Anxin Securities Co., Ltd.
Zhaoxun media Advertising Co., Ltd.
Oferta pública inicial y cotización en GEM
De
Publicación del informe de trabajo de la recomendación
Patrocinador (asegurador principal)
(Unit A02, floor 35 and 28, Allianz Building, 4018 jintian Road, Futian District, Shenzhen)
Declaración
Anxin Securities Co., Ltd. (en lo sucesivo, « Anxin securities», « Sponsorship agency», « this Sponsorship agency») acepta el encargo de MX media Advertising Co., Ltd. (en lo sucesivo, « MX media», « emisor», « company»), Emitir un informe de trabajo de recomendación sobre la oferta pública inicial de acciones del emisor y la cotización en el GEM (en lo sucesivo denominada "la oferta").
A fin de explicar la labor realizada en el proceso de publicación del informe de Trabajo sobre la recomendación de la emisión, el Organismo de recomendación se ajusta a las disposiciones de las leyes y reglamentos pertinentes, como las normas sobre el contenido y el formato de la divulgación de información de las empresas que emiten valores no. 27 - la Recomendación de la emisión y el informe de Trabajo sobre la recomendación de la emisión, promulgadas por la Comisión Reguladora de valores de China (en adelante, la "Comisión Reguladora de valores de China"), Emitir el informe de trabajo de recomendación de esta emisión.
La entidad patrocinadora y su Representante patrocinador serán honestos, honestos, diligentes y responsables de conformidad con las disposiciones pertinentes del derecho de sociedades de la República Popular China, la Ley de valores de la República Popular China (en adelante denominada "la Ley de valores"), las medidas administrativas para el registro de las ofertas públicas iniciales de GEM (para su aplicación experimental) y las normas para la cotización de las acciones de GEM en la bolsa de Shenzhen. Emitir un informe de trabajo de recomendación de acuerdo con las normas comerciales, las normas profesionales y las normas éticas establecidas de conformidad con la ley, y garantizar la autenticidad, exactitud e integridad de los documentos emitidos.
A menos que el contexto requiera otra cosa, las palabras utilizadas en el informe de trabajo de recomendación de la oferta tienen el mismo significado que la oferta pública inicial y el folleto de megamedia Advertising Co., Ltd.
(A menos que se especifique otra cosa en el informe de trabajo de recomendación de la emisión, los términos pertinentes tendrán el mismo significado que en el folleto.)
Catálogo
Declaración... 1 catálogo... Sección 1 flujo de trabajo del proyecto... 3.
Proceso de auditoría de proyectos de la organización patrocinadora... 3.
El proceso principal de aprobación del proyecto de emisión de valores... 3.
El proceso principal de ejecución del proyecto de emisión de valores... 4.
El Departamento de verificación interna examina el proceso principal de este proyecto de distribución. 10.
El proceso de auditoría del Comité del núcleo para este proyecto de distribución... Sección II problemas existentes en el proyecto y su solución 12.
1. Aprobación de proyectos para evaluar las opiniones de los miembros de los órganos de adopción de decisiones y su aplicación. 12.
Principales problemas detectados y preocupados por la diligencia debida de los miembros de la ejecución del proyecto y sus soluciones 15.
Principales cuestiones de interés para el Departamento de verificación interna y su aplicación concreta 16.
Aplicación de los procedimientos de verificación de proyectos por el organismo patrocinador... 20.
Principales cuestiones examinadas por el Comité del núcleo y su aplicación concreta 23.
Verificación de los registros de los fondos de capital privado entre los accionistas del emisor... 26 7. Si la política de distribución de dividendos del emisor se ajusta a la política de distribución de dividendos de las empresas que cotizan en bolsa
Observaciones de verificación de la notificación sobre cuestiones conexas De conformidad con la circular sobre la inspección especial de los informes financieros anuales de 2012 de las empresas que cotizan en bolsa
Verificación del emisor... 27
9. Verificación del rendimiento al contado de la dilución de las acciones de oferta pública inicial del emisor... 28
Verificación de las opiniones de las instituciones de servicios de valores... 29.
