Informes de los principales institutos de investigación bursátil de China, que minimizan la diferencia de información entre los inversores particulares y las instituciones y permiten a los inversores particulares comprender antes los cambios en los fundamentos de las empresas cotizadas.
A finales de junio de 2022, los 30 valores destacados por la estrategia de Seguimiento del Comportamiento del Inversor Institucional que habían sido investigados recientemente por las principales empresas de capital riesgo tuvieron una rentabilidad media del -2,8% en julio, con una rentabilidad media del -3,2%.
A fecha de 202207-29, la Cartera de Seguimiento del Comportamiento del Inversor Institucional ha logrado una rentabilidad absoluta en lo que va de año del -9,9%, superando al Índice CSI 500 en un 4,5%; en julio de 2022, la cartera logró una rentabilidad absoluta del -4,1%, superando al Índice CSI 500 en un -1,6%.
PEAD.notice
En este periodo, identificamos valores con sorpresas tanto de crecimiento como de superávit según la regla PEAD.notice, y logramos un exceso de rentabilidad significativo basado en eventos en relación con el índice CSI 500 en la siguiente ventana de 60 días tras la publicación de los informes periódicos, con un exceso acumulado de más del 7,7% y una tasa de superación diaria del 70,0%.
A fecha de 202207-29, la cartera PEADnotice ha logrado una rentabilidad absoluta en lo que va de año del 7,1%, superando al índice CSI 500 en un 21,6%; de los cuales en julio de 2022, la cartera logró una rentabilidad absoluta del 5,0%, superando al índice CSI 500 en un 7,5%.
Mejora de la rentabilidad de los fondos de renta variable
En el año 2022, la rentabilidad media de los fondos de renta variable y de los fondos híbridos con tendencia a la renta variable fue del -12,4%, la mediana del -13,1% y los cuartiles del 25% y del 75% del rendimiento fueron del -17,1%% y del -8,4%; de los cuales, en julio, la rentabilidad media fue del -3,0%, la mediana del -3,5% y los cuartiles del 25% y del 75% del rendimiento fueron del -6,3%% y del -0,3%.
A fecha de 202207-29, la Cartera de Mejora del Rendimiento del Fondo de Renta Variable tiene una rentabilidad absoluta en lo que va de año del -10,7%, superando al Índice del Fondo de Renta Variable Común en un 1,8%; incluso para julio de 2022, la cartera tiene una rentabilidad absoluta del -6,5%, superando al Índice del Fondo en un -3,1%.
Otras carteras cuantitativas
La Cartera Selecta de Oro de Intermediación tiene una rentabilidad absoluta en lo que va de año del -5,6%, superando al Common Equity Fund Index en un 6,9%; la Cartera Selecta de Dividendos tiene una rentabilidad absoluta en lo que va de año del 2,0%, superando al CSI Dividend Index en un 4,0%.
Advertencia de riesgo: Las conclusiones anteriores se basan en datos históricos y en mediciones de modelos cuantitativos, y están sujetas al riesgo de cambios en el estilo del mercado y a fallos de los modelos.
