados automáticamente por la Plataforma de Suscripción fuera de la red de la bolsa de Shanghai. En total, se excluyeron 103 objetos de colocación, y la cantidad total que se pretendía comprar era de 1.413,3 millones de acciones, lo que representaba el 1,0018% de la cantidad total declarada de 1.416,1,2 millones de acciones después de la eliminación de la cotización inválida en la investigación preliminar. La parte eliminada no puede participar en la compra fuera de la red y en línea.
4. Sobre la base de los resultados preliminares de la investigación, el emisor y la institución patrocinadora (aseguradora principal), teniendo en cuenta los fundamentos del emisor, el número de acciones emitidas públicamente, la industria del emisor, el nivel de valoración de las empresas cotizadas comparables, la situación del mercado, la demanda de fondos recaudados y el riesgo de suscripción, etc., negociarán y determinarán que el precio de la oferta es de 10,48 Yuan / acción. La emisión fuera de la red ya no lleva a cabo la investigación acumulativa de ofertas.
Los inversores por favor hagan sus compras en línea y fuera de línea a este precio el 7 de marzo de 2022 (día t). No hay necesidad de pagar los fondos de suscripción. La fecha de suscripción de la emisión fuera de la red y la fecha de suscripción en línea es el 7 de marzo de 2022 (día t), entre ellos, el tiempo de suscripción fuera de la red es de 9: 30 – 15: 00, el tiempo de suscripción en línea es de 9: 30 – 11: 30, 13: 00 – 15: 00.
5. The price of this issue is 10.48 Yuan / share corresponding to the P / e ratio is:
72,41 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total antes de la emisión actual, después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas en 2020);
90,92 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto de los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total antes de la emisión actual después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas en 2020);
80,45 veces (las ganancias por acción se calcularán dividiendo el beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz por el capital social total después de la emisión actual antes de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes auditadas por la sociedad contable de conformidad con las normas contables chinas en 2020);
101,03 veces (las ganancias por acción se ajustarán a las normas contables chinas para 2020)
El beneficio neto atribuible a los accionistas de la sociedad matriz después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes de la auditoría se divide por el capital social total después de la emisión
Cuenta).
6. The price of this issue is 10.48 Yuan / share, please Judge the price of this issue according to the following circumstances
Racionalidad.
El precio de emisión actual es de 10,48 Yuan / acción, por debajo de la oferta más alta de los inversores netos después de la eliminación del resto
La mediana y la media ponderada de las cotizaciones, as í como los fondos de inversión de valores y otras acciones sesgadas establecidos mediante oferta pública
Productos de gestión de activos de tipo B (en lo sucesivo denominados “productos de oferta pública”) y seguridad social gestionados por el gestor de inversiones del Fondo de Seguridad Social
Fondos (en lo sucesivo denominados “fondos de la seguridad social”) y fondos básicos de Pensiones (en lo sucesivo denominados “pensiones”)
La mediana de la cotización y la media ponderada (en lo sucesivo denominada “cuatro números”) es inferior a 104807 Yuan.
Llamar la atención de los inversores sobre la diferencia entre el precio de emisión y la cotización de los inversores fuera de línea.
Las cotizaciones se detallan en el sitio web de la bolsa de Shanghai (www.sse.com.cn.) Shaanxi Sri New Material Stock
Una sociedad limitada hace una oferta pública inicial de acciones y cotiza en bolsa en la Junta de creación de Ciencia y Tecnología (en lo sucesivo denominada “anuncio de emisión”).
El precio de emisión actual es de 10,48 Yuan / acción correspondiente al emisor antes y después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes en 2020
La baja relación P / e diluida fue 101,03 veces superior a la media de la industria publicada por el índice de valores de China en el último mes.
Existe el riesgo de que la caída de los precios de las acciones cause pérdidas a los inversores.
Emisor y patrocinador (principal)
Asegurador) llamar la atención de los inversores sobre el riesgo de inversión, estudiar cuidadosamente la racionalidad de los precios de emisión y hacer inversiones racionalmente
Capital.