Sección I proceso operacional del proyecto
Proceso de auditoría de proyectos de la organización patrocinadora
El proceso principal de auditoría del proyecto de la organización patrocinadora es el siguiente:
El equipo del proyecto conocerá la situación sobre el terreno y llevará a cabo la debida diligencia y, sobre esta base, presentará un informe sobre la solicitud de aprobación del proyecto. El Comité de examen de la aprobación de proyectos del Banco de inversiones, dependiente del Comité de gestión del Banco de inversiones de la institución patrocinadora, convocará una reunión de examen de la aprobación de proyectos para determinar los riesgos de la recomendación y la suscripción de proyectos, presentar y demostrar los problemas existentes y votar sobre la aprobación de proyectos.
El Departamento de control de calidad del patrocinador llevará a cabo una auditoría in situ.
El Departamento de control de calidad y el Departamento del núcleo de la organización patrocinadora examinan los documentos de solicitud y los documentos de trabajo de la organización patrocinadora y los presentan al Departamento del núcleo para su examen una vez concluida la auditoría.
El Departamento Central de la organización patrocinadora ha examinado la diligencia debida de los directores de los departamentos empresariales patrocinadores y los representantes patrocinadores sobre cuestiones importantes.
El Departamento del núcleo de la organización patrocinadora organizará una reunión del núcleo para que los miembros del núcleo examinen la integridad y el cumplimiento de los documentos de solicitud del emisor; Escuchar a los representantes del emisor y al equipo del proyecto sobre los problemas detectados en el núcleo y consultar los documentos justificativos pertinentes; Por último, el autor votará sobre si el emisor aprueba o no el núcleo y presentará la opinión de retroalimentación de la reunión del núcleo.
El Departamento del núcleo de la organización patrocinadora recopila la retroalimentación de la reunión del núcleo de los miembros del Comité del núcleo y la alimenta al equipo del proyecto.
Después de que el equipo del proyecto responda al resumen de los comentarios de la reunión del núcleo y modifique los documentos de solicitud en consecuencia, el material pertinente se presentará al Departamento del núcleo para su examen ulterior.
Ⅸ) Los miembros del Comité del núcleo verificarán la aplicación de la respuesta de retroalimentación del equipo del proyecto y votarán si el emisor aprueba la emisión actual.
El equipo del proyecto cumplirá los procedimientos de impresión de los documentos pertinentes de conformidad con los procedimientos prescritos por la empresa, y el equipo del proyecto informará oficialmente al Departamento de supervisión correspondiente del conjunto completo de materiales de aplicación impresos. Proceso principal de examen y aprobación de los proyectos de emisión de valores
El Comité de examen de la aprobación de proyectos de la institución patrocinadora ha examinado los documentos de solicitud de aprobación de proyectos de la oferta pública inicial de acciones de mxcm media de conformidad con los procedimientos de trabajo de la aprobación de proyectos de valores de AMC, y los principales procedimientos de trabajo incluyen:
The Project Team conducts due diligence to the issuer with reference to the Guidelines for the due diligence of the sponsor issued by c
El Departamento de control de calidad llevará a cabo un examen preliminar del cumplimiento de la solicitud de aprobación presentada por el equipo del proyecto, comprenderá la situación básica del proyecto y consultará al equipo del proyecto sobre las cuestiones pertinentes, formulará propuestas de modificación de los documentos de solicitud de aprobación y, sobre esta base, presentará la solicitud de Aprobación al Comité de examen de la aprobación del proyecto para su examen.
El 2 de abril de 2020, la reunión del Comité de examen de la aprobación de proyectos sobre la aprobación de proyectos para la oferta pública inicial de acciones de zhaoxun media Advertising Co., Ltd. Y el proyecto de orientación para la inclusión en el GEM (décima reunión en 2020) se celebró en la Sede de valores de Anxin, edificio Allianz, no. 4018, jintian Road, Futian District, Shenzhen. Siete miembros del Comité de examen de la aprobación de proyectos participaron en la reunión, a saber, Qin Chong, Wang Shizhong, Yang su, Xia weiguo, Xu en, he Rui, Deng xiaochao, members of the meeting deliberated on the Application.
