En la Carta de consulta sobre la divulgación de información sobre la emisión de acciones para la compra de activos y la recaudación de fondos de apoyo y el plan de transacciones conexas
Notas especiales sobre cuestiones financieras y contables
A la misma empresa contable (Asociación General Especial)
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En la Carta de consulta sobre la divulgación de información sobre la emisión de acciones para la compra de activos y la recaudación de fondos de apoyo y el plan de transacciones conexas
Notas especiales sobre cuestiones financieras y contables
To the Shanghai Stock Exchange no. 210a013302, tongzhuanzi (2022):
El 15 de junio de 2022 se recibió una carta de consulta sobre la divulgación de información relativa a la compra de activos y la recaudación de fondos de cobertura y el plan de transacciones conexas mediante la emisión de acciones de Shuifa Energas Gas Co.Ltd(603318) (en adelante, la “Carta de consulta”) (en adelante, la “Carta de consulta”). De conformidad con los requisitos de la Carta de investigación, hemos realizado una verificación especial de las cuestiones mencionadas en la Carta de investigación que requieren la verificación de los contables, y ahora describimos la situación de la verificación y las opiniones de verificación de la siguiente manera:
Pregunta 3 de la Carta de consulta:
“El Plan muestra que las ventas de la empresa destinataria son principalmente de comerciantes, y todas las ventas de GNL a través de Dalian Hydro. El rendimiento de la empresa destinataria ha aumentado considerablemente en 2021, con ingresos de explotación de 855 millones de yuan, un aumento interanual del 129,71%, un beneficio neto de 33.041500 Yuan, un aumento interanual del 352,66%. En combinación con el tipo de usuario final, el modo de envío a los comerciantes, la situación de las empresas comparables, etc., se explica la racionalidad del modo de comerciante adoptado por la empresa destinataria. Revelar la política de reconocimiento de ingresos en el modo de comerciante y explicar si se ha realizado la venta final en combinación con la situación de compra y venta de Dalian shuifa en el período que abarca el informe; Sobre la base de los problemas mencionados y de la situación de los precios y las ventas de GNL, se explican las razones del gran aumento del rendimiento anual de la empresa destinataria en 2021. Se invita a los asesores financieros y contables a que expresen sus opiniones. ” [Respuesta de la empresa]
1. En combinación con el tipo de usuario final, el modo de envío a los comerciantes, la situación de las empresas comparables, etc., se explica la racionalidad del modo de comerciante adoptado por la empresa destinataria.
Durante el período que abarca el informe, las ventas de empresas cotizadas comparables a través de comerciantes en la misma industria fueron las siguientes:
Código de valores nombre de la empresa condiciones de venta de los comerciantes
Enn Natural Gas Co.Ltd(600803) .sh Enn Natural Gas Co.Ltd(600803) gas wholesale Business mainly sales to traders
Xinjiang Hongtong Natural Gas Co.Ltd(605169) . Sh Xinjiang Hongtong Natural Gas Co.Ltd(605169) GNL se vende principalmente a los clientes finales a través de la estación de gas, con una pequeña cantidad de GNL
Vender a un comerciante
Anhui Province Natural Gas Development Co.Ltd(603689) . Sh Anhui Province Natural Gas Development Co.Ltd(603689) not disclosed
Jiangxi Jovo Energy Co.Ltd(605090) .sh Jiangxi Jovo Energy Co.Ltd(605090) los clientes intermediarios representados por el gas urbano y los comerciantes son un complemento importante de las ventas
Según el informe anual 2021, los cinco principales clientes son comerciantes, que representan el 64,74% de las ventas totales.
Chongqing Gas Group Corporation Ltd(600917) . Sh Chongqing Gas Group Corporation Ltd(600917) not disclosed
Nota: las ventas de los comerciantes mencionados se extraen del informe anual 2021 de las empresas que cotizan en bolsa.
