Puntos de inversión
La proporción de energía renovable aumenta y el desarrollo posterior depende del almacenamiento de energía. La producción mundial de energía eólica aumentó del 5,2% en 2016 al 9,6% en 2020 y se prevé que aumente al 16,5% en 2025. Con el aumento de la proporción de generación de energía eólica y eólica, el impacto en la red eléctrica será mayor y la demanda de transmisión, distribución y regulación de la red eléctrica será mayor. El desarrollo de nuevas fuentes de energía crea la demanda de almacenamiento de energía. Los escenarios de aplicación del almacenamiento de energía son variados: además de mejorar la red eléctrica y la tecnología de transmisión, el desarrollo de la tecnología de almacenamiento de energía es esencial. Los escenarios de aplicación del almacenamiento de energía incluyen: 1) el lado de la generación de energía, la configuración competitiva, la aprobación del proyecto, El calendario de conexión a la red, la programación del sistema, el número de horas de uso de la garantía, etc. para los proyectos de generación de energía de nuevo tipo. En el lado del usuario, llevar a cabo una variedad de “almacenamiento de Energía + escenarios de aplicación” exploración e innovación, explorar una variedad de modelos de negocio; En el lado de la red eléctrica, promover la distribución racional del almacenamiento de energía, establecer un mecanismo independiente de precios de la electricidad en el lado de la red eléctrica y aumentar la proporción de distribución y almacenamiento de la central eólica.
Se prevé que el almacenamiento de energía se multiplique por 20 en una década y que la industria siga creciendo. Según la predicción conservadora de cnesa, la escala acumulada instalada es de 5.790,8 MW en 2021, la escala acumulada de almacenamiento de energía electroquímica es de 57,4% en 2021 – 2025, y el mercado muestra una tendencia de crecimiento constante. En el escenario optimista, la escala acumulada del mercado en 2021 es de 6.614,8 MW, y la escala acumulada en 2024 y 2025 es de 32,7 GW y 55,9 GW, respectivamente, con una tasa de crecimiento compuesto del 84,5% en 2021 – 2025. Según el informe Global Energy Storage Outlook publicado recientemente por Bloomberg New Energy Finance, a finales de 2020, la capacidad mundial de almacenamiento de energía a gran escala en línea era de 17 GW, y se habían invertido 262000 millones de dólares en 345 GW de instalaciones de almacenamiento de energía en construcción, con una capacidad acumulada instalada de 358 GW para 2030, más de 20 veces superior a 16,5 GW para 2020. China y los Estados Unidos son los dos mercados más grandes y representarán más de la mitad de la capacidad instalada mundial en 2030.
La cadena industrial de almacenamiento de Energía abarca todo el equipo, la instalación y el funcionamiento. La cadena industrial de almacenamiento de energía incluye principalmente fabricantes de equipos aguas arriba, integración e instalación de sistemas aguas abajo, clientes finales aguas abajo. El equipo incluye baterías, BMS, EMS, PCS y otras partes, la batería es la parte central, que representa el 67% del costo; BMS es el principal responsable del monitoreo de baterías, el costo es del 9%; Adquisición de datos principales del SME; El PCS es un convertidor de almacenamiento de energía, que es responsable del control de la carga y descarga de la batería, la conversión de corriente continua y corriente alterna, el costo es de alrededor del 10%; La gama media incluye fabricantes de equipos y fabricantes profesionales; Aguas abajo incluyen la central eólica, la distribución, la red eléctrica, los operadores de telecomunicaciones y otros clientes finales.
Sugerencias de inversión: la línea principal debe ser captada de tres aspectos: En primer lugar, centrarse en los fabricantes de baterías de litio de almacenamiento de energía: las baterías de energía y las baterías de almacenamiento de energía son similares, con la expansión de la producción de los principales fabricantes, se espera que el costo disminuya rápidamente, Las baterías de almacenamiento de energía para los fabricantes de baterías de energía es un negocio incremental puro, preocupado por Contemporary Amperex Technology Co.Limited(300750) Byd Company Limited(002594) Eve Energy Co.Ltd(300014) \\ los fabricantes de baterías de plomo; En segundo lugar, se presta atención a los fabricantes de convertidores de almacenamiento de energía: Se espera que los dos vínculos de la batería de litio y el convertidor, que representan la mayor parte de los costos, alcancen un rápido crecimiento, y que los fabricantes de inversores fotovoltaicos y convertidores de almacenamiento de energía converjan. En tercer lugar, prestar atención a las principales empresas mundiales de almacenamiento de energía para los hogares Pylon Technologies Co.Ltd(688063) : la demanda de almacenamiento de energía para los hogares en el extranjero es fuerte, la empresa tiene la ventaja de que los clientes y los canales comienzan primero.
Factores de riesgo: la capacidad instalada de almacenamiento de energía no está a la altura de las expectativas; Aumento de la competencia industrial; Los precios de las materias primas siguen aumentando; La política de la industria del almacenamiento de energía no está a la altura de las expectativas.