Tras la votación, se aprobó la oferta pública inicial de acciones de zhaoxun media y la solicitud de aprobación de proyectos de orientación para la inclusión en la GEM.
El 3 de julio de 2020, la reunión de examen del proyecto del Comité de examen del proyecto sobre la oferta pública inicial de acciones de zhaoxun media Advertising Co., Ltd. Y la inclusión en el GEM (22ª reunión en 2020) se celebró en la Sede de valores de Anxin, edificio Allianz, no. 4018, jintian Road, Futian District, Shenzhen. Siete miembros del Comité de examen del proyecto participaron en la reunión, a saber, Qin Chong, Wang Shizhong, Xu rongjian, Lin wentan, Xia weiguo, Zang Hua, Deng xiaochao, members of the meeting deliberated on the Application. Tras la votación, se aprobó la oferta pública inicial de acciones de zhaoxun media y la solicitud de inclusión en la lista de proyectos de GEM. Proceso principal de ejecución del proyecto de emisión de valores
Composición de los miembros ejecutivos del proyecto
Patrocinadores: Fei Chuncheng, Zhou Hongke
Dong lei, copatrocinador del proyecto
Otros miembros del equipo del proyecto: Wu haojie, Zheng Yang, Li yumeng, Chen Fushan, Wang Yihan, Yao Rui, Zhou xiaoning, Feng Xiang
Ii) tiempo de ejecución del proyecto
En marzo de 2020, la Agencia patrocinadora comenzó a ponerse en contacto y comunicarse con el emisor, y envió un equipo de proyecto al sitio para llevar a cabo la debida diligencia con el emisor.
El 2 de abril de 2020, el Comité de examen y aprobación de la suscripción de acciones de la Agencia patrocinadora celebró la décima reunión anual de 2020 en el Departamento de valores de Anxin de Shenzhen Allianz Building, y se aprobó la solicitud de aprobación del proyecto de consultoría financiera de asesoramiento de zhaoxun media Advertising Co., Ltd.
El 5 de junio de 2020, el patrocinador y el emisor firmaron un acuerdo de orientación, y el 8 de junio presentaron a la Comisión Reguladora de valores de China Tianjin Regulatory Authority los materiales de solicitud para la orientación de la OPI.
En junio de 2020, el equipo del proyecto ha dado algunos resultados a la orientación del emisor, el emisor cumple los requisitos para la oferta pública inicial, el equipo del proyecto presenta al Comité de examen de la institución patrocinadora la oferta pública inicial de acciones de los medios de comunicación y la solicitud de inclusión en la GEM. El 3 de julio de 2020, el Comité de examen de la aprobación de proyectos celebró una reunión de examen de la aprobación de proyectos sobre la oferta pública inicial de acciones de megamedia Advertising Co., Ltd. Y la inclusión en el GEM (22ª reunión en 2020) en la Sede de valores de Anxin, edificio Allianz, no. 4018, jintian Road, Futian District, Shenzhen, tras la votación. Mega - media ha emitido acciones públicas por primera vez y ha aprobado la solicitud de admisión a cotización en GEM.
Posteriormente, sobre la base de la debida diligencia, el equipo del proyecto preparó el material de solicitud para esta emisión; El 29 de julio de 2020 se presentó al Departamento de control de calidad de la organización patrocinadora una solicitud de verificación in situ.
El 9 de septiembre de 2020, la 71ª reunión de trabajo del Comité del núcleo de operaciones del Banco de inversiones de valores de Anxin en 2020 examinó y aprobó el proyecto. Después de la reunión, el equipo del proyecto revisó y perfeccionó los materiales de aplicación de acuerdo con la retroalimentación de los miembros del Comité Central.
Proceso principal de diligencia debida
El equipo del proyecto elaboró un esbozo de la diligencia debida después de su presencia en el sitio, mediante la reunión de material escrito del emisor, entrevistas con el controlador real del emisor, los directores, los supervisores, el personal directivo superior y el personal comercial principal de cada departamento, la correspondencia y las visitas a los principales clientes, proveedores y departamentos de supervisión pertinentes, as í como la celebración de reuniones de coordinación, órganos consultivos e intermediarios. Se llevó a cabo un debate especial sobre la diligencia debida del emisor. Los principales procesos y contenidos de la diligencia debida se han registrado en el Diario de Trabajo sobre la diligencia debida.
