Discusiones diarias de estrategia temática, resumen de los ocho principales puntos de vista de las empresas de valores, revelar la situación actual de la industria, observar la tendencia del mercado, por adelantado para su pulso una acción.
Anson Securities: New Energy terminals continued to release the volume to re – Work and relax Policy to raise Metal Demand
El 31 de mayo, el Ministerio de Industria y tecnología de la información puso en marcha oficialmente una nueva ronda de actividades de seis meses de duración sobre nuevas fuentes de energía en las zonas rurales a fin de alentar a las empresas de automóviles y a los gobiernos locales a que cooperaran para promover la popularización de los nuevos vehículos energéticos en Las zonas rurales. A largo plazo, la orientación de las políticas o la recuperación efectiva del grado de prosperidad del mercado, la demanda ascendente impulsa la liberación gradual de la capacidad, se espera que los precios de mercado aumenten. Se recomienda que se preste atención a: Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) , Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) , Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) , Yongxing Special Materials Technology Co.Ltd(002756) , Qinghai Salt Lake Industry Co.Ltd(000792) , Tibet Mineral Development Co.Ltd(000762) \ , 00738 \ 00192 \ , Sichuan Yahua Industrial Group Co.Ltd(002497) Sichuan Yahua Industrial Group Co.Ltd(002497) ා, 240 , Zhejiang Huayou Cobalt Co.Ltd(603799) , Chengtun Mining Group Co.Ltd(600711) , China Molybdenum Co.Ltd(603993) , Nanjing Hanrui Cobalt Co.Ltd(300618) , etc.
China Industrial Securities Co.Ltd(601377) : circuito de oro China Battery Plant welcomes domestic Alternative Opportunity period
La batería es un módulo importante de la electrónica de consumo, y el paquete de litio – cobalto es el esquema estándar de la batería para los principales productos electrónicos de consumo, como teléfonos móviles y computadoras. En 2020, los envíos de baterías de iones de litio de consumo representaron el 32,8% de la industria de baterías de litio, después de las baterías de energía. La barrera de Seguridad de la batería de consumo es alta. Con la actualización de la capacidad de la batería y la iteración de la tecnología de carga rápida, la proporción de la batería en el costo de los teléfonos inteligentes y el desgaste aumenta año tras año. En el futuro, la dirección de actualización del núcleo incluye el proceso de laminación, el uso de materiales de silicio – carbono, el aumento de la tensión de corte de carga del material de ánodo, etc.
La barrera de la industria de la batería de consumo es alta, el dividendo de la pista es bueno, en la actualidad China Battery Pack y la compañía del núcleo eléctrico están acelerando la expansión de la producción, agarrando el dividendo de reemplazo doméstico, la compañía de la batería de consumo doméstico el espacio futuro puede esperar, valoramos el objetivo relacionado de la pista de la batería de consumo: 1. Sunwoda Electronic Co.Ltd(300207) : el líder del paquete de teléfonos móviles, el diseño del núcleo de la batería de consumo y el negocio del paquete de computadoras vigorosamente, junto con el negocio de la energía de la empresa comienza rápidamente Se espera que la rentabilidad del negocio de la energía mejore significativamente. 2. Zhuhai Cosmx Battery Co.Ltd(688772) \ 3. Shenzhen Desay Battery Technology Co.Ltd(000049) : Global Mobile Phone Packer Leader, increase the layout of the Power Storage Core and sip Business. 4, zijian Electronic (to be listed): Small Electric Core Lead, products are mainly TWS and Sound Box Electric core. 5. Wanxiang Technology: New into the TWS Battery track, micro – Lithium Ion Battery Fast up.
Xinda Securities: High Price Operation of Non – Ferrous Metals in the future years to hold the Third Phase of lithium cycle Investment Opportunities
Aprovechar las oportunidades de inversión de la tercera fase del ciclo del litio. La situación epidémica en la provincia de Jiangsu y la provincia de Zhejiang ha mejorado, la demanda terminal se está recuperando gradualmente, la producción de las empresas de materiales catódicos de fosfato férrico de litio se está recuperando y la nueva línea de producción de la fábrica transfronteriza de hierro y litio está a punto de entrar en funcionamiento, las empresas de aguas abajo están pidiendo más y algunas pequeñas fábricas de carbonato de litio están negociando a un alto precio. El hidróxido de litio se ve afectado por el aumento de los precios del carbono y el spodumene, el costo sigue siendo fuerte y el precio es estable. Está a punto de entrar en la temporada alta de producción y comercialización de vehículos de nueva energía en el tercer trimestre, y se espera que las ventas de vehículos de nueva energía en el tercer trimestre superen las expectativas de crecimiento. Sin embargo, el proyecto de recursos de litio que se puso en marcha gradualmente en el segundo y tercer trimestre está atrasado en la oferta debido a la escalada de la capacidad de producción y el impacto del ciclo de transporte marítimo, y la demanda de reposición de la cadena industrial se superpone. Se prevé que el suministro de litio siga siendo escaso en el tercer trimestre y que el precio del litio se recupere constantemente, lo que proporcionará apoyo para la evaluación y rehabilitación continuas de la placa.
