El 15 de marzo de 2022, el Tribunal financiero de Shanghái aceptó el caso de los inversores contra la empresa cotizada en bolsa de kechuangban. Este caso es el primer caso de controversia sobre la responsabilidad de las empresas que cotizan en bolsa por fraude de valores. En febrero de 2020, la lista inicial de Amethystum Storage Technology Co.Ltd(688086) fue suscrita por China Securities Co.Ltd(601066) .
China Securities Co.Ltd(601066) Desde principios de 2022 hasta el cierre del 15 de marzo, el número de OPI de acciones a de China Securities Co.Ltd(601066) como asegurador principal alcanzó
La responsabilidad del emisor y del asegurador principal está sujeta a una decisión judicial. Sin embargo, con el desarrollo del sistema de registro, la responsabilidad de los bancos de inversión, los aseguradores, los patrocinadores, los contables y los abogados, que son los “guardianes” importantes del mercado de valores, en la emisión de nuevas acciones, atrae cada vez más la atención del mercado.
La decisión final en este caso es de gran importancia para todos los tipos de participantes en el mercado.
El Tribunal financiero de Shanghái aceptó el primer caso de responsabilidad por fraude de valores
According to the official Wei of Shanghai Financial Court, on 15 March 2022, the Court accepted the case of Liability Dispute of Securities false Statement of Amethystum Storage Technology Co.Ltd(688086) . Amethystum Storage Technology Co.Ltd(688086) P align = “center” Figure 1: Shanghai Financial Court accepted the case of Liability Dispute of Securities false Statement (excerpt)
The Research found that since the listing, the exchange has received multiple inquiries and received the report of the c
En la actualidad, no se especifican las presuntas “violaciones” de la Carta de presentación de informes divulgadas por el Gobierno. Amethystum Storage Technology Co.Ltd(688086) \
En diciembre de 2021, Amethystum Storage Technology Co.Ltd(688086) \ P align = “center” Figure 3: Annual Audit Report of 2020 issued by Li Xin Accountants (Excerpts)
En una respuesta posterior a la Carta de consulta de la bolsa de Shanghai, el organismo patrocinador respondió a ambas cuestiones. China Securities Co.Ltd(601066) \ \ \ P align = “center” Figure 4: China Securities Co.Ltd(601066) \ Special CHEC
Sin embargo, la respuesta de China Securities Co.Ltd(601066) no significa que los emisores y aseguradores estén exentos de responsabilidad.
En los últimos años, los reguladores han seguido fortaleciendo la supervisión del cumplimiento de las actividades de los bancos de inversión, como los patrocinadores de suscripción. Desde 2020, China Securities Co.Ltd(601066) ha sido objeto de sanciones
En 2020, la Comisión Reguladora de valores ordenó a China Securities Co.Ltd(601066) \ In 2021, the Securities broker was also interviewed for Regulatory Regulation because of violations in its role as sponsor of the OPI of 21st Century Space Technology Applications Co., Ltd.
China Securities Co.Ltd(601066) \ IPO Master Underwriting
Desde principios de 2022 hasta el cierre del 15 de marzo, 63 nuevas acciones se cotizaron en el mercado de acciones a.
De ellos, China Securities Co.Ltd(601066) A lo largo de 2021, desde el punto de vista de la cantidad de suscripción principal de OPI y la cantidad de recaudación de fondos, China Securities Co.Ltd(601066) completó 46 proyectos de OPI y recaudó más de 50.000 millones de yuan, y su negocio de suscripción de OPI ocupó el tercer lugar en la industria de valores. P align = “center” figura 5: clasificación de los aseguradores de OPI en 2021 (15 de marzo de 2022)
Sin embargo, la tendencia de los precios de las acciones de algunos proyectos suscritos por China Securities Co.Ltd(601066)
Desde 2022, National Core Technology and Softcom Power, co – Underwriter by China Securities Co.Ltd(601066) \
En comparación con su precio de emisión, en 2021 las OPI suscritas por China Securities Co.Ltd(601066) \ \ 35
¿Cómo pueden los grandes corredores ser buenos guardianes?
Del mismo modo que China Securities Co.Ltd(601066) \ Entre ellos, ambos 3 sólo en el primer día de cotización cae por debajo del precio de emisión. Por lo tanto, varias grandes empresas de valores como los principales aseguradores de OPI, al mismo tiempo, también son “grandes rompedores”. P align = “center” figura 6: nuevas acciones cotizadas entre principios de 2022 y el 15 de marzo que cayeron por debajo del precio de oferta al cierre del primer día de cotización
Según los resultados de la clasificación de las empresas de valores de 2021 divulgada por la Comisión Reguladora de valores de China, la calificación de Haitong Securities Company Limited(600837) \ 35 P align = “center” figura 7: sanciones reglamentarias parciales recibidas desde 2021
En cuanto a la OPI y el principal negocio de suscripción conexo, como empresa de valores patrocinadora recomendada de Shandong New Green Food, no ha sido diligente y concienzuda; En el desempeño de las responsabilidades de supervisión continua de la reestructuración de Shanghai zhongji Pile Industry Co., Ltd., no se llevó a cabo una visita periódica de retorno, inspección in situ y otros procedimientos.
Además, desde 2020, el “hermano mayor de la industria” Citic Securities Company Limited(600030) ha sido objeto P align = “center” figura 8: sanciones reglamentarias parciales recibidas desde 2020
A finales de 2020, la Comisión Reguladora de valores de China publicó con frecuencia un documento en el que se mencionaba el problem a del control interno imperfecto en varios proyectos de suscripción de OPI. Citic Securities Company Limited(600030) \ in En el proyecto de oferta pública inicial de Starpower Semiconductor Ltd(603290) , Citic Securities Company Limited(600030) , No se aceptó estrictamente el documento de trabajo. En el proyecto IPO de Anhui Maanshan Rural Commercial Bank Co., Ltd., no se examinó el conflicto de intereses de todo el personal del proyecto.
Por lo tanto, aunque el primer caso de fraude de valores de la Junta de creación de la Ciencia y la tecnología involucra principalmente a la familia China Securities Co.Ltd(601066)
¿No puede ayudar a la gente a pensar profundamente, cómo deben las grandes empresas de valores cumplir la función de “guardián” del mercado de valores?
