Código de valores: Shenzhen Kingdom Sci-Tech.Ltd(600446) abreviaturas de valores: Shenzhen Kingdom Sci-Tech.Ltd(600446) número de anuncio: 2022 – 018 Código de bonos: 143367 abreviaturas de bonos: 17 certificados de oro 01
Shenzhen Kingdom Sci-Tech.Ltd(600446)
Anuncio complementario sobre la modificación del uso de los fondos recaudados
El Consejo de Administración y todos los directores de la empresa se asegurarán de que el contenido del presente anuncio no contenga ningún registro falso, declaración engañosa u omisión importante, y asumirán la responsabilidad individual y solidaria de la autenticidad, exactitud e integridad de su contenido. El 26 de marzo de 2022, Shenzhen Kingdom Sci-Tech.Ltd(600446) (en lo sucesivo, « La empresa») publicó el anuncio sobre el cambio del uso de los fondos recaudados (número de anuncio: 2022 – 012). La información pertinente sobre los cambios se añade como sigue:
Descripción de los cambios en la recaudación de fondos
En junio de 2020, después de la planificación del proyecto, la empresa propuso que los fondos recaudados mediante la emisión de acciones no públicas se invirtieran en proyectos como “proyecto de solución general para la gestión de activos y pasivos de las empresas de valores”, “proyecto de solución para la integración de las empresas de capital pesado de Las empresas de valores”, “proyecto de solución para la integración de las empresas de gestión de activos”, “proyecto de plataforma en la nube financiera” y “proyecto de construcción de laboratorios de tecnología de transacciones distribuidas” (en adelante denominados colectivamente “proyectos de inversión originales”). En marzo de 2021, la empresa completó la emisión privada de acciones, recaudando un total de 1.001 millones de yuan.
Después de la recaudación de fondos, el equipo del proyecto encontró que el entorno del mercado y las necesidades de los clientes del proyecto original de recaudación de fondos habían cambiado en cierta medida en comparación con la etapa de planificación. Con el fin de evitar el riesgo de inversión de la recaudación de fondos, la empresa redujo la inversión en El proyecto original de recaudación de fondos, y tenía la intención de mantener la investigación y la observación del mercado durante un período de tiempo, y luego hacer un juicio de acuerdo con la situación y presentarlo al Consejo de Administración para la adopción de decisiones. Debido a la divulgación del informe de China en 2021, el tiempo de puesta en marcha de los fondos recaudados en marzo es relativamente corto, y los datos reunidos durante este período no son suficientes para juzgar los cambios importantes en la situación pertinente, la empresa considera que debe pasar un a ño completo antes de que pueda hacerse un juicio preciso. Por lo tanto, la empresa ha elegido “no” en el informe especial sobre el almacenamiento y el uso real de los fondos recaudados por la empresa en el semestre de 2021 (en adelante, el “Informe especial”) sobre si se han producido cambios importantes en la viabilidad del proyecto. (debido a errores de funcionamiento del personal, la opción “sí” se ha marcado por error en el informe especial si se han producido cambios importantes en la viabilidad del proyecto de solución general de la gestión de activos y pasivos de las empresas de valores; la empresa revelará el informe anual 2021 y los documentos conexos el 15 de abril de 2022, y el informe especial sobre el almacenamiento y el uso real de los fondos recaudados por la empresa en 2021 Shenzhen Kingdom Sci-Tech.Ltd(600446) se publicará el 15 de abril de 2022) Se dará información detallada sobre los cambios importantes en la viabilidad del proyecto original.