En el contexto del objetivo de “doble carbono”, se hace hincapié en las oportunidades históricas de inversión en nuevas fuentes de energía y nuevos materiales, centrándose en los nuevos metales energéticos con una fuerte demanda y una oferta débil y en los nuevos materiales metálicos que se benefician de la modernización industrial y la sustitución nacional. La fuerte restricción de la oferta de recursos metálicos causada por el bajo gasto de capital a largo plazo apoyará el alto precio de los metales no ferrosos en los próximos años, y las empresas de recursos metálicos tendrán la oportunidad de invertir en la revaluación del valor. Las empresas de nuevos materiales metálicos se benefician del rápido desarrollo de la inteligencia eléctrica, y en la actualidad acogen con beneplácito la ventana de diseño después de la caída. Li recommended Concern Tianqi Lithium Corporation(002466) , Ganfeng Lithium Co.Ltd(002460) , Sinomine Resource Group Co.Ltd(002738) , Chengxin Lithium Group Co.Ltd(002240) , Yongxing Special Materials Technology Co.Ltd(002756) , etc.; Se recomienda prestar atención a Poco Holding Co.Ltd(300811) , Lizhong Sitong Light Alloys Group Co.Ltd(300428) , Guangdong Haomei New Materials Co.Ltd(002988) , Xinjiang Beiken Energy Engineering Co.Ltd(002828) , Guangdong Hoshion Aluminium Co.Ltd(002824) , Jiangsu Pacific Quartz Co.Ltd(603688) , Ningbo Boway Alloy Material Co.Ltd(601137) , etc.; Titanio recommended Concern Baoji Titanium Industry Co.Ltd(600456) , Sichuan Anning Iron And Titanium Co.Ltd(002978) , Western Metal Materials Co.Ltd(002149) , etc. Se recomienda prestar atención a Sino-Platinum Metals Co.Ltd(600459) , Chifeng Jilong Gold Mining Co.Ltd(600988) , Yintai Gold Co.Ltd(000975) , etc.; Las recomendaciones sobre metales industriales se refieren a Yunnan Aluminium Co.Ltd(000807) , Henan Shenhuo Coal&Power Co.Ltd(000933) , Western Mining Co.Ltd(601168) , Zijin Mining Group Company Limited(601899) , Sunstone Development Co.Ltd(603612) , etc.
Shenzhen Neptunus Bioengineering Co.Ltd(000078) 3 nueva demanda de energía sigue siendo fuerte nueva demanda de energía
El impacto de la epidemia en la nueva demanda de energía se está mitigando gradualmente, en mayo más de nuevas empresas de automóviles de poder para entregar datos agradables, la nueva demanda de energía sigue siendo fuerte, la asignación de energía y la evaluación de la relación calidad – precio de la mejora significativa. En cuanto al litio, el precio del litio oscila alrededor de 450000 / t con la liberación de la nueva capacidad y la restauración estacional de la producción de Lagos de sal. Recientemente, el precio de subasta del concentrado de Pilbara es de 5.955 dólares de los EE.UU., y el costo del carbonato de litio es de aproximadamente 43 – 440000 Yuan / tonelada. En la actualidad, las existencias de sal de litio en las fábricas, los comerciantes y los tramos medios son generalmente muy bajas, por lo que se espera que los precios del litio vuelvan a aumentar a medida que la demanda se recupere gradualmente. Debido a que la velocidad de desarrollo de los recursos en el extranjero es relativamente lenta, la proporción de la demanda de litio aumenta considerablemente, la curva de costos superpuestos es empinada y la dureza es completa, lo que eleva el nivel del Centro de precios del litio en gran medida.
