Puntos destacados de la inversión
Vista agregada
Tres razones principales explican el ajuste de las acciones A antes de las vacaciones: en primer lugar, el gráfico de puntos de la Fed superó las expectativas y el dólar estadounidense se fortaleció; en segundo lugar, los riesgos geopolíticos aumentaron; y en tercer lugar, las exportaciones económicas de China fueron débiles y el tipo de cambio se depreció. Acontecimientos en el extranjero durante la temporada de vacaciones: las nóminas no agrícolas de EE.UU. superaron las expectativas, los recortes de producción de la OPEP+, la subida de los tipos de interés de 75BP en noviembre se convirtió en algo probable, los mercados de renta variable todavía están digiriendo; Rusia no inició una declaración de guerra nuclear, el resultado final es claro. Pero la explosión del puente de Crimea, los Estados Unidos para aumentar el control de las exportaciones de chips a China, la incertidumbre geopolítica todavía existe.
China tiene dos grandes aspectos positivos y uno negativo: uno de ellos es la política inmobiliaria, que hace que bajen los tipos de interés de las hipotecas, los tipos de interés de los fondos de previsión, las concesiones fiscales triplican el bien esperado, la política de seguimiento de la flexibilización todavía se espera. El otro aspecto positivo es que la intervención del banco central está empezando a dar resultados, ya que el tipo de cambio vuelve a fluctuar en dos direcciones desde la depreciación unilateral, lo que alivia el sentimiento y la presión del capital. La parte negativa son los malos datos de consumo de la Fiesta Nacional, ya que los desplazamientos sólo alcanzan el 60% de los años anteriores y la taquilla se sitúa en el nivel más bajo de los últimos ocho años.
Se espera que las acciones A se estabilicen: es poco probable que la Fed se muestre demasiado agresiva, el fondo de los riesgos geopolíticos está claro, se esperan reuniones importantes en China y el sentimiento del mercado se está reparando gradualmente.
Preocupado por tres líneas principales: En primer lugar, la reparación de la demanda interna (se benefició de la relajación de la política de bienes raíces, y la finalización de los bienes raíces relacionados con las empresas estatales centrales de vivienda, materiales de construcción); segundo es independiente y controlable (control para aumentar el código para forzar la sustitución de los equipos y materiales de semiconductores nacionales, la carta de la computadora Chuang, equipos médicos), tres es la seguridad energética (la nueva dirección de la energía de almacenamiento de escenario, las existencias seleccionadas, se centran en la continuación del alto auge en el tercer trimestre; la crisis energética europea y el precio del petróleo rebote favorable (carbón, petróleo y productos petroquímicos, transporte de petróleo y otras direcciones energéticas antiguas).
Este número de la cartera de acciones de oro.
Alimentos y bebidas: Shanxi Xinghuacun Fen Wine Factory Co.Ltd(600809) ( Shanxi Xinghuacun Fen Wine Factory Co.Ltd(600809) .SH)
Farmacéutico y biológico: Tianjin Chase Sun Pharmaceutical Co.Ltd(300026) ( Tianjin Chase Sun Pharmaceutical Co.Ltd(300026) .SZ)
Materiales de construcción y edificación: Skshu Paint Co.Ltd(603737) （ Skshu Paint Co.Ltd(603737) .SH）
Electrónica：Tecnología Dingyang (688112.SH)
Electrónica：Naxin Micro (688052.SH)
Electronics： Guangzhou Sanfu New Materials Technology Co.Ltd(688359) （ Guangzhou Sanfu New Materials Technology Co.Ltd(688359) .SH）
Nueva energía： Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) （ Shenzhen Envicool Technology Co.Ltd(002837) .SZ）
Power equipment： Hainan Jinpan Smart Technology Co.Ltd(688676) （ Hainan Jinpan Smart Technology Co.Ltd(688676) .SH）
Machinery equipment： Suzhou Mingzhi Technology Co.Ltd(688355) （ Suzhou Mingzhi Technology Co.Ltd(688355) .SH)
Mechanical equipment： China Oilfield Services Limited(601808) （ China Oilfield Services Limited(601808) .SH)
Nota: Las acciones de oro están clasificadas sin ningún orden en particular
Consejos sobre el riesgo
(1) Brote epidémico más allá de lo esperado
(2) Estanqueidad económica
(3) La política no es la esperada