1. Principales medios de diligencia debida
Distribuir un esbozo de la diligencia debida al emisor de conformidad con las normas de Trabajo sobre la diligencia debida del patrocinador. Impartir capacitación sobre diligencia debida al personal pertinente del emisor y responder a las preguntas pertinentes.
Examinar los documentos recopilados mediante la debida diligencia y los documentos pertinentes de otras instituciones de servicios de valores.
Análisis de los datos: analizar los datos obtenidos, registrar todo tipo de anomalías y puntos sospechosos y determinar preliminarmente el próximo enfoque de verificación; Elaborar nuevos planes de verificación para las cuestiones prioritarias.
Visite el sitio de la Oficina del emisor y comprenda profundamente el modelo de negocio y la situación de funcionamiento del emisor. Realizar visitas sobre el terreno y cartas a los principales clientes y proveedores para conocer la situación de los emisores aguas arriba y aguas abajo. Realizar visitas sobre el terreno a las principales autoridades gubernamentales competentes para comprender el funcionamiento del emisor.
Entrevista con la dirección y lista complementaria de diligencia debida: entrevista con el personal directivo superior del emisor para comprender el conocimiento y la planificación de la dirección del emisor en materia de adquisiciones, ventas, operaciones, finanzas, recursos humanos, etc., as í como las características de la industria y el modelo de negocio. Presentar una List a suplementaria de diligencia debida sobre la base del examen de la información recibida de la diligencia debida anterior y de la información institucional más detallada.
Verificación in situ y verificación de cuestiones clave: de conformidad con los puntos clave y los requisitos de las normas de diligencia debida de los patrocinadores, entrevistar al personal pertinente de todos los departamentos comerciales del emisor, examinar sobre el terreno la aplicación de los sistemas pertinentes y comprobar los documentos contables y la información pertinentes. Realizar una verificación temática de los problemas detectados.
Asistir sin derecho a voto a la Junta General de accionistas y al Consejo de Administración del emisor.
El trabajo de asesoramiento se lleva a cabo a través del proceso de diligencia debida: de acuerdo con la situación del emisor en la investigación de diligencia debida, la institución patrocinadora y otras instituciones de servicios de valores ofrecen asesoramiento específico al controlador real del emisor, al Director del emisor, al supervisor y al personal directivo superior, y la forma de asesoramiento no se limita a la enseñanza centralizada, y la comunicación en cualquier momento y en cualquier lugar también tiene un buen efecto de asesoramiento. Al mismo tiempo, el equipo del proyecto realiza una mayor diligencia debida específica en relación con las cuestiones señaladas en el proceso de asesoramiento.
Debate de las reuniones sobre cuestiones importantes: En respuesta a las cuestiones importantes señaladas en la diligencia debida, obtener más información sobre las cuestiones concretas mediante la convocación de reuniones de coordinación sobre cuestiones importantes, consultar a los profesionales de otros intermediarios y formular recomendaciones sobre soluciones.
Los emisores y las partes interesadas emitirán los compromisos y declaraciones correspondientes: para evitar la competencia entre pares, normalizar las transacciones con partes vinculadas y el bloqueo de acciones, las partes interesadas emitirán los compromisos y declaraciones correspondientes. Además, en lo que respecta a la gestión del cumplimiento, los departamentos pertinentes, como la administración tributaria y de supervisión del mercado, expedirán certificados de cumplimiento legal.
2. Contenido principal de la diligencia debida
Fase inicial de diligencia debida. La diligencia debida inicial de este proyecto comienza en marzo de 2020. La diligencia debida inicial se centra principalmente en la investigación y el análisis generales de si el emisor cumple los requisitos para la oferta pública inicial de acciones y la cotización en el GEM, y en la comprensión del Estado de desarrollo de la industria del emisor, el modelo de negocio de la empresa, los principales riesgos jurídicos y financieros. Sobre la base de la diligencia debida inicial, el patrocinador ha propuesto un enfoque holístico de la oferta pública inicial de acciones y su inclusión en el GEM.