De conformidad con las directrices de la Comisión Reguladora de valores de China sobre la Clasificación Industrial de las empresas que cotizan en bolsa (revisadas en 2012), la industria a la que pertenece la empresa
Para la industria de fundición y calandrado de metales no ferrosos (Código de la industria “c32”). Al 2 de marzo de 2022 (t – 3)
China Securities Index Co., Ltd. Publicó la industria de fundición y calandrado de metales no ferrosos (Código de la industria “c32”)
En el último mes, la relación media estática P / e fue de 53,93 veces.
Al 2 de marzo de 2022 (t – 3), la relación P / E de las empresas que cotizan en bolsa con operaciones principales similares al emisor
Los detalles son los siguientes:
Valores de código de valores de mercado estático correspondientes a las acciones no t – 3 deducidas en 2020 denominadas acciones ex EPS (Yuan / post EPS) (Yuan / precio de cierre (Yuan / relación de ganancia (Yuan / pre – deducida) Acciones ex EPS)
Ningbo Boway Alloy Material Co.Ltd(601137) . Sh Ningbo Boway Alloy Material Co.Ltd(601137) 0542905061 19,55 36,01 38,63
Jiangyin Electrical Alloy Co.Ltd(300697) . SZ Jiangyin Electrical Alloy Co.Ltd(300697) 0347203261 12,31 35,46 37,75
Promedio 35,73 38,19
Fuente: Wind, datos al 2 de marzo de 2022 (t – 3)
Nota 1: puede haber una diferencia de cola en el cálculo de la relación P / e debido al redondeo;
Nota 2: EPS no deducible antes / después de 2020 = beneficio neto atribuible a la empresa matriz antes / después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes en 2020 / 2022
2 de marzo (t – 3) capital social total;
Nota 3: las empresas comparables de la misma industria, Wieland y kme, que figuran en la Carta de intención del folleto, no se incluyen en la comparación de valoración;
Nota 4: Jinchang Lanyu, una empresa comparable de la misma industria divulgada en la Carta de intención del folleto, es una nueva empresa cotizada en bolsa de la tercera Junta, que tiene una gran diferencia en liquidez y sistema de valoración con la Junta de innovación científica, por lo que no se incluye en la comparación de valoración.
El precio de emisión de 10,48 Yuan / Acción corresponde a la relación precio – beneficio diluido del emisor antes y después de deducir las pérdidas y ganancias no recurrentes en 2020, que es 101,03 veces mayor que el nivel medio de la relación precio – beneficio estático correspondiente a los beneficios netos no anteriores deducidos de las empresas comparables de la misma industria, que es superior al nivel medio de la relación precio – beneficio estático correspondiente a los beneficios netos no anteriores deducidos de las empresas comparables de la misma industria. Existe el riesgo de que la caída de los precios de las acciones de los futuros emisores cause pérdidas a los inversores. El emisor y el patrocinador (asegurador principal) señalan a la atención de los inversores el riesgo de inversión, juzgan cuidadosamente la racionalidad de los precios de emisión y hacen inversiones racionalmente.
Llamar la atención de los inversores, después de que el precio de la oferta se fije, el número de inversores que han presentado ofertas válidas en esta emisión fuera de la red es de 275, el número de objetos de colocación gestionados es de 6.536, y el número total de suscripciones válidas es de 8.852,79 millones de acciones, que Es 3.253,86 veces la escala de emisión inicial en la red antes de la devolución de llamada.
The amount of needs for raising funds disclosed in the proposal letter of intent of Shaanxi Sri New Materials Co., Ltd. For the IPO and listing in Science and Technology Creation Board is 362087600 Yuan, and the price of this issue is 10.48 Yuan / share corresponding Financing Scale is 4193048 million Yuan, which is higher than the amount of needs for raising funds mentioned above, El capital restante después de que el capital recaudado neto real satisfaga las necesidades del proyecto recaudado se utilizará para el capital de trabajo relacionado con la actividad principal de la empresa o de conformidad con las disposiciones pertinentes de las autoridades reguladoras.