En cuanto al cobalto, el impacto de la recesión del consumo de electrónica de consumo de China y la corrección de las cotizaciones en el extranjero, la reciente corrección de los precios chinos del cobalto es mayor. Sin embargo, cabe señalar que, debido a las inundaciones anteriores en el puerto de Durban, las importaciones de materias primas de cobalto seguirán siendo bajas en mayo y junio, o formarán un cierto apoyo al precio del cobalto.
En cuanto al níquel, la volatilidad a corto plazo de los productos básicos en su conjunto, los precios del níquel se han revisado recientemente, y se espera que los precios regresen gradualmente a los fundamentos de la oferta y la demanda con la liberación gradual de la nueva oferta, con un precio medio anual de entre 25.000 y 25.000 dólares de los EE.UU., con la ventaja de la integración ascendente de las empresas destacadas. En cuanto a las tierras raras, en el primer semestre de 2022, la cuota de tierras raras de China aumentó un 20% año tras año, continuando a ún más el patrón de oferta y demanda de tierras raras, y los precios del óxido de praseodimio y neodimio se han estabilizado recientemente. China Northern Rare Earth (Group) High-Tech Co.Ltd(600111) La expansión de la capacidad de producción y la mejora de la estructura de los productos de la empresa líder ndfeb son favorables a la elasticidad del rendimiento en resonancia de múltiples factores, as í como al crecimiento de los pedidos debido a la prosperidad de las empresas magnéticas blandas aguas abajo. Se recomienda que se preste atención a: litio ( Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) , Yongxing Special Materials Technology Co.Ltd(002756) , Suzhou Ta&A Ultra Clean Technology Co.Ltd(300390) , Changchun Up Optotech Co.Ltd(002338) , Chengxin Lithium Group Co.Ltd(002240) , Chengxin Lithium Group Co.Ltd(002240) \ ), níquel cobalto ( Zhejiang Huayou Cobalt Co.Ltd(603799) \ , Zhejiang Weiming Environment Protection Co.Ltd(603568) \ , Cngr Advanced Material Co.Ltd(300919) ), material magnético ( 6037 Jl Mag Rare-Earth Co.Ltd(300748) , Earth-Panda Advanced Magnetic Material Co.Ltd(688077) , yunlu Shares, Hengdian Group Dmegc Magnetics Co.Ltd(002056) ).
Shenyin Wanguo Securities: The price of lithium carbonate and Lithium hydroxide is expected to continue to rise in the next Half – year
En el contexto del aumento mundial de los tipos de interés, las oportunidades de aumento de los precios de los productos cíclicos son relativamente limitadas, por lo que la inversión debe seleccionar la industria y el momento de la inversión. Preferimos electrodos de grafito de bajo ciclo ( Fangda Carbon New Material Co.Ltd(600516) \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ oportunidadesde crecimiento ( Zijin Mining Group Company Limited(601899) , China Molybdenum Co.Ltd(603993) , etc.), Se espera que los precios del oro sigan siendo fuertes bajo la estanflación.
Electrodo de grafito: Se espera que el precio del electrodo de grafito alcance la oportunidad de aumentar en 2022, especialmente en el segundo trimestre de la recuperación de la demanda aguas abajo, la oferta de producción más negativa, el aumento continuo de los costos y otros efectos del aumento de la seguridad de los precios. Níquel: Se espera que los precios del níquel sean fuertes en los próximos seis meses, con la liberación de la nueva capacidad de Indonesia a finales de año después de que los precios del níquel puedan disminuir, pero se espera que la disminución general sea limitada. Litio: Se espera que los precios del carbonato de litio y el hidróxido de litio sigan aumentando en los próximos seis meses, pero con la nueva capacidad de producción de los recursos mundiales de litio en funcionamiento, se espera que los precios de la cadena industrial del litio disminuyan gradualmente a un rango razonable. Aluminio: beneficiarse del conflicto ruso – ucraniano y de la crisis energética europea, se espera que los precios mundiales del aluminio electrolítico se mantengan fuertes, el aluminio electrolítico de China debido a la ventaja de costos obviamente mayor beneficio unitario, el futuro con la nueva oferta y producción de aluminio electrolítico de China y la caída de la demanda de bienes raíces, los precios del aluminio y los beneficios disminuirán.
Shenzhen Huakong Seg Co.Ltd(000068) 6 : el margen de Seguridad de la industria destaca el notable aumento del litio como el valor de configuración del “petróleo blanco” de la nueva era.
