Desde mayo, el mercado en su conjunto ha mantenido un repunte del mercado, el sentimiento de los inversores ha mejorado significativamente, según las estadísticas, del 1 de mayo al 23 de mayo, 92 empresas que cotizan en bolsa recibieron más de 50 instituciones de investigación centralizada.
En comparación con abril, el Grupo de investigación institucional de las empresas calientes ha cambiado. Y la industria de la concentración de empresas calientes, a menudo también puede ser el foco de la dirección de la inversión institucional.
Los productos semiconductores, la biotecnología, etc. continuaron el calor del mes pasado, los metales no metálicos, los componentes y equipos eléctricos, las prendas de vestir y los artículos de lujo, los bancos regionales y otras nuevas industrias como foco de atención institucional. Entre ellos, el número de instituciones de investigación de Bank Of Ningbo Co.Ltd(002142)
20 empresas que cotizan en bolsa obtuvieron más de 150 encuestas institucionales, algunas de las cuales aumentaron más del 50% este mes.
Según los datos, desde mayo (2022.5.1 – 2022.5.23) de las empresas que cotizan en bolsa que han sido investigadas por las instituciones de alta frecuencia, 92 empresas que cotizan en bolsa no menos de 50 instituciones investigadas.
De ellos, 297 instituciones han investigado Zhejiang Dali Technology Co.Ltd(002214) 2 \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ casa) Livzon Pharmaceutical Group Inc(000513) \ \ \ \ \ \ \ (184 casas) Lizhong Sitong Light Alloys Group Co.Ltd(300428) (167) Beijing Yuanliu Hongyuan Electronic Technology Co.Ltd(603267) (165), Cetc Digital Technology Co.Ltd(600850) (164), Suzhou Hengmingda Electronic Technology Co.Ltd(002947) (160), Shenzhen Inovance Technology Co.Ltd(300124) (160), Ganyuan Foods Co.Ltd(002991) (157) fueron los principales encuestados.
El reportero de cailian señaló que entre las 20 empresas más encuestadas recientemente, el aumento más alto fue de 50.52 por ciento, seguido por un 33.95 por ciento de ganancia mensual, seguido por un 29.40 por ciento de ganancia mensual positiva de 29.40 por ciento, entre otras como Gotion High-Tech Co.Ltd(002074) por ciento (28.77 por ciento), Cngr Advanced Material Co.Ltd(300919) por ciento (26.26 por ciento), Yangling Metron New Material Co.Ltd(300861) por ciento (29.40 por ciento), Cngr Advanced Material Co.Ltd(300919) por ciento (28.77 por ciento), Cngr Advanced Material Co.Ltd(300919) por ciento (26.26 por ciento).45%, Guoanda Co.Ltd(300902) (20,94%) y Otros ingresos en mayo antes.
Desde el punto de vista de la distribución de la industria de la última empresa de investigación, las industrias de metales no metálicos, componentes y equipos eléctricos, prendas de vestir y artículos de lujo son las más preocupadas.
Entre ellos, el metal no metálico recibe la mayor atención, y Ganfeng Lithium Co.Ltd(002460) , Hengdian Group Dmegc Magnetics Co.Ltd(002056) , Yangling Metron New Material Co.Ltd(300861) \
A diferencia de la disminución de la preocupación por los componentes eléctricos y el equipo en abril, la industria ha vuelto a la visión de la investigación de alta frecuencia de la Organización desde mayo, pero la empresa que recibe la atención ha cambiado ligeramente, el grado de calor que antes había recibido la atención bastante alta ha disminuido, y Se ha convertido en la empresa que recibe la atención de la Organización más en la industria.
después
Se espera que el crecimiento constante reanude la recuperación económica después de la epidemia superpuesta, con la mejora gradual de la situación epidémica en China, la eliminación generalizada de las existencias mundiales dominantes de metales básicos y la mejora significativa de la relación costo – rendimiento de la asignación de energía y metales. Se benefició del aumento de los precios del aluminio, la medición simultánea de la fundición de aluminio electrolítico vínculo toneladas de beneficios antes de impuestos de aluminio se recuperó. El alivio de las preocupaciones económicas mundiales es difícil de lograr de la noche a la mañana, los metales siguen fluctuando y el cobre y el aluminio pueden ser gradualmente optimistas. En cuanto al litio, el precio del litio oscila alrededor de 450000 / t con la liberación de la nueva capacidad y la restauración estacional de la producción de Lagos de sal. El segundo aumento de los tipos de interés de la Reserva Federal cayó al suelo, los tipos de interés de la deuda de los Estados Unidos aceleraron un nuevo récord, pero los precios del petróleo siguen siendo altos y duros, el entorno estancado del oro en general sigue siendo fuerte. Desde el punto de vista de la configuración del lado izquierdo del oro, después de un a ño y medio de consolidación, las acciones de oro siguen estando infravaloradas en la región actual, el precio de configuración más alto.
