Huatai United Securities Co., Ltd.
Sobre Zwsoft Co.Ltd(Guangzhou)(688083)
Opiniones sobre la verificación de los dividendos diferenciados
Huatai United Securities Limited Liability Company (hereinafter referred to as “Huatai United securities”, “Sponsorship Institution”) as the Sponsorship Institution at the Continuous Supervision stage of the listing of Science and Technology Creation Board for the Public offer of shares by the Public initial Public offer of Zwsoft Co.Ltd(Guangzhou)(688083) (hereinafter referred to as “The Company”), De conformidad con el derecho de sociedades de la República Popular China, la Ley de valores de la República Popular China, las normas de recompra de acciones de las empresas que cotizan en bolsa, las directrices de autorregulación de las empresas que cotizan en bolsa de Shanghai No. 7 – recompra de acciones y otras leyes, reglamentos y documentos normativos pertinentes, se verificaron las cuestiones relativas a los dividendos diferenciados en la distribución de los beneficios de la empresa en 2021, como se indica a continuación:
Razones de este dividendo diferencial
El 11 de abril de 2022, la compañía convocó la 15ª reunión de la 5ª reunión del Consejo de Administración para examinar y aprobar el proyecto de ley sobre el plan de recompra de acciones de la compañía a través de la negociación de licitación centralizada, y acordó recomprar algunas acciones ordinarias RMB (acciones a) emitidas por la compañía a través del sistema de bolsa de Shanghái a través del Fondo de sobreoferta. Las acciones recompradas se utilizarán en el futuro en todas las oportunidades apropiadas para el plan de acciones de los empleados o el incentivo de las acciones, el precio de recompra no excederá de 350 yuan / Acción (incluido), el capital total de recompra no será inferior a 30 millones de yuan (incluido), no excederá de 60 millones de yuan (incluido).
A partir de la fecha de emisión de la presente opinión de verificación, la empresa ha recomprado 116194 acciones mediante licitación centralizada y las ha depositado en la cuenta especial de recompra de valores de la empresa.
II. Plan de distribución de dividendos diferenciado
De conformidad con el proyecto de ley sobre la distribución anual de los beneficios y el plan de conversión del Fondo de reserva de capital en capital social para 2021, aprobado por la junta general anual de accionistas de 2021, celebrada el 6 de mayo de 2022, el plan de distribución de beneficios y el plan de conversión del Fondo de Reserva de capital en capital social se basarán en el capital social total registrado en la fecha de registro de la distribución de los derechos e intereses, con un dividendo en efectivo de 10 yuan (incluido el impuesto) por cada 10 acciones. Al mismo tiempo, el Fondo de reserva de capital a todos los accionistas cada 10 acciones para aumentar 4 acciones.
De conformidad con las disposiciones pertinentes del derecho de sociedades, las normas sobre recompra de acciones de las empresas que cotizan en bolsa, las directrices sobre la autorregulación de las empresas que cotizan en bolsa no. 7 – recompra de acciones, etc., las empresas que cotizan en bolsa que recompran acciones en cuentas de valores especiales no tienen derecho a la distribución de beneficios y a la conversión de fondos de reserva en capital social. Por lo tanto, las acciones de la cuenta especial de recompra de valores de la empresa no participarán en la distribución de beneficios y la conversión de la reserva de capital en capital social, por lo que la distribución de beneficios y la conversión de la reserva de capital en capital social en 2021 se dividen de manera diferente.
Base de cálculo del dividendo diferencial
En 2021, la empresa se basará en el capital social total registrado en la fecha de registro de la distribución de los derechos e intereses y la conversión del Fondo de reserva en capital social para deducir las acciones de la cuenta especial de recompra de valores de la empresa.
A partir de la fecha de emisión del presente dictamen de verificación, el capital social total de la empresa es de 61943857 acciones, deducidas las acciones recompradas acumuladas de 116194 acciones, el número real de acciones que participan en la distribución es de 61827663 acciones.
Dado que la empresa se refiere a la distribución diferencial de los derechos de emisión de dividendos especiales, la distribución virtual de dividendos en efectivo o la distribución virtual de la proporción de cambio de las acciones en circulación se calcula sobre la base de la distribución real de la dilución total del capital social ajustada.
Dividendos en efectivo por acción distribuidos virtualmente = (número total de acciones distribuidas) × Dividendos en efectivo efectivamente distribuidos por acción) / capital social total = (61827663) × △ 61943857 \uf0b109981 Yuan / acción.
Proporción de variación de las acciones en circulación en la distribución virtual = (número total de acciones participantes en la distribución) × Proporción de transferencias efectivamente distribuidas) / capital social total = (61827663) × 0,4) △ 61943857 \uf0b103992 hebras.
El precio de cierre de las acciones de la empresa es de 215,00 Yuan / acción el 6 de mayo de 2022, fecha de negociación anterior a la emisión del presente dictamen de verificación.
Precio de referencia de la deducción de derechos e intereses calculado sobre la base de la distribución real = (215,00 – 1) △ (1 + 0,4) = 1528571 precio de referencia de la deducción de derechos e intereses calculado sobre la base de la distribución virtual = (215,00 – 09981) △ (1 + 039992) = 1529459
Influencia del precio de referencia de la eliminación de derechos e intereses = | precio de referencia de la eliminación de derechos e intereses calculado sobre la base de la distribución real – precio de referencia de la eliminación de derechos e intereses calculado sobre la base de la distribución virtual | | precio de referencia de la eliminación de derechos e intereses calculado sobre la distribución real = | 15285711529459 | | | | 1528571 \uf0b1 0058%, inferior al 1%.
Por lo tanto, el valor absoluto de la influencia del precio de referencia es inferior al 1%, y si las acciones recompradas acumulativas de la empresa participan en la distribución tiene poco efecto en el precio de referencia.
Opiniones de los patrocinadores
Tras la verificación, Huatai United Securities considera que los dividendos diferenciados de la empresa se ajustan a las disposiciones de la Ley de sociedades de la República Popular China, la Ley de valores de la República Popular China, las normas de recompra de acciones de las empresas que cotizan en bolsa, las directrices sobre la autorregulación de las empresas que cotizan en bolsa de Shanghai No. 7 – recompra de acciones y otros documentos jurídicos y normativos pertinentes, y que no hay situaciones que perjudiquen los intereses de las empresas que cotizan en bolsa y de todos los accionistas.