A largo plazo, entre 200000 y 250000 Yuan o el nuevo centro de precios del litio, el margen de Seguridad de la industria aumentará significativamente, el litio como una nueva era de “petróleo blanco” valor de configuración prominente. The relevant subjects are: 00192 , Sanlux Co.Ltd(002224) 0 North Chemical Industries Co.Ltd(002246) 6 Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) \ Keda Industrial Group Co.Ltd(600499) Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) \ Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) Guilin Sanjin Pharmaceutical Co.Ltd(002275) 6 \ Zhongshan Broad-Ocean Motor Co.Ltd(002249) 7 \ Holitech Technology Co.Ltd(002217) 6 \ Suzhou Ta&A Ultra Clean Technology Co.Ltd(300390) , Tibet Mineral Development Co.Ltd(000762) , Tibet Urban Development And Investment Co.Ltd(600773) , Tibet Summit Resources Co.Ltd(600338) , etc.
Zhongtai Securities Co.Ltd(600918) : la Dirección General del ciclo ascendente de tres años de prosperidad a medio y largo plazo de las materias primas aguas arriba de la nueva energía no se modifica
La nueva fuente de energía aguas arriba de las materias primas materiales magnéticos de tierras raras, como la lámina de aluminio de cobre de litio – cobalto, debido a la situación epidémica, logística y otros factores en un corto período de tiempo, la oferta y la demanda de una situación de doble debilidad, Shanghai tiene la intención de promover La reanudación ordenada de la producción de las empresas, el paisaje de la cadena industrial o se restaurará gradualmente, el ciclo económico de tres a ños a medio y largo plazo de la Dirección General no se modificará, la dirección de la prosperidad industrial es clara. The core target is: Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) , Guangdong Shenglu Telecommunication Tech.Co.Ltd(002446) Taiji Computer Corporation Limited(002368) Yongxing Special Materials Technology Co.Ltd(002756) Sichuan Yahua Industrial Group Co.Ltd(002497) Zhejiang Huayou Cobalt Co.Ltd(603799) \ China Molybdenum Co.Ltd(603993) China Northern Rare Earth (Group) High-Tech Co.Ltd(600111) \ 00238 \ 00277 \ Yantai Zhenghai Magnetic Material Co.Ltd(300224) , Jl Mag Rare-Earth Co.Ltd(300748) , Earth-Panda Advanced Magnetic Material Co.Ltd(688077) , Jiangsu Dingsheng New Material Joint-Stock Co.Ltd(603876) , Nuode Investment Co.Ltd(600110) , Guangdong Jiayuan Technology Co.Ltd(688388) , etc.
Valores: en 2021 – 2022, la demanda de baterías de litio aumentó rápidamente, tanto aguas arriba como aguas abajo se encontraban en un Estado de tensión de almacenamiento continuo.
En 2021 – 2022, la demanda de baterías de litio aumentó rápidamente, tanto aguas arriba como aguas abajo se encontraban en un Estado de tensión continua. Debido a que la demanda de baterías de litio en 2021 es particularmente buena, desde baterías de energía, almacenamiento de energía y pequeñas piezas de energía, la industria de baterías para materiales, han iniciado una preparación de existencias, lo que hace que los precios de todos los enlaces aumenten. En cuanto a la compra de la empresa de baterías, el precio de los materiales aguas arriba está aumentando, la cantidad no puede satisfacer la preparación de la producción, por lo que la oferta y la demanda han sido más tensas desde la previsión de la demanda de vehículos eléctricos, la planificación de la producción de baterías y el pedido de materiales de baterías.
Las empresas de baterías de primera línea deben hacer to do lo posible para garantizar la participación y los beneficios, mientras que las empresas de baterías de segunda línea sólo luchan por la participación. Las empresas de baterías de primera línea deben ampliar el efecto de escala para abrir la brecha, por lo que la producción de capacidad debe expandirse, la cuota depende de Rob. De hecho, desde el punto de vista técnico, la diferencia entre las empresas de primera línea no es demasiado grande, el nivel tecnológico de las empresas de segunda línea también está mejorando. Para ampliar la producción y mantener el margen bruto, es necesario tener una buena relación de cooperación con los recursos aguas arriba. Y la batería integrada a toda la cadena de la industria del vehículo, se ajustará a través de la cadena de beneficios para ganar cuota de mercado global, los beneficios aguas arriba no son buenos, el foco de beneficios en el extremo del vehículo. Debido a la baja cuota de mercado, las empresas de vehículos de segunda línea deben utilizar un alto crecimiento para obtener nuevas inversiones, a fin de garantizar la supervivencia de la competencia en esta ronda, las empresas de segunda línea, incluso si no ganan dinero, se esforzarán por compartir.