A partir del segundo semestre de 2021, el entorno del mercado ha cambiado aún más, como sigue: ① el mercado de valores sigue fluctuando, el negocio de las empresas de valores, especialmente el negocio de innovación impulsado por el capital, se ve muy afectado, las necesidades tecnológicas de los clientes y el rendimiento empresarial tienen cierta relevancia, dado que la empresa proporciona productos y servicios técnicos a los clientes de las empresas de valores, las empresas de fondos y otras instituciones financieras, Por lo tanto, el proyecto de inversión original de la empresa debe ajustarse en consecuencia con la fluctuación del mercado. Al mismo tiempo, la situación epidémica en China se ha repetido, lo que afecta a la planificación de los proyectos de ti de las empresas de valores, y algunas necesidades se han aplazado o cancelado, por lo que también afecta a los proyectos de inversión originales de la empresa para hacer los ajustes correspondientes. Para cada proyecto, la empresa utiliza uno o más de los siguientes métodos para llevar a cabo el análisis de viabilidad: ① visitar a los clientes, investigar sobre el terreno la demanda del mercado en ese momento; Recoger los datos de mercado de 2021 a través de canales abiertos y autorizados; Probar el módulo del proyecto básico de I + D para verificar si la tecnología está a la altura de las normas. Después de un estudio y una demostración exhaustivos, la empresa finalmente consideró que el entorno del mercado, los antecedentes de la construcción y las necesidades de los clientes del proyecto original habían cambiado mucho. El 25 de marzo de 2022, la empresa convocó la tercera reunión del séptimo Consejo de Administración de la empresa en 2022, examinó y aprobó La propuesta sobre el cambio del uso de los fondos recaudados, y decidió ajustar el proyecto original de inversión: el “proyecto de solución general para la gestión de activos y pasivos de las empresas de valores”, “Securities firm Heavy capital Business Integration Solution Project”, “Big Asset Management Business Integration Solution Project”, “Financial Cloud Platform Project”, “Distributed Trading Technology Laboratory Construction project” changed to “Securities Credit Creation Project”, “Open Cloud Native micro – Service Platform Project”, “Low Code Development Platform Project”, “Industrial Chain digital Service Platform Project”, “Blockchain innovation platform Project” and “Bank Finance Management Services Integration Project” Six Projects. Para más detalles, consulte el sitio web de la bolsa de Shanghai (www.sse.com.cn.) Anuncio sobre el cambio de uso de los fondos recaudados (número de anuncio: 2022 – 012).
II. Razones específicas de la modificación del proyecto original
Dado que el entorno de mercado del proyecto original de oferta pública inicial fluctúa considerablemente en comparación con la fase de planificación en el segundo semestre de 2021, el desarrollo y la demanda del mercado no son tan buenos como se esperaba, y que los antecedentes de construcción de algunos proyectos de oferta pública inicial son muy inciertos, ya no tienen Las condiciones de ejecución y el valor de promoción, la empresa considera que se han producido cambios importantes en la viabilidad del proyecto original de oferta pública inicial y decide ajustar el proyecto original de oferta pública inicial por las siguientes razones:
Proyecto de solución general para la gestión de activos y pasivos de las empresas de valores
El plan original se basa en las necesidades de la gestión de activos y pasivos de las empresas de valores para proporcionar todo el proceso de gestión de activos y pasivos de las empresas de valores, soluciones estandarizadas para prevenir la exposición excesiva y los problemas de liquidez de algunas instituciones financieras.
1. El proyecto original de recaudación de fondos se ha demostrado plenamente
Antes de junio de 2020, en la fase de planificación de proyectos, la empresa consideró la posibilidad de establecer un “proyecto de solución general para la gestión de activos y pasivos de las empresas de valores” basado principalmente en los siguientes factores: la escala de emisión de bonos de las empresas de valores aumentó rápidamente, lo que dio lugar a la necesidad de gestión de activos y pasivos, y no se encontraron productos competitivos maduros en el mercado, lo que proporcionó una base de mercado para el proyecto.
Según los datos de Choice, la escala total de emisión de bonos de las empresas de valores en 2019 fue de 883430 millones de yuan, un aumento sustancial del 41,71% con respecto al a ño anterior, y la emisión total de bonos de financiación a corto plazo de las empresas de valores fue de 449100 millones de yuan (50,84% de la escala total de emisión de bonos), un aumento sustancial del 215,16% con respecto al año anterior. Y el comienzo de 2020 sigue manteniendo un fuerte impulso de crecimiento.
En el lado de los activos, las empresas de valores deben seguir prestando atención a los indicadores clave, como el margen de financiación y la liquidez de las garantías reales en el negocio de la promesa de acciones; Al mismo tiempo, la presión de liquidez aumenta considerablemente, lo que acelera la necesidad de gestión de activos y pasivos. A través de la investigación y la investigación, no se encontraron productos competitivos maduros en el mercado, la construcción del proyecto es beneficiosa para la rápida ocupación del mercado de la empresa, la expansión de nuevas líneas de productos y pistas de carreras.
2. El cambio del proyecto original de oferta pública inicial se debe principalmente a los grandes cambios en las necesidades de los clientes y la estructura de la competencia
Después de que el proyecto entró en la fase de preparación del proyecto, la empresa siguió la investigación y encontró que después de agosto de 2021, la escala de emisión de bonos de las empresas de valores se desaceleró significativamente, y otros proveedores de servicios de software han tomado la iniciativa en la prevención del mercado.