El precio de esta emisión se ajustará al principio de precios orientados al mercado. En la fase inicial de la investigación, los inversores en línea cotizarán sobre la base de la verdadera voluntad de suscripción. El emisor y el patrocinador (principal asegurador) determinarán el precio de esta emisión mediante negociación sobre la base de los resultados preliminares de la Investigación, teniendo en cuenta los fundamentos del emisor, la industria del emisor, la situación del mercado, la demanda de fondos recaudados y el riesgo de suscripción. Cualquier inversor que participe en la suscripción se considerará que ha aceptado el precio de emisión; Si hay alguna objeción al método de fijación de precios de emisión y al precio de emisión, se recomienda no participar en esta emisión.
Los inversores deben prestar plena atención a los factores de riesgo que entraña la comercialización de los precios de las acciones, comprender que las acciones pueden caer por debajo del precio de emisión después de la cotización en bolsa, mejorar la conciencia de los riesgos, fortalecer el concepto de inversión de valor y evitar la especulación ciega. Los reguladores, los emisores y los patrocinadores (aseguradores principales) no pueden garantizar que las acciones no caigan por debajo del precio de emisión después de la cotización. 7. Se prevé que el Fondo recaudado por el emisor para este proyecto de recaudación de fondos sea de 36.208760 Yuan. Sobre la base del precio de emisión de 10,48 Yuan / acción y del número de nuevas acciones emitidas por 40.018 millones de acciones, se prevé que el total de fondos recaudados por el emisor sea de 419304 millones de yuan, con una deducción de los gastos de emisión de unos 62.394 millones de yuan (excluidos los impuestos), y que los fondos recaudados netos previstos sean de 35.691,08 millones de yuan (redondeados en caso de discrepancia en el número final). Existe el riesgo de que el aumento de la escala de activos netos debido a la obtención de fondos recaudados tenga un efecto importante en el modo de producción y gestión, la capacidad de gestión y control de riesgos, la situación financiera, el nivel de beneficios y los intereses a largo plazo de los accionistas.
8. Entre las acciones emitidas, las acciones emitidas en línea no están sujetas a restricciones de circulación ni a plazos de venta restringidos, y pueden circular a partir de la fecha en que las acciones emitidas públicamente se coticen en la bolsa de Shanghai.
La emisión fuera de la red, los productos de oferta pública, los fondos de la seguridad social, las pensiones, los fondos de pensiones de las empresas (en lo sucesivo denominados “fondos de pensiones de las empresas”) establecidos de conformidad con las medidas para la administración de los fondos de pensiones de las empresas, los fondos de seguros (en lo sucesivo denominados “fondos de seguros”) que cumplan las disposiciones pertinentes de las medidas para la administración de la utilización de los fondos de seguros, etc., y los fondos de inversores institucionales extranjeros cualificados, entre otros objetos de colocación, El 10% de la cuenta de asignación final (redondeada al alza) se comprometerá a limitar la venta de las acciones asignadas a esta asignación a seis meses a partir de la fecha de la oferta pública inicial y la cotización del emisor. El período de restricción de la venta se determinará por sorteo después de que los inversores en línea hayan completado sus pagos. El número de lote del período de venta del límite inferior de la red se asignará por unidad de objeto de distribución y se asignará un número a cada objeto de distribución. Una vez que los inversores fuera de la red hayan cotizado, se considerará que aceptan el Acuerdo de venta del límite inferior de la red.
En cuanto a la colocación estratégica, el período de restricción de las acciones asignadas a las filiales pertinentes de la institución patrocinadora es de 24 meses, y los empleados de haitong Futures Sri New Materials que participan en el plan de gestión de activos de la Junta de Ciencia y tecnología se comprometen a que el período de restricción de las acciones asignadas a esta colocación sea de 1 mes a partir de la fecha en que el Banco de desarrollo público inicial del emisor se cotiza en bolsa.