Entre las empresas mencionadas, el comercio al por mayor de GNL está dominado por Enn Natural Gas Co.Ltd(600803) Xinjiang Hongtong Natural Gas Co.Ltd(605169) Y Jiangxi Jovo Energy Co.Ltd(605090) \ debido a la distribución de la cadena industrial ST Shengda downstream Gas Station is less, so downstream clients are mainly traders. Por lo tanto, no hay diferencia significativa entre el modelo de ventas de la empresa objeto, que se basa principalmente en el comerciante y el de la empresa comparable.
La empresa destinataria vende a los comerciantes en forma de compra, y los comerciantes compran a la empresa destinataria de acuerdo con las necesidades de los clientes finales intermedios. Dado que los clientes finales de la empresa destinataria son principalmente los proveedores de gas de GNL y gas urbano, que tienen una demanda relativamente dispersa y una capacidad de negociación débil, a menudo eligen a los comerciantes para realizar adquisiciones centralizadas a fin de mejorar la eficiencia de las adquisiciones y reducir los costos de adquisición. Por consiguiente, es lógico que los clientes finales compren a través de comerciantes.
En el proceso de cooperación, los clientes intermedios de los comerciantes dan instrucciones de entrega a los comerciantes, los comerciantes de GNL transmiten las instrucciones de entrega a la empresa destinataria, los clientes intermedios organizan la logística a la empresa destinataria para llevar a cabo la entrega de las mercancías, los comerciantes generalmente no tienen la capacidad de almacenar GNL, el GNL no se mantendrá en inventario.
En resumen, es razonable que la empresa destinataria adopte el modelo de comerciante.
2. Divulgación de la política de reconocimiento de ingresos en el modo de los comerciantes, junto con la situación de compra y venta de Dalian shuifa en el período de que se informa, para indicar si se han realizado las ventas finales
Política de reconocimiento de ingresos de la empresa destinataria
De acuerdo con el contrato de venta, el comprador (cliente de Dalian waterpower) recogerá las mercancías por sí mismo, tomará la brida de carga como el punto de entrega, el riesgo de GNL antes del punto de entrega será asumido por la empresa destinataria, y el riesgo de GNL después del punto de entrega será asumido por el comprador, por lo que el momento de confirmación de los ingresos será el momento de la entrega por ambas partes.
Situación de las compras y ventas de Dalian Water Development en el período que abarca el informe
Durante el período que abarca el informe, la situación de la compra y venta de GNL en Dalian shuifa fue la siguiente:
Unidad: 10.000 toneladas
Cantidad de compra durante el período en el que: compra el inventario final del volumen de ventas de la empresa destinataria
202026,70 12,40 26,70 –
202135,68 19,51 35,68 –
Durante el período que abarca el informe, la empresa destinataria realizó las ventas finales de GNL.
3. Sobre la base de los problemas mencionados y de la situación de los precios y las ventas de GNL, se explican las razones del gran aumento del rendimiento anual de la empresa destinataria en 2021.
Cambios en las principales cuentas del Estado de beneficios de la empresa destinataria
El rendimiento de la empresa objetivo aumentó considerablemente en 2021, y las principales partidas del Estado de ingresos fueron las siguientes:
Unidad: 10.000 yuan
Razones de los cambios en la proporción de proyectos en 2021 y 2020
Ingresos de explotación 85510383722580 129,71% aumento de los precios del GNL y aumento de las ventas
Aumento de los precios de compra de gas natural y aumento de las ventas de GNL
Impuestos y recargos 256,88 191,88 33,88% aumento de los ingresos de explotación
Gastos generales 122515122833 – 0,26%
Aumentar los préstamos a corto plazo en 70 millones de yuan en 2021, los gastos financieros a largo plazo en 191711634,83 201,99% de los préstamos a corto plazo en 9,8 millones de yuan y el aumento del arrendamiento financiero
Aumento de los gastos por concepto de intereses en el período en curso
Ingresos de inversión 188021 gastos de ocupación de fondos de las empresas que cotizan en bolsa en 2021
El beneficio neto de 330415 729,94 352,66% se debió principalmente al aumento de los ingresos brutos de explotación y de inversión
Como puede verse en el cuadro anterior, el aumento de los beneficios netos de la empresa destinataria se debió principalmente al aumento de los beneficios brutos de explotación y los ingresos de inversión.