La Reserva Federal dijo que la recesión espera que el calentamiento apoye los precios de los metales preciosos y la alta inflación a corto plazo apoye los precios del oro, pero la presión a la baja sobre los metales preciosos se ha vuelto cada vez más fuerte a medida que la liquidez en el extranjero sigue endureciéndose. En cuanto a los metales básicos, la labor económica de China se ha centrado en la estabilización de las palabras, y la política de crecimiento constante seguirá aplicándose para apoyar la confianza de la demanda, pero a nivel mundial: la demanda de bienes duraderos sigue disminuyendo durante el ciclo de austeridad de la Reserva Federal de los Estados Unidos, y los activos no direccionales buscan oportunidades estructurales derivadas de la reforma de la oferta.
El tiempo de pesimismo ha pasado, el nuevo sistema de energía es la línea principal, mira el grifo de automatización.
Como una placa que ha disminuido considerablemente desde 2021, el equipo eléctrico ha sido recientemente investigado por la Organización. Gotion High-Tech Co.Ltd(002074) , Shenzhen Inovance Technology Co.Ltd(300124)
Shenzhen Neptunus Bioengineering Co.Ltd(000078) 3 En mayo, la industria se recuperó, las empresas de automóviles de Shanghái volvieron a trabajar y la producción aumentó gradualmente, la cadena industrial media se recuperó activamente, se espera que el crecimiento de Q2 todavía se pueda lograr. La lógica de la inversión de los beneficios a medio plazo de las baterías es similar a la de los módulos fotovoltaicos del año pasado. A medio plazo, la tasa de autoabastecimiento de los recursos de litio de las empresas de baterías de cabeza aumentará, y la capacidad de conducción de los precios de mercado de alta prosperidad, como el almacenamiento de energía para los hogares y las baterías no energéticas, será fuerte. La fluctuación de los beneficios del diafragma, el electrodo negativo y el precursor en los próximos 1 – 2 años es relativamente controlable. Las nuevas tecnologías pueden ofrecer oportunidades a la empresa líder alfa. En cuanto al equipo eléctrico, el nuevo sistema de energía eléctrica se convierte en la línea principal de la red eléctrica y sigue siendo optimista sobre el grifo de automatización. Se espera que la inversión supere las expectativas. En el sector industrial, el auge de la industria manufacturera en abril se vio afectado por la epidemia, y se siguió recomendando la capacidad de aumentar la participación de los principales.
Se espera que el desarrollo del mercado mundial de almacenamiento de energía supere las expectativas. Seguir prestando atención a la distribución a corto, mediano y largo plazo de la red eléctrica. Con el aumento constante de las expectativas tras el control gradual de la situación epidémica local, se sugiere que se preste más atención a la inversión en infraestructura de la red eléctrica, los proyectos a gran escala en el lado de la fuente de energía y la adquisición continua de códigos para el sistema de equipo inteligente de la red eléctrica a corto y mediano plazo, y que se preste más atención al proceso de digitalización de la red eléctrica a largo plazo.
the exchange rate
Tras la reanudación de la negociación, se llegó a la conclusión de que, en el contexto de la estabilización de la recuperación de la demanda terminal y la mejora de la gestión empresarial, el rendimiento de las empresas textiles a menudo se beneficiaba del aumento de los beneficios causado por la disminución del tipo de cambio del renminbi frente al dólar de los Estados Unidos, y el rendimiento del mercado y la tendencia del tipo de cambio tenían cierta correlación, y el grado de fuerza de la demanda influía en el grado de correlación. En la actualidad, en el contexto de la disminución de la suavidad de la cadena de suministro de China, la prudencia de la demanda interna y la reanudación de la producción y la División de pedidos en otros países productores, se prevé que la recesión de la placa de fabricación textil Q2 disminuya, y que la reciente depreciación del tipo de cambio y la reducción de los derechos de aduana aumenten el sentimiento de la placa. Teniendo en cuenta la flexibilidad de los tipos de cambio y la certeza de la demanda, se recomienda que el líder tenga la ventaja de la distribución en el extranjero, la alta proporción de exportaciones y la prosperidad de la pista.