Según los datos de la elección, la escala total de emisión de bonos de las empresas de valores en 2020 aumentó considerablemente en un 91,20% en comparación con 2019, y la escala total de emisión de bonos de las empresas de valores en 2021 fue de 169743 millones de yuan, un ligero aumento del 0,49% en comparación con el a ño anterior, lo que dio lugar a una fuerte desaceleración de la tasa de crecimiento; La emisión total de bonos de financiación a corto plazo de las empresas de valores ascendió a 593700 millones de yuan (34,98% de la emisión total de bonos), lo que representa una disminución del 25,63% con respecto al a ño anterior. En comparación con 2020, la escala de financiación de las empresas de valores disminuyó un 45,62% en comparación con el mismo per íodo del año pasado, y el número de inversores y la escala de recaudación de fondos disminuyeron en cierta medida.
Algunos proveedores de servicios de software en el campo del software financiero, basados en la ventaja de mercado de sus propios productos financieros, comenzaron a satisfacer las necesidades de gestión de activos y pasivos de las empresas de valores, ampliar los productos, ampliar los servicios, dar prioridad a la cuota de mercado de las empresas de valores medianas y grandes.
Por un lado, debido a la fluctuación del mercado de capitales, el desarrollo de las empresas de valores no es tan bueno como se esperaba, la voluntad de financiación de bonos no es fuerte, la escala de activos y pasivos se expande es limitada, y la demanda de productos no impulsados por políticas como la gestión de activos y pasivos es insuficiente. Por otra parte, algunos proveedores de servicios de software han tomado la iniciativa en la introducción de productos competitivos con funciones similares a este proyecto, y algunos casos de la industria han aterrizado, aprovechando la oportunidad del mercado; Estos fabricantes tienen una amplia experiencia en el desarrollo de software financiero y tienen una ventaja sobre las empresas en el desarrollo de productos similares.
En vista de la desaceleración del crecimiento de la financiación de las empresas de valores, el desarrollo del mercado y la situación de la demanda no son tan esperados, junto con otros proveedores de servicios de software para aprovechar la oportunidad del mercado, el espacio del mercado del proyecto es limitado, ya no tiene valor de implementación, después de Un estudio cuidadoso, la empresa considera que la viabilidad del proyecto ha cambiado significativamente, con el fin de proteger plenamente los intereses de todos los accionistas, decidió poner fin a la investigación y el desarrollo del proyecto.
Ii) Proyecto de solución integrada para el negocio de capital pesado de las empresas de valores
El proyecto de solución de integración de Negocios de capital pesado de las empresas de valores, el plan original se basa en la tendencia de desarrollo de la Capitalización pesada de la industria de valores, combinando las demandas reales de los clientes y el escenario empresarial, para construir una plataforma de integración adecuada para el desarrollo de Negocios de capital pesado de las empresas de valores. El negocio de capital pesado de las empresas de valores incluye el negocio del margen y la promesa de acciones, el intercambio de ingresos, el comercio de opciones y otros negocios de derivados OTC.
1. El proyecto original de recaudación de fondos se ha demostrado plenamente
Antes de junio de 2020, en la fase de planificación de proyectos, la empresa consideró la posibilidad de establecer un “proyecto de solución integrada para el negocio de capital pesado de las empresas de valores” sobre la base de los siguientes factores: el buen desarrollo del mercado, el rápido impulso del desarrollo empresarial, como el margen, La promesa de acciones y el intercambio de ingresos, y las empresas de valores tienen la intención de promover el desarrollo del negocio de capital pesado.
Según los datos, de enero de 2019 a mayo de 2020, el saldo del margen de mercado siguió aumentando, a finales de enero de 2019, el saldo del margen de Shanghai y Shenzhen aumentó a 0,73 billones de yuan, a finales de mayo de 2020 aumentó a 1,08 billones de yuan; La escala de supervivencia de los swaps de ingresos y las transacciones de opciones ha seguido aumentando, y el principal nominal mensual adicional de los swaps de ingresos ha aumentado considerablemente de 10.169 millones de yuan a 125361 millones de yuan. El principal nominal inicial mensual de la transacción de opciones aumentó considerablemente de 95.831 millones de yuan a 182737 millones de yuan.
Según la investigación de mercado, muchas empresas de valores han demostrado su entusiasmo por el desarrollo del negocio de capital pesado, y en su informe anual de 2019 han expresado su voluntad de desarrollar activamente el negocio de derivados OTC.
2. Los cambios en el proyecto original se deben principalmente a cambios importantes en el entorno del mercado y las necesidades de los clientes
Después de que el proyecto entró en la fase de preparación del proyecto, la empresa siguió la investigación y encontró que, a partir del segundo semestre de 2021, debido a la fluctuación de la tendencia del mercado de capitales, el saldo del margen de Shanghai y Shenzhen siguió disminuyendo después de que el mercado de valores alcanzara su punto máximo, y el negocio de derivados de las empresas de valores se concentró principalmente en unas pocas empresas de valores principales.