Precio, volumen de ventas y efecto en el beneficio neto del GNL en el período de referencia
Durante el período que abarca el informe, los precios y las ventas de GNL fueron los siguientes:
Tasa de cambio anual del proyecto 2021 para 2020
Ingresos por ventas de GNL (10.000 yuan) 84.101,66 36.819,31 128,42%
Ventas de GNL (10.000 toneladas) 19,58 12,40 57,90%
Precio unitario medio del GNL (Yuan / tonelada) 429478296910 44,65%
Nota: los ingresos de otros productos en 2020 y 2021 fueron de 3.873,1 millones de yuan y 12.426 millones de yuan, principalmente de hidrocarburos pesados y helio de alta pureza.
Afectado por el mercado, el precio unitario medio del GNL aumentó de 2.969,10 Yuan / tonelada a 4.294,78 Yuan / tonelada. El aumento de las ventas de GNL se debe principalmente a la puesta en marcha de la empresa objetivo en el primer semestre de 2020 y a la falta de Liberación de toda la capacidad de producción, y a la liberación gradual de la capacidad de producción de GNL de la empresa objetivo en 2021. Durante el período que abarca el informe, el beneficio bruto de explotación de los productos de GNL de la empresa destinataria en 2021 aumentó en 18.802100 yuan en comparación con 2020, y el beneficio bruto por tonelada de GNL por unidad aumentó de 201,62 yuan a 220,06 Yuan, principalmente debido a la depreciación de la unidad y a la disminución del consumo de energía.
En resumen, el aumento de las ventas de GNL de la empresa destinataria en 2021, la liberación gradual de la capacidad de producción, la depreciación de la unidad de GNL y la disminución del consumo de energía por unidad dieron lugar a un aumento del beneficio bruto en 2021, lo que dio lugar a un aumento del beneficio neto.
Razones del aumento de los ingresos de inversión
Los ingresos de inversión son principalmente las tasas de ocupación de fondos cobradas por las empresas que cotizan en bolsa. En el segundo semestre de 2020, las empresas que cotizan en bolsa comenzaron a prestar fondos de las empresas destinatarias, sin devengar intereses conexos. A partir de 2021, la empresa destinataria y la empresa que cotiza en bolsa firmaron un acuerdo de préstamo, ambas partes de acuerdo con el Banco Popular de China en el mismo período, el tipo de interés de mercado cotizado del 3,85% de los intereses devengados 18.802100 Yuan.
Conclusión
En resumen, el gran aumento del rendimiento en 2021 se debió principalmente a la liberación gradual de la capacidad de GNL de la empresa destinataria, lo que dio lugar a un aumento de los beneficios brutos de explotación de GNL de 18.482,3 millones de yuan, mientras que la tasa de ocupación de capital de 18.802,1 millones de yuan para los préstamos de las empresas que cotizan en bolsa comenzó a acumularse en 2021. El rendimiento de la empresa destinataria en 2021 aumentó considerablemente en consonancia con la situación real de la empresa destinataria.
[Respuesta del contable]
Procedimientos de verificación
Con respecto a las cuestiones mencionadas, hemos aplicado principalmente los siguientes procedimientos de verificación:
1. Comprender el modo de funcionamiento y las características de la industria de la empresa destinataria y comprobar si la política de reconocimiento de ingresos de la empresa destinataria se ajusta a las normas contables para las empresas;
2. Compare el modo de venta de las empresas comparables en la misma industria y revise la racionalidad del modo de comerciante adoptado por las empresas objetivo;
3. Obtener el precio de venta del GNL de la empresa objetivo y analizar la tendencia con el índice de precios franco fábrica del GNL de Mongolia interior del Centro de comercio de petróleo y gas de Shanghai;
4. Examinar los contratos, las facturas de carga y los registros de conciliación relacionados con las ventas y verificar la autenticidad y exactitud del negocio de ventas de la empresa destinataria;
5. Llevar a cabo el procedimiento de carta de crédito a los principales clientes de la empresa destinataria, llevar a cabo la prueba de cierre de cuentas por cobrar, cuentas por cobrar anticipadas e ingresos, inspeccionar cuentas por cobrar