Según las estadísticas internacionales del Banco de China, las ventas fuera de línea de ropa fluctuaron en abril de 2022 bajo la influencia del entorno minorista. Debido a que la epidemia afecta a la venta al por menor fuera de línea, la venta al por menor de ropa cayó un 22,83% en comparación con el mes anterior, principalmente debido a la política de cierre y control más estricta, lo que dio lugar a una disminución del flujo de ventas al por menor fuera de línea. En la actualidad, la situación de la epidemia en Shanghai ha mejorado y se espera que el cierre y el control fuera de línea se liberen gradualmente. Se espera que el extremo minorista de la ropa se vea afectado en mayo, pero se espera que mejore en junio a medida que la epidemia se alivie. La liberalización gradual de la logística es beneficiosa para la recuperación de la demanda, la superposición de las principales empresas textiles y de confección para acelerar la distribución de los nuevos canales, se espera que el seguimiento de la recuperación del consumo de textiles y de confección.
El espacio de crecimiento a largo plazo de la biomedicina es notable y sigue siendo un área de alta prosperidad.
De acuerdo con el Plan Nacional de salud del 14º plan quinquenal publicado por la Oficina General del Consejo de Estado, se considera que las oportunidades de inversión en la dirección de la innovación y la internacionalización deben aprovecharse activamente. Prestar atención a los servicios médicos, la medicina tradicional china y la medicina digital, en particular a las drogas y vacunas innovadoras, los equipos y las ciencias de la vida, las tecnologías innovadoras de vanguardia y el consumo interno.
Minsheng Securities afirma el vigoroso desarrollo de las ciencias de la vida aguas arriba, en el rápido desarrollo de la industria biofarmacéutica China, la baja tasa de localización y las políticas para alentar la localización, las empresas aguas arriba pueden dar a las empresas farmacéuticas locales una alta certeza, a través de las drogas locales para el mar y sus propias exportaciones para acelerar la internacionalización, a través de la placa anterior de la plena retrollamada, el espacio de crecimiento a largo plazo es notable, la relación calidad – precio de la inversión es prominente. La preocupación por el crecimiento de la industria proviene de la fuerte ductilidad del modelo de negocio y la disposición prospectiva de la nueva era. La situación epidémica es la piedra de toque para probar el rendimiento de la empresa, y la relación costo – rendimiento de la inversión de la placa es prominente.
Cinco años de reducción de LPR, el rendimiento bancario mejorará aún más.
Desde mayo, el sector bancario ha sido investigado por varias instituciones, la mayoría de las cuales creen que la valoración del sector bancario se encuentra en un margen seguro, con expectativas de recuperación de la valoración.
Interpretación: el reciente aumento de la supervisión en la política de crecimiento estable de la cantidad total y la estructura contribuye a estabilizar las expectativas macroeconómicas, debilita la perturbación del crédito en la industria inmobiliaria y, a corto plazo, los bancos se enfrentan a una cierta presión negativa de recuperación y fijación de precios. Sin embargo, con la Política de crecimiento estable en el suelo, la optimización ordenada de la política inmobiliaria y el debilitamiento marginal de la influencia de la epidemia, se espera que la débil expectativa de la placa bancaria mejore continuamente, y se sugiere que se preste atención al crecimiento estable y la estabilidad del crédito. Estabilizar el efecto de la política inmobiliaria. La lógica de la inversión debe tener en cuenta tanto las oportunidades sistémicas de mejora de la valoración de la industria como las oportunidades individuales de mejora del modelo de negocio.
La reciente política de tipos de interés ha tenido un efecto positivo en los diferenciales bancarios y la calidad de los activos. Las tasas de interés de los préstamos y depósitos también se redujeron. Los depósitos tienen una contribución positiva de aproximadamente 7 BPS. El préstamo tiene un efecto de arrastre de 2 BPS en el diferencial de tipos de interés, el efecto de 3 BPS causado por la reducción de 15 BPS en el LPR a cinco a ños, y el efecto general del préstamo es de 5 BPS. La combinación de los diferenciales bancarios también puede ampliar 2 BPS, por lo que la propia cartera de políticas es beneficiosa para los bancos. Y después de la reducción de las tasas de interés de la industria inmobiliaria de infraestructura, el buen funcionamiento de los clientes también beneficiará a los bancos, el rendimiento de los bancos mejorará aún más. La reforma del mecanismo de autorregulación de los tipos de interés de los depósitos vincula el límite superior de los tipos de interés de los depósitos con los tipos de interés de los bonos del Tesoro a 10 años y el LPR a un año, y logra un mecanismo de protección de los diferenciales de interés más fijo. La tasa de préstamos no productivos de los bancos ha disminuido durante seis trimestres consecutivos, con márgenes de interés estables, el rendimiento financiero de los bancos mejorará aún más. Se prevé que la reunión del Politburó a finales de julio y la reunión del 20º Congreso del partido en octubre sigan aumentando constantemente.