Según los datos, el saldo del margen de Shanghai y Shenzhen alcanzó un máximo de 1,93 billones de yuan en septiembre de 2021 y disminuyó a 1,73 billones de yuan a finales de febrero de 2022. Desde el punto de vista de la concentración empresarial, los datos publicados por la Asociación China de la industria de valores muestran que, en octubre de 2021, las empresas de valores que ocupan los cinco primeros lugares en la escala de nuevas operaciones de swap de ingresos aumentaron su capital nominal inicial de 312668 millones de yuan, lo que representa El 87,09% del total de nuevas operaciones. En este período, las empresas de valores que ocupan los cinco primeros lugares en la escala de nuevas operaciones de opciones extrabursátiles aumentaron el principal nominal inicial de 160579 millones de yuan, lo que representa el 64,08% del total de nuevas operaciones.
Por un lado, debido a las fluctuaciones del mercado de capitales, la escala de las operaciones de margen de las empresas de valores ha disminuido y la tendencia futura no es clara; Por otra parte, el negocio de derivados OTC se concentra en Huatai Securities Co.Ltd(601688) , Citic Securities Company Limited(600030) , China International Capital Corporation Limited(601995) , Guotai Junan Securities Co.Ltd(601211) , etc., y no se ha extendido ampliamente en la industria, lo que ha dado lugar a una demanda muy limitada de los clientes y al espacio de mercado, lo que ha influido en el seguimiento de los proyectos en la amplia gama de aplicaciones de la industria de valores.
En vista de la disminución de la escala de las operaciones de margen, la mayor concentración de las operaciones de derivados OTC, las necesidades de los clientes y el espacio de mercado son muy limitados, el proyecto ya no tiene las condiciones de desarrollo y promoción, después de un estudio cuidadoso, la empresa considera que la viabilidad del proyecto ha cambiado considerablemente, con el fin de proteger plenamente los intereses de todos los accionistas, decidió poner fin a la investigación y el desarrollo del proyecto.
Iii) Proyecto de solución de integración de las grandes empresas de gestión de activos
El plan original era aumentar el apoyo a la FICC y los derivados sobre la base del sistema de fijación de ingresos y comercio de inversiones de capital de la empresa de fondos y la empresa de valores, con la ayuda de la precipitación técnica de la empresa en el campo de la tecnología de la información financiera, y crear una plataforma de gestión de activos múltiples con todo el proceso, todo el activo y todo el mundo para ayudar a la Organización de gestión de activos y la Organización de gestión de la riqueza a realizar la transformación y mejora del negocio.
1. El proyecto original de recaudación de fondos se ha demostrado plenamente
Antes de junio de 2020, en la fase de planificación de proyectos, la empresa consideró la posibilidad de establecer un “proyecto de solución de integración empresarial de la gestión de los grandes activos” basado principalmente en los siguientes factores: el rápido desarrollo de la industria china de la gestión de los grandes activos, la mejora significativa de la Proporción de asignación de activos múltiples, como la FICC, los derivados, etc., la demanda de inversión de las instituciones de gestión de los activos en todo el proceso, los activos totales y la globalización se espera que alcance un crecimiento explosivo a corto plazo, lo que dará lugar a la demanda de construcción de planes integrados.
Según los datos publicados por el Instituto de investigación industrial prospectiva, a finales de 2018, la escala total de la industria china de gestión de activos era de unos 124,03 billones de yuan; Se prevé que la escala total de las operaciones de gestión de activos en China alcance los 252 billones de yuan para 2022. Según los datos de Hithink Royalflush Information Network Co.Ltd(300033) \ \ \
2. Los cambios en el proyecto original se deben principalmente a cambios importantes en la base del mercado y las necesidades de los clientes
Después de que el proyecto entró en la fase de preparación del proyecto, la empresa siguió investigando y encontró que la proporción de derivados en la asignación de múltiples activos seguía siendo baja, y el mercado no se desarrolló rápidamente como estaba previsto.
Según los datos de Hithink Royalflush Information Network Co.Ltd(300033) Según los datos trimestrales de 2021 publicados por la Asociación China de la industria de fondos, el número y la escala de los productos básicos y derivados financieros en los productos de capital privado de las empresas de valores y sus empresas de gestión de activos representaron sólo el 0,8% y el 0,2%, respectivamente.
Oficina de la Comisión Reguladora Bancaria y de seguros de China, 10 de enero de 2022
